DMA ในตลาดหุ้นคืออะไร ข้อดี ความเสี่ยง และกลยุทธ์

การวิเคราะห์ทางเทคนิคในตลาดหุ้นนำเสนอเครื่องมือที่หลากหลายสำหรับเทรดเดอร์เพื่อทำความเข้าใจการเคลื่อนไหวของราคาและโอกาสในการซื้อขายแบบ Spot ในบรรดาเครื่องมือเหล่านี้ ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เป็นหนึ่งในตัวบ่งชี้ที่ใช้กันมากที่สุด

อย่างไรก็ตาม รูปแบบพิเศษที่เรียกว่า Displaced Moving Average (DMA) ช่วยให้ผู้ซื้อขายมีความได้เปรียบที่ไม่เหมือนใครด้วยการเสนอมุมมองเชิงคาดการณ์เกี่ยวกับแนวโน้มราคา

ในบทความนี้ เราจะมาสำรวจว่า DMA คืออะไร ทำงานอย่างไร ข้อดีและความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง รวมถึงกลยุทธ์ต่างๆ ที่จะนำมาใช้ในการซื้อขายได้อย่างมีประสิทธิภาพ

DMA (Displaced Moving Average) ในตลาดหุ้นคืออะไร?

ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเลื่อน (Displaced Moving Average: DMA) คือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่ายหรือแบบเอ็กซ์โพเนนเชียล ซึ่งจะถูกเลื่อนไปข้างหน้าหรือข้างหลังบนกราฟตามจำนวนช่วงเวลาที่กำหนด แนวคิดคือการ "เลื่อน" หรือย้ายค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ให้สอดคล้องกับการเคลื่อนไหวของราคาในอนาคตมากขึ้น ทำให้สามารถแสดงแนวโน้มตลาดได้ราบรื่นและมีประโยชน์ทางสายตามากขึ้น

หากเทรดเดอร์ใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 วัน และเลื่อนไปข้างหน้า 5 วัน เส้นดังกล่าวจะถูกพล็อตล่วงหน้า 5 วันจากจุดที่ปกติจะปรากฏ การเลื่อนนี้ทำให้การระบุแนวโน้มมีความแม่นยำมากขึ้นเล็กน้อย ซึ่งทำให้มีมุมมองเชิงกลยุทธ์เกี่ยวกับโมเมนตัมของราคามากขึ้น

DMA สามารถนำไปใช้กับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ใดๆ ก็ได้ ไม่ว่าจะเป็นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) หรือแบบเลขชี้กำลัง (EMA) ขึ้นอยู่กับความต้องการของเทรดเดอร์ การเคลื่อนที่ของเส้นกราฟจะเคลื่อนไปในแนวนอนโดยไม่เปลี่ยนแปลงการคำนวณ

วิธีการคำนวณ DMA

การคำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเลื่อนตำแหน่งมีสองขั้นตอน ขั้นตอนแรกคือการคำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่มาตรฐาน ไม่ว่าจะเป็น SMA หรือ EMA โดยใช้จำนวนช่วงเวลาที่ต้องการ จากนั้นเลื่อนเส้นกราฟไปข้างหน้าหรือข้างหลังบนกราฟราคา

ตัวอย่างเช่น:

• ขั้นตอนที่ 1: คำนวณค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 20 วัน

• ขั้นตอนที่ 2: แทนที่ค่าเฉลี่ยนั้นด้วย +5 ช่วงเวลา (ไปข้างหน้า) หรือ -5 ช่วงเวลา (ไปข้างหลัง)

การเปลี่ยนแปลงทางภาพนี้จะเปลี่ยนวิธีที่ผู้ซื้อขายตีความแนวโน้มราคาโดยไม่เปลี่ยนแปลงข้อมูลหลัก

วิธีการตีความ DMA บนกราฟราคา

ในกราฟทั่วไป ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ที่เคลื่อนตัวไปในทิศทางบวก (เช่น +5) จะปรากฏทางด้านขวาของราคาจริง ซึ่งดูเหมือนจะเป็นการคาดการณ์เส้นทาง การเคลื่อนที่นี้สามารถให้แนวรับและแนวต้าน และช่วยกำหนดจุดเข้าหรือจุดออกโดยพิจารณาจากพฤติกรรมการครอสโอเวอร์หรือปฏิสัมพันธ์ของราคา

เมื่อราคาตัดผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ที่เลื่อนไป อาจเป็นสัญญาณของโมเมนตัมขาขึ้น ในทางกลับกัน หากราคาลดลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเส้นตรง (DMA) อาจบ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาลง อย่างไรก็ตาม เนื่องจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเส้นตรงถูกเลื่อนไปข้างหน้า จึงส่งสัญญาณเหล่านี้ได้เร็วกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเดิมเล็กน้อย

เทรดเดอร์บางรายยังใช้ DMA หลายตัวบนแผนภูมิเดียวกัน เช่น DMA 20 ตัวและ DMA 50 ตัว เพื่อสร้างระบบครอสโอเวอร์สำหรับการซื้อหรือขาย เช่นเดียวกับที่พวกเขาทำกับ MA แบบดั้งเดิม

เหตุใดจึงต้องใช้ DMA แทนค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ปกติ?

ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่มาตรฐานเป็นตัวบ่งชี้ที่ล่าช้า มีประสิทธิภาพในการยืนยันแนวโน้ม แต่กว่าจะส่งสัญญาณการเคลื่อนไหว โอกาสส่วนใหญ่ก็อาจผ่านไปแล้ว ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ที่ถูกแทนที่พยายามแก้ไขปัญหานี้โดยการนำการเคลื่อนไหวของราคาด้วยภาพ ช่วยให้เทรดเดอร์คาดการณ์การเปลี่ยนแปลงได้ล่วงหน้า

DMA เพิ่มระดับการจับเวลาพิเศษด้วยการปรับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ให้ใกล้เคียงกับการเคลื่อนไหวของราคาปัจจุบันหรืออนาคต วิธีนี้มีประสิทธิภาพในการเทรดโมเมนตัม ระบบติดตามแนวโน้ม และการเก็งกำไรระยะสั้น (scalping) ระหว่างวัน ซึ่งจังหวะเวลาเป็นสิ่งสำคัญอย่างยิ่ง

ด้วยการเลื่อนค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ไปข้างหน้า DMA ยังสามารถช่วยกรองสัญญาณรบกวนราคาเล็กน้อยและความผันผวนที่อาจสร้างความสับสนเมื่อใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่มาตรฐานได้อีกด้วย

DMA เทียบกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบดั้งเดิม

เพื่อทำความเข้าใจมูลค่าของ DMA ลองเปรียบเทียบกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบดั้งเดิม:

• SMA/EMA นำเสนอสัญญาณล่าช้า ยืนยันแนวโน้ม แต่มีจุดเข้าที่ล่าช้า

• DMA มอบภาพที่ชัดเจน ช่วยให้ผู้ซื้อขายคาดการณ์และเตรียมพร้อมสำหรับการเคลื่อนไหวที่อาจเกิดขึ้น

ในตลาดที่มีความผันผวนหรือเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็ว ความได้เปรียบในจังหวะเวลานี้อาจมีความสำคัญอย่างยิ่ง อย่างไรก็ตาม เราต้องสร้างสมดุลกับการตรวจสอบความถูกต้องเพื่อหลีกเลี่ยงการฝ่าวงล้อมที่ผิดพลาด

DMA ไม่ใช่สิ่งทดแทนค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ แต่เป็นการปรับปรุง เทรดเดอร์หลายรายใช้ทั้ง DMA และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่มาตรฐานร่วมกันเพื่อให้มองเห็นภาพรวมได้ชัดเจนยิ่งขึ้น

กลยุทธ์การซื้อขาย DMA ยอดนิยม

กลยุทธ์ครอสโอเวอร์ DMA

คล้ายกับระบบครอสโอเวอร์ของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบดั้งเดิม กลยุทธ์นี้ใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สองเส้นที่เคลื่อนที่สลับกัน คือ เส้นหนึ่งเป็นเส้นระยะสั้นและอีกเส้นหนึ่งเป็นเส้นระยะยาว สัญญาณขาขึ้นจะเกิดขึ้นเมื่อเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้นตัดผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะยาว สัญญาณขาลงจะเกิดขึ้นเมื่อเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้นตัดผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะยาว

การตั้งค่านี้ช่วยระบุการเปลี่ยนแปลงแนวโน้มได้เร็วยิ่งขึ้น และสามารถใช้ได้กับกรอบเวลาต่างๆ ตั้งแต่ 5 นาทีไปจนถึงแผนภูมิรายวัน

DMA และกลยุทธ์การทะลุราคา

เทรดเดอร์ใช้ DMA เป็นแนวรับหรือแนวต้านแบบไดนามิก เมื่อราคาทะลุผ่านค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่และทดสอบราคาได้สำเร็จ อาจเป็นสัญญาณการทะลุผ่านและแนวโน้มยังคงดำเนินต่อไป

ในวิธีนี้ DMA ทำหน้าที่เป็นแนวทางภาพสำหรับการวางจุดตัดขาดทุนและการยืนยันการซื้อขาย

การรวม DMA กับ RSI หรือ MACD

เพื่อลดสัญญาณหลอก สามารถใช้ DMA ร่วมกับตัวบ่งชี้โมเมนตัม เช่น RSI หรือ MACD ได้ ยกตัวอย่างเช่น หากราคาตัดผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 20 ช่วงเวลา +5 และ RSI ตัดผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 ขึ้นไป การบรรจบกันนี้จะเพิ่มความน่าจะเป็นของการเคลื่อนไหวขาขึ้น

การรวมกันดังกล่าวทำให้ DMA มีความน่าเชื่อถือมากขึ้นโดยการยืนยันสัญญาณด้วยตัวบ่งชี้อิสระ

การเก็งกำไรด้วย DMA บนไทม์เฟรมที่ต่ำกว่า

ในกราฟ 1 นาทีหรือ 5 นาที นักลงทุนระยะสั้นสามารถใช้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (DMA) ระยะสั้นมาก (เช่น เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 9 ช่วงเวลา แทนที่ 3) เพื่อเร่งโมเมนตัมให้พุ่งขึ้นอย่างรวดเร็ว การเข้าและออกจะขึ้นอยู่กับปฏิสัมพันธ์ระหว่างราคาและ DMA ซึ่งมักกรองผ่านตัวบ่งชี้ปริมาณการซื้อขายหรือความผันผวน

แนวทางนี้ต้องมีการจัดการความเสี่ยงอย่างเคร่งครัดเนื่องจากความเร็วในการดำเนินการและศักยภาพในการกลับตัวอย่างรวดเร็ว

ข้อดีของการใช้ DMA ในการซื้อขาย

• นำเสนอการเคลื่อนไหวของราคาด้วยภาพ ช่วยให้ผู้ซื้อขายคาดการณ์ทิศทางของตลาดได้เร็วกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเดิม

• ลดความล่าช้าที่มักเกิดขึ้นกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่มาตรฐาน เช่น SMA หรือ EMA

• ปรับปรุงจังหวะเวลาของจุดเข้าและจุดออก โดยเฉพาะในตลาดที่มีแนวโน้ม

• ทำหน้าที่เป็นการสนับสนุนหรือต้านทานแบบไดนามิก ช่วยให้ผู้ซื้อขายสามารถตั้งค่าการซื้อขายได้แม่นยำยิ่งขึ้น

• การตั้งค่าที่กำหนดเองสำหรับความยาวระยะเวลาและการเคลื่อนย้ายเพื่อให้เหมาะกับรูปแบบการซื้อขายหรือกรอบเวลาใดๆ

• ปรับเสียงรบกวนของตลาดให้ราบรื่นขึ้น ทำให้สามารถระบุแนวโน้มที่โดดเด่นได้ง่ายขึ้น

• แอปพลิเคชั่นที่หลากหลาย เหมาะสำหรับการซื้อขายรายวัน การซื้อขายแบบสวิง และกลยุทธ์การเก็งกำไร

ความเสี่ยงและข้อจำกัดของ DMA

• มีความเสี่ยงสูงที่จะได้รับสัญญาณปลอม โดยเฉพาะในตลาดที่มีการเคลื่อนไหวด้านข้างหรือผันผวนสูง

• อาจนำไปสู่การเข้าก่อนกำหนด เนื่องจากผู้ซื้อขายอาจดำเนินการก่อนที่จะมีการยืนยันแนวโน้มอย่างสมบูรณ์

• ไม่มีข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับพื้นฐาน เนื่องจากเป็นเพียงเครื่องมือทางเทคนิคเท่านั้น

• อาจสร้างอคติทางจิตวิทยา โดยผู้ซื้อขายพึ่งพาเส้นที่ถูกแทนที่มากเกินไป

• ความเสี่ยงจากการปรับให้เหมาะสมมากเกินไป โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อทำการทดสอบย้อนหลังด้วยพารามิเตอร์ DMA ที่ปรับให้เข้ากับเส้นโค้ง

• ไม่เหมาะที่จะใช้เป็นตัวบ่งชี้แบบสแตนด์อโลน และควรได้รับการยืนยันด้วยเครื่องมืออื่น เช่น RSI, MACD หรือปริมาณ

การใช้ DMA ในตลาดหุ้นเหมาะกับคุณหรือไม่?

DMA เหมาะที่สุดสำหรับ:

• ผู้ค้าที่ติดตามแนวโน้มกำลังมองหาการเข้าในช่วงเริ่มต้น

• เทรดเดอร์แบบสวิงต้องมีการยืนยันโมเมนตัมด้วยภาพ

• นักเก็งกำไรที่ต้องการทำรายการในช่วงเวลาสั้นๆ

• ผู้ซื้อขายรวมตัวบ่งชี้เพื่อเพิ่มความแรงของสัญญาณ

ไม่เหมาะกับนักลงทุนพื้นฐานหรือผู้ที่เน้นรายได้จากเงินปันผล เนื่องจากเพิ่มมูลค่าเพียงเล็กน้อยนอกเหนือจากกลยุทธ์ที่อิงตามราคา

บทสรุป

สรุปแล้ว ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเคลื่อนย้าย (DMA) เป็นเครื่องมือที่ทรงพลังแต่กลับถูกใช้งานน้อยในคลังแสงของเทรดเดอร์ ด้วยการนำเสนอการเคลื่อนไหวของราคาในรูปแบบภาพ ทำให้เทรดเดอร์มองเห็นแนวโน้มและการเปลี่ยนแปลงโมเมนตัมได้ล่วงหน้า วิธีนี้มีประสิทธิภาพในตลาดที่เคลื่อนไหวเร็วหรือกลยุทธ์ที่อาศัยการเข้าและออกตลาดตั้งแต่เนิ่นๆ

แม้ว่า DMA จะมีความเสี่ยงบางประการ เช่น สัญญาณหลอกและอคติทางจิตวิทยา แต่ความเสี่ยงเหล่านี้สามารถบรรเทาลงได้โดยการใช้ร่วมกับรูปแบบปริมาณการซื้อขาย, RSI หรือการเคลื่อนไหวของราคา DMA ควรถูกมองว่าเป็นการปรับปรุง ไม่ใช่การทดแทนค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบดั้งเดิม

ข้อสงวนสิทธิ์: เอกสารนี้จัดทำขึ้นเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น และไม่ได้มีเจตนา (และไม่ควรพิจารณาว่าเป็น) คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน หรือคำแนะนำอื่นใดที่ควรอ้างอิง ความคิดเห็นใดๆ ในเอกสารนี้ไม่ได้เป็นคำแนะนำจาก EBC หรือผู้เขียนว่ากลยุทธ์การลงทุน หลักทรัพย์ ธุรกรรม หรือการลงทุนใดๆ เหมาะสมกับบุคคลใดบุคคลหนึ่งโดยเฉพาะ