Ví dụ và tính toán CFD: Cách các nhà giao dịch kiếm tiền hoặc mất tiền

Hợp đồng Chênh lệch (CFD) là công cụ giao dịch phổ biến cho phép nhà giao dịch đầu cơ vào biến động giá của tài sản mà không cần sở hữu chúng. Thay vì mua chính tài sản đó, bạn đồng ý trao đổi chênh lệch giá giữa thời điểm mở và đóng giao dịch.

Nói một cách đơn giản, bạn sẽ có lãi nếu thị trường biến động theo hướng có lợi cho bạn, và bạn sẽ lỗ nếu thị trường biến động ngược lại. Ví dụ, nếu bạn mua CFD vàng ở mức 1.900 đô la và bán ở mức 1.920 đô la, bạn sẽ kiếm được phần chênh lệch, chưa bao gồm chi phí.

Trong hướng dẫn này, chúng tôi sẽ phân tích cách thức hoạt động của CFD, đưa ra các ví dụ chi tiết, hướng dẫn bạn cách tính toán và giải thích cả lợi nhuận và rủi ro để bạn có thể giao dịch một cách tự tin.

CFD hoạt động như thế nào

Khi giao dịch CFD, bạn sẽ ký kết một thỏa thuận với nhà môi giới. Bạn chọn:

• Tài sản bạn muốn giao dịch, chẳng hạn như vàng, chỉ số, cổ phiếu hoặc ETF.

• Hướng đi (mua nếu bạn dự đoán giá sẽ tăng, bán nếu bạn dự đoán giá sẽ giảm).

• Quy mô giao dịch (được đo bằng đơn vị, cổ phiếu hoặc hợp đồng).

• Đòn bẩy của bạn (số tiền bạn vay để kiểm soát vị thế lớn hơn).

Sau khi bạn đóng giao dịch, nhà môi giới sẽ tính toán chênh lệch giá giữa giá mở cửa và giá đóng cửa và ghi có hoặc ghi nợ vào tài khoản của bạn cho phù hợp.

Hiểu về đòn bẩy trong CFD

Đòn bẩy cho phép bạn quản lý vị thế lớn hơn số vốn bạn đã ký quỹ.

Ví dụ:

• Nếu bạn có 1.000 đô la và đòn bẩy là 1:20, bạn có thể kiểm soát một tài sản trị giá 20.000 đô la.

• Nó khuếch đại lợi nhuận tiềm năng nhưng cũng làm tăng khả năng thua lỗ.

Ví dụ:

• Vốn: 1.000 đô la

• Đòn bẩy: 1:20

• Quy mô vị thế: 20.000 đô la

• Biến động giá thuận lợi 1% = lợi nhuận 200 đô la (20% vốn của bạn)

• Biến động bất lợi 1% = lỗ 200 đô la (20% vốn của bạn)

Tính toán lãi hoặc lỗ CFD

Công thức tính CFD P/L là:

• Lợi nhuận/Lỗ = (Giá đóng cửa − Giá mở cửa) × Kích thước vị thế

(Đối với giao dịch bán khống, hãy đảo ngược phép trừ: Giá mở cửa − Giá đóng cửa)

Đừng quên tính đến:

• Chênh lệch: Sự khác biệt giữa giá mua và giá bán.

• Hoa hồng: Một số nhà môi giới tính phí theo mỗi giao dịch.

• Tài trợ qua đêm: Chi phí để giữ vị thế đòn bẩy qua đêm.

Ví dụ về CFD: Tính toán giao dịch dài hạn

Giả sử bạn tin rằng giá vàng sẽ tăng.

Thiết lập giao dịch :

• Tài sản: Vàng

• Giá nhập: 1.900 đô la một ounce

• Kích thước vị thế: 10 ounce

• Đòn bẩy: 1:10

• Tổng giá trị vị thế: 19.000 đô la

• Tiền ký quỹ yêu cầu: 1.900 đô la

Biến động giá:

Giá vàng tăng lên 1.920 đô la một ounce.

Tính toán lợi nhuận :

Chênh lệch giá = 1.920 đô la - 1.900 đô la = 20 đô la một ounce

Lợi nhuận = 20 đô la × 10 ounce = 200 đô la

Nếu giá giảm xuống còn 1.880 đô la, khoản lỗ của bạn sẽ là:

Lỗ = ($1.880 - $1.900) × 10 = −$200

Ví dụ về CFD: Tính toán giao dịch bán khống

Bạn dự đoán giá cổ phiếu của Tesla sẽ giảm.

Thiết lập giao dịch :

• Tài sản: Cổ phiếu Tesla

• Giá mua vào: 250 đô la một cổ phiếu

• Kích thước vị thế: 100 cổ phiếu

• Đòn bẩy: 1:5

• Tổng giá trị vị thế: 25.000 đô la

• Tiền ký quỹ yêu cầu: 5.000 đô la

Biến động giá :

Giá cổ phiếu Tesla giảm xuống còn 240 đô la.

Tính toán lợi nhuận :

Chênh lệch giá = 250 đô la - 240 đô la = 10 đô la cho mỗi cổ phiếu

Lợi nhuận = 10 đô la × 100 cổ phiếu = 1.000 đô la

Nếu giá Tesla tăng lên 260 đô la, khoản lỗ của bạn sẽ là:

Lỗ = ($250 - $260) × 100 = -$1.000

Chi phí liên quan đến giao dịch CFD

Ngay cả khi bạn dự đoán thị trường chính xác, chi phí giao dịch vẫn có thể làm giảm lợi nhuận của bạn.

1. Chênh lệch: Sự khác biệt giữa giá mua và giá bán.

2. Hoa hồng: Tính theo mỗi giao dịch (phổ biến trong CFD cổ phiếu).

3. Phí tài trợ qua đêm: Được trả khi bạn giữ vị thế đòn bẩy mở qua đêm.

4. Phí chuyển đổi tiền tệ: Nếu bạn giao dịch bằng loại tiền tệ khác với loại tiền tệ cơ sở trong tài khoản của bạn.

Ví dụ:

Nếu lợi nhuận CFD của bạn là 500 đô la nhưng bạn trả 20 đô la tiền chênh lệch và 10 đô la phí qua đêm, thì lợi nhuận ròng của bạn là 470 đô la.

Tại sao các nhà giao dịch vẫn sử dụng CFD?

CFD vẫn phổ biến vì chúng:

• Cho phép giao dịch cả dài hạn và ngắn hạn.

• Cung cấp quyền truy cập vào nhiều thị trường từ một nền tảng duy nhất.

• Cung cấp đòn bẩy cao với nhu cầu vốn thấp hơn.

• Không yêu cầu quyền sở hữu tài sản.

• Có thể được sử dụng để phòng ngừa các vị thế hiện có.

Nếu bạn sở hữu vàng vật chất nhưng dự đoán giá sẽ giảm trong ngắn hạn, bạn có thể bán khống CFD vàng để bù đắp những khoản lỗ tiềm ẩn.

Những câu hỏi thường gặp

Câu hỏi 1. Làm thế nào để tính toán lợi nhuận hoặc lỗ trong giao dịch CFD?

Công thức là: Lãi/Lỗ = (Giá đóng cửa - Giá mở cửa) × Khối lượng vị thế (đối với giao dịch mua). Đối với giao dịch bán, đảo ngược phép trừ. Luôn tính đến chênh lệch giá, hoa hồng và phí qua đêm để có kết quả ròng.

Câu 2. Liệu các nhà giao dịch CFD có mất nhiều hơn số tiền họ đầu tư không?

Điều này hoàn toàn khả thi nếu không có biện pháp quản lý rủi ro phù hợp. Vì CFD là sản phẩm đòn bẩy, tổn thất có thể vượt quá số tiền ký quỹ ban đầu của bạn nếu thị trường biến động mạnh bất lợi cho bạn và bạn không có lệnh dừng lỗ.

Câu 3. Làm thế nào tôi có thể giảm thiểu rủi ro khi giao dịch CFD?

Bạn có thể giảm rủi ro giao dịch CFD bằng cách sử dụng lệnh dừng lỗ, giao dịch với đòn bẩy thấp hơn, đa dạng hóa và thực hành trên tài khoản demo trước.

Phần kết luận

Tóm lại, CFD có thể là công cụ đắc lực cho các nhà giao dịch am hiểu cách thức hoạt động của chúng. Sử dụng đòn bẩy một cách khôn ngoan, thực hiện quản lý rủi ro và đánh giá lãi lỗ trước khi thực hiện giao dịch có thể nâng cao khả năng thành công của bạn.

Hãy luôn nhớ rằng: đòn bẩy có thể khuếch đại lợi nhuận, nhưng cũng có thể dễ dàng khuếch đại thua lỗ. Hãy giao dịch có trách nhiệm và bắt đầu từ quy mô nhỏ cho đến khi bạn tích lũy được kinh nghiệm.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.