ปูพื้นฐาน S&P 500 ETF มีจุดเด่นอะไรบ้าง พร้อมแนวทางการลงทุน

การลงทุนใน S&P 500 ETF คือประตูสู่ตลาดหุ้นสหรัฐฯ สำหรับนักลงทุนทุกระดับ ไม่ว่าจะเริ่มต้นด้วยเงินจำนวนเล็กหรือสร้างพอร์ตใหญ่ก็ตาม เดพราะ บทความนี้จะพาคุณเจาะลึกทุกประเด็นตั้งแต่ความหมายของ ETF เหตุผลที่ควรลงทุน แนวทางวางแผนพอร์ต และรวมถึงตัวเลือก ETF ที่โดดเด่นที่สุดในตลาด

S&P 500 ETF คืออะไร ทำไมเป็นตัวเลือกต้น ๆ ของการลงทุน?

S&P 500 ETF คือกองทุนซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ (Exchange Traded Fund) ที่มีเป้าหมายหลักในการติดตามผลตอบแทนของดัชนี S&P 500 ซึ่งประกอบด้วย 500 บริษัทขนาดใหญ่ที่สุดในสหรัฐอเมริกา เช่น Apple, Microsoft, Amazon และ Johnson & Johnson ทำให้การลงทุนใน ETF ประเภทนี้ช่วยให้ผู้ลงทุนสามารถเข้าถึงตลาดหุ้นสหรัฐได้ทั้งหมดโดยไม่ต้องซื้อหุ้นรายตัวและมีความสะดวกและลดความเสี่ยงจากความผันผวน

โดยความน่าสนใจของ S&P 500 ET คือช่วยกระจายความเสี่ยง (Diversification) ได้อย่างมีประสิทธิภาพในต้นทุนที่ต่ำ เพราะถ้าริษัทใดบริษัทหนึ่งในดัชนี S&P 500 มีผลประกอบการไม่ดี ราคาหุ้นตก กองทุนก็ยังได้รับผลกระทบน้อยกว่ามากเพราะยังมีหุ้นของอีก 499 บริษัทคอยพยุงไว้ อีกทั้งกองทุนประเภทนี้ยังมีค่าธรรมเนียมการบริหารที่ต่ำกว่ากองทุนรวมแบบ Active Fund อย่างมีนัยสำคัญ เนื่องจากผู้จัดการกองทุนไม่ต้องใช้เวลาในการวิเคราะห์และคัดเลือกหุ้นรายตัวนั่นเอง

จุดเด่นของ S&P 500 ETF

• ติดตามผลตอบแทนของหุ้นใหญ่ที่สุด 500 บริษัทในสหรัฐฯ แบบครบวงจร

• ซื้อขายได้ตลอดวันเหมือนหุ้นทั่วไปในตลาดหลักทรัพย์

• ค่าธรรมเนียมต่ำเมื่อเทียบกับกองทุนรวมแบบบริหารจัดการ Active Fund

• กระจายความเสี่ยงในระดับตลาดกว้าง ลดผลกระทบจากหุ้นรายตัว

• เหมาะกับการลงทุนระยะยาวและกลยุทธ์ Dollar-Cost Averaging

• โปร่งใสและอ้างอิงข้อมูลตรงจากตลาดหลักทรัพย์

• สามารถใช้เป็นมาตรฐานเปรียบเทียบผลตอบแทนของพอร์ตลงทุน

• มีตัวเลือก Hedged ETF สำหรับผู้ลงทุนต่างชาติเพื่อลดความเสี่ยงค่าเงิน

แนวทางลงทุน S&P 500 ETF ที่ไม่ใช่แค่ Buy and Hold!

หลายคนมักคิดว่าการลงทุนใน S&P 500 ETF คือการซื้อและถือไว้ (Buy and Hold) จนถึงเวลาที่ต้องถอนเงินเท่านั้น เพราะความจริงการลงทุนใน ETF มีหลากหลายแนวทางและกลยุทธ์ที่สามารถปรับให้เหมาะกับเป้าหมายทางการเงินและความเสี่ยงของนักลงทุน บางแนวทางเน้นสร้างผลตอบแทนระยะยาว บางแนวทางเน้นกระแสเงินสดจากเงินปันผล และบางแนวทางเน้นการปรับพอร์ตเพื่อลดความเสี่ยงในช่วงผันผวน ตามดังนี้

1. การทยอยลงทุน (Dollar-Cost Averaging)

Dollar-Cost Averaging (DCA) เป็นการลงทุนโดยแบ่งจำนวนเงินลงทุนออกเป็นงวด ๆ เช่น ทุกเดือนหรือทุกไตรมาส โดยซื้อ S&P 500 ETF ในจำนวนเงินเท่ากัน การลงทุนแบบนี้ช่วยลดความเสี่ยงจากการซื้อในราคาสูง เพราะนักลงทุนซื้อ ETF ทั้งเมื่อราคาต่ำและสูง ทำให้ต้นทุนเฉลี่ยต่อหน่วยลดลง

ข้อดีอีอย่างจะคือช่วยสร้างวินัยการลงทุนและลดผลกระทบของอารมณ์ต่อตลาด นักลงทุนไม่ต้องคาดการณ์จังหวะซื้อขายที่ซับซ้อน ซึ่งเป็นสิ่งที่ยากและมีความเสี่ยงสูง นอกจากนี้ DCA ยังเหมาะกับผู้เริ่มต้นที่มีเงินลงทุนไม่มาก แต่ต้องการสร้างผลตอบแทนระยะยาว

2. การปรับสัดส่วนพอร์ตตามรอบเศรษฐกิจ (Cyclical Rebalancing)

แนวทางนี้เน้น การปรับสัดส่วน S&P 500 ETF กับสินทรัพย์อื่น เช่น พันธบัตร ทองคำ หรือ ETF ประเภท Defensive ตามสภาพเศรษฐกิจและแนวโน้มตลาด เทคนิคนี้เรียกว่า Rebalancing ซึ่งช่วยให้พอร์ตไม่เบียดเสียดไปทางสินทรัพย์ใดสินทรัพย์หนึ่งมากเกินไป

ตัวอย่างเช่น เมื่อเศรษฐกิจอยู่ในช่วงขาขึ้น นักลงทุนอาจลดสัดส่วนหุ้นลงเล็กน้อยแล้วเพิ่มการลงทุนในสินทรัพย์ปลอดภัยเพื่อลดความเสี่ยง และเมื่อราคาหุ้นปรับตัวลงกลับมาซื้อเพิ่ม การปรับพอร์ตแบบนี้ช่วยให้นักลงทุนได้ผลตอบแทนเฉลี่ยสูงขึ้นในระยะยาวและลดความเสี่ยงของพอร์ต

3. การใช้ S&P 500 ETF เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยง (Hedging)

บางนักลงทุนใช้ S&P 500 ETF ร่วมกับ Hedging หรือ Options เพื่อลดความเสี่ยงจากความผันผวนของตลาดและความเสี่ยงค่าเงิน เช่น นักลงทุนต่างชาติที่ลงทุนในดอลลาร์สหรัฐสามารถใช้ ETF แบบ Hedged เพื่อลดความเสี่ยงค่าเงิน

ข้อดีคือช่วยให้นักลงทุนควบคุมความเสี่ยงในระยะสั้นโดยไม่สูญเสียโอกาสรับผลตอบแทนจาก S&P 500 ETF นอกจากนี้ Hedging ยังเหมาะกับพอร์ตลงทุนขนาดใหญ่ที่ต้องการป้องกันความผันผวนของเงินลงทุนในช่วงตลาดมีความไม่แน่นอนสูง

เปิดชื่อ 3 กองทุน S&P 500 ETF น่าสนใจประจำปี 2025

สำหรับผู้ที่สนใจลงทุนใน S&P 500 ETF นั้น ในตลาดหลักทรัพย์อเมริกาจะมี S&P 500 ETF ให้เลือกหลากหลาย ที่แต่ละตัวมีจุดเด่นและกลยุทธ์ที่ต่างกัน ทั้งในแง่ของความเก่าแก่ ปริมาณการซื้อขาย สภาพคล่อง และค่าใช้จ่ายหรือค่าธรรมเนียมเป็นไปตามนโยบายของผู้จัดการกองทุนดังนี้

iShares Core S&P 500 ETF (IVV)

กองทุน IVV ถือเป็นหนึ่งในกองทุนเรือธงของ BlackRock ผู้จัดการสินทรัพย์รายใหญ่ที่สุดในโลก โดยมีเป้าหมายหลักคือการเลียนแบบผลตอบแทนของดัชนี S&P 500 อย่างแม่นยำที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ จุดเด่นของ IVV คือการเป็นกองทุนที่มีขนาดใหญ่และมีค่าธรรมเนียมการบริหารที่ต่ำมาก ทำให้สามารถสร้างผลตอบแทนได้ใกล้เคียงกับดัชนีอ้างอิง

ซึ่งความน่าสนใจของ IVV ยังอยู่ที่การเติบโตอย่างต่อเนื่องของขนาดกองทุน สะท้อนถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนทั่วโลก นอกจากนี้การมีสภาพคล่องในการซื้อขายที่สูงยังช่วยให้นักลงทุนสามารถเข้าและออกจากกองทุนได้อย่างสะดวก โดยไม่ต้องกังวลเรื่องราคาที่อาจเบี่ยงเบนจากมูลค่าสินทรัพย์สุทธิมากเกินไป IVV จึงเป็นตัวเลือกที่แข็งแกร่งและเชื่อถือได้สำหรับผู้ที่ต้องการลงทุนในตลาดหุ้นสหรัฐฯ อย่างมั่นคง

• AUM : ประมาณ 647 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ

• Expense Ratio: 0.03%

• ก่อตั้งในปี: 2000

Vanguard 500 Index Fund ETF (VOO)

VOO เป็นกองทุนที่มาจากค่าย Vanguard ซึ่งเป็นที่รู้จักกันดีในเรื่องของการลดต้นทุนในการถือของนักลงทุน ทำให้ VOO โดดเด่นอย่างมากในเรื่องของค่าธรรมเนียมการบริหารที่ต่ำที่สุดในกลุ่มกองทุน S&P 500 อีกทั้งการบริหารงานของ Vanguard ที่เน้นผลประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญทำให้ VOO กลายเป็นหนึ่งในกองทุนที่มีการเติบโตอย่างรวดเร็วและมี AUM ขนาดใหญ่เป็นอันดับต้น ๆ ของโลกอีกด้วย

• AUM : ประมาณ 794 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ

• Expense Ratio: 0.03%

• ก่อตั้งในปี: 2010

SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY)

SPY หรือที่นักลงทุนในตลาดรู้จักกันดีในนาม "Spider" คือกองทุน ETF ตัวแรกที่เข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ เมื่อปี 1993 และยังคงรักษาสถานะเป็นกองทุนที่มีสภาพคล่องในการซื้อขายสูงสุดในโลกจนถึงปัจจุบัน 

แม้ว่า SPY จะมีค่าธรรมเนียมการบริหารที่สูงกว่า IVV และ VOO เล็กน้อย แต่จุดเด่นที่ไม่อาจมองข้ามได้คือปริมาณการซื้อขายมหาศาลที่เกิดขึ้นในแต่ละวัน ทำให้เหมาะอย่างยิ่งสำหรับนักลงทุนที่ต้องการเข้าและออกจากการลงทุนในปริมาณมากได้อย่างรวดเร็ว

• AUM : ประมาณ 657  พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ

• Expense Ratio: 0.09%

• ก่อตั้งในปี: 1993

คำถามที่พบบ่อย (FAQs)

Q: S&P 500 ETF ต่างจากกองทุนรวมแบบดั้งเดิมอย่างไร?

A: ETF ถูกซื้อขายเหมือนหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ ติดตามผลตอบแทนของดัชนีโดยตรง และมักมีค่าธรรมเนียมต่ำกว่า กองทุนรวมแบบดั้งเดิมที่ผู้จัดการกองทุนเลือกหุ้นเอง

Q: ต้องมีเงินลงทุนจำนวนเท่าไรจึงจะเริ่มลงทุนใน S&P 500 ETF ได้?

A: นักลงทุนสามารถเริ่มได้ตั้งแต่จำนวนหลักร้อยถึงหลักพันดอลลาร์ ขึ้นอยู่กับราคาต่อหน่วยของ ETF และโบรกเกอร์ที่ใช้

Q: การลงทุนใน S&P 500 ETF เหมาะกับใคร?

A: เหมาะทั้งนักลงทุนระยะยาวที่ต้องการเติบโตของเงินลงทุนและผู้ที่ต้องการสร้างพอร์ตที่สะท้อนภาพรวมตลาดหุ้นสหรัฐ

สรุป

การลงทุนใน S&P 500 ETF ยังคงเป็นหนึ่งในเครื่องมือที่สะท้อนภาพรวมของตลาดหุ้นสหรัฐฯ ได้อย่างชัดเจนและโปร่งใส นักลงทุนสามารถเข้าถึงบริษัทใหญ่ 500 แห่งในดัชนี S&P 500 ได้เพียงการซื้อ ETF หนึ่งตัว ทำให้สามารถกระจายความเสี่ยงได้โดยไม่ต้องลงทุนในหุ้นหลายตัวโดยตรง ความแตกต่างหลักระหว่าง ETF ที่ได้รับความนิยม เช่น IVV, VOO และ SPY อยู่ที่ค่าใช้จ่ายในการบริหาร สภาพคล่อง และประวัติการดำเนินงาน

ซึ่ง IVV มีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารมากกว่า 6.5 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ และค่าธรรมเนียมเพียง 0.03% ในขณะที่ VOO มี AUM สูงกว่า 7.3 แสนล้านดอลลาร์และ Expense Ratio 0.03% เช่นกัน ส่วน SPY แม้จะมีค่าธรรมเนียมสูงกว่าเล็กน้อยที่ 0.09% แต่มี AUM เกือบ 6.7 แสนล้านดอลลาร์และเป็น ETF ที่มีประวัติการดำเนินงานยาวนานที่สุดในกลุ่มนี้

ทั้งสามกองทุนนี้ยังคงเป็นตัวเลือกหลักสำหรับนักลงทุนระยะยาวและนักลงทุนสถาบัน เนื่องจากมีการติดตามดัชนี S&P 500 อย่างใกล้ชิด ผลตอบแทนโดยรวมสะท้อนการเติบโตของตลาดหุ้นสหรัฐฯ และการกระจายการลงทุนช่วยลดความเสี่ยงจากหุ้นรายตัว นอกจากนี้ ETF เหล่านี้ยังมีสภาพคล่องสูงและรายงานข้อมูลการดำเนินงานอย่างโปร่งใส ทำให้สามารถติดตามผลตอบแทนและปรับพอร์ตได้ตามความเหมาะสมโดยไม่ต้องใช้เวลาและทรัพยากรมากเกินไป

คำเตือน: เอกสารนี้จัดทำขึ้นเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น และไม่มีวัตถุประสงค์เพื่อเป็นคำแนะนำทางการเงิน การลงทุน หรือคำแนะนำอื่นใดที่ควรอ้างอิง (และไม่ควรพิจารณาว่าเป็นคำแนะนำ) ความคิดเห็นใด ๆ ในเอกสารนี้ไม่ถือเป็นคำแนะนำของ EBC หรือผู้เขียนว่ากลยุทธ์การลงทุน หลักทรัพย์ ธุรกรรม หรือการลงทุนใด ๆ เหมาะสมกับบุคคลใดบุคคลหนึ่งโดยเฉพาะ