DMA trên thị trường chứng khoán là gì? Ưu điểm, rủi ro và chiến lược

Phân tích kỹ thuật trên thị trường chứng khoán cung cấp cho các nhà giao dịch nhiều công cụ để hiểu biến động giá và các cơ hội giao dịch giao ngay. Trong số các công cụ này, đường trung bình động là một trong những chỉ báo được sử dụng phổ biến nhất.

Tuy nhiên, một biến thể đặc biệt gọi là Đường trung bình động dịch chuyển (DMA) mang lại cho các nhà giao dịch lợi thế độc đáo bằng cách cung cấp góc nhìn hướng tới tương lai về xu hướng giá.

Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu DMA là gì, cách thức hoạt động, ưu và nhược điểm của nó, cũng như một số chiến lược để áp dụng DMA hiệu quả trong giao dịch.

DMA (Đường trung bình động dịch chuyển) trên thị trường chứng khoán là gì?

Đường trung bình động dịch chuyển (DMA) là đường trung bình động đơn giản hoặc theo hàm mũ, được dịch chuyển về phía trước hoặc phía sau trên biểu đồ theo một số chu kỳ nhất định. Ý tưởng là "dịch chuyển" hoặc di chuyển đường trung bình động để nó phù hợp hơn với diễn biến giá trong tương lai, mang lại hình ảnh trực quan hơn và thường hữu ích hơn cho việc biểu diễn xu hướng thị trường.

Nếu một nhà giao dịch sử dụng đường trung bình động 20 ngày và dịch chuyển nó về phía trước 5 ngày, đường này sẽ được vẽ sớm hơn 5 ngày so với vị trí thông thường. Sự dịch chuyển này giúp việc xác định xu hướng trở nên dễ dự đoán hơn một chút, mang lại góc nhìn chiến lược hơn về động lượng giá.

DMA có thể được áp dụng cho bất kỳ đường trung bình động nào — đơn giản (SMA) hoặc hàm mũ (EMA) — tùy thuộc vào sở thích của nhà giao dịch. Sự dịch chuyển này làm dịch chuyển đường theo chiều ngang trên biểu đồ mà không làm thay đổi phép tính của nó.

Cách tính DMA

Việc tính toán đường trung bình động dịch chuyển bao gồm hai bước. Đầu tiên, bạn tính toán một đường trung bình động tiêu chuẩn, SMA hoặc EMA, sử dụng số chu kỳ mong muốn. Sau đó, bạn dịch chuyển đường đã vẽ về phía trước hoặc phía sau trên biểu đồ giá.

Ví dụ:

- Bước 1: Tính đường trung bình động đơn giản (SMA) 20 ngày.

- Bước 2: Dịch chuyển giá trị trung bình đó đi +5 chu kỳ (hướng tới) hoặc -5 chu kỳ (hướng ngược).

Sự thay đổi trực quan này làm thay đổi cách nhà giao dịch diễn giải xu hướng giá mà không làm thay đổi dữ liệu cốt lõi.

Cách diễn giải DMA trên biểu đồ giá

Trên một biểu đồ điển hình, một đường trung bình động dịch chuyển dương (ví dụ: +5) sẽ xuất hiện ở bên phải giá thực tế, dường như đang dự báo đường đi. Sự dịch chuyển này có thể cung cấp các mức hỗ trợ và kháng cự, đồng thời giúp xác định điểm vào hoặc thoát lệnh dựa trên hành vi giao cắt hoặc tương tác giá.

Khi giá vượt lên trên đường trung bình động dịch chuyển, nó có thể báo hiệu đà tăng. Ngược lại, giá giảm xuống dưới DMA có thể báo hiệu đà giảm. Tuy nhiên, vì DMA dịch chuyển về phía trước, nó cung cấp những tín hiệu này sớm hơn một chút so với đường trung bình động truyền thống.

Một số nhà giao dịch cũng sử dụng nhiều DMA trên cùng một biểu đồ - chẳng hạn như DMA 20 và DMA 50 - để tạo ra hệ thống giao nhau để mua hoặc bán, giống như cách họ làm với MA truyền thống.

Tại sao nên sử dụng DMA thay vì đường trung bình động thông thường?

Đường trung bình động tiêu chuẩn là các chỉ báo trễ. Chúng hiệu quả trong việc xác nhận xu hướng, nhưng đến khi chúng báo hiệu một biến động, phần lớn cơ hội có thể đã trôi qua. Đường trung bình động dịch chuyển cố gắng giải quyết vấn đề này bằng cách dẫn dắt hành động giá một cách trực quan, cho phép các nhà giao dịch dự đoán các biến động sớm hơn.

DMA bổ sung thêm một lớp thời gian bằng cách căn chỉnh đường trung bình động gần hơn với biến động giá hiện tại hoặc tương lai. Nó có thể hiệu quả trong giao dịch theo đà, hệ thống theo xu hướng và giao dịch lướt sóng trong ngày, nơi mà việc căn thời gian là rất quan trọng.

Bằng cách tăng đường trung bình động, DMA cũng có thể giúp lọc ra những nhiễu động giá nhỏ và những biến động giá đột ngột có thể gây nhầm lẫn khi sử dụng đường trung bình động tiêu chuẩn.

DMA so với Đường trung bình động truyền thống

Để hiểu giá trị của DMA, chúng ta hãy so sánh nó với các đường trung bình động truyền thống:

- SMA/EMA cung cấp tín hiệu trễ, xác nhận xu hướng nhưng có điểm vào chậm.

- DMA cung cấp hình ảnh trực quan, giúp các nhà giao dịch dự đoán và chuẩn bị cho những biến động tiềm ẩn.

Trong các thị trường biến động hoặc biến động nhanh, lợi thế về thời điểm này có thể rất quan trọng. Tuy nhiên, cần cân bằng với việc xác nhận để tránh hành động theo các đột phá giả.

DMA không phải là sự thay thế cho đường trung bình động - nó là một sự tinh chỉnh. Nhiều nhà giao dịch sử dụng cả DMA và MA tiêu chuẩn cùng nhau để có thêm góc nhìn.

Các chiến lược giao dịch DMA phổ biến

Chiến lược giao thoa DMA

Tương tự như các hệ thống giao cắt trung bình động truyền thống, chiến lược này bao gồm hai đường trung bình động dịch chuyển — một đường ngắn hạn và một đường dài hạn. Tín hiệu tăng giá xuất hiện khi đường DMA ngắn hạn cắt lên trên đường DMA dài hạn. Tín hiệu giảm giá xuất hiện khi điều ngược lại xảy ra.

Thiết lập này giúp xác định sớm những thay đổi về xu hướng và có thể áp dụng trên nhiều khung thời gian từ biểu đồ 5 phút đến biểu đồ hàng ngày.

Chiến lược DMA và phá vỡ giá

Các nhà giao dịch sử dụng DMA như một mức hỗ trợ hoặc kháng cự động. Khi giá vượt qua đường trung bình động bị dịch chuyển và kiểm tra lại thành công, điều này có thể báo hiệu sự bứt phá và tiếp tục xu hướng.

Trong phương pháp này, DMA đóng vai trò như một hướng dẫn trực quan để đặt lệnh dừng lỗ và xác nhận giao dịch.

Kết hợp DMA với RSI hoặc MACD

Để giảm thiểu tín hiệu sai, DMA có thể được kết hợp với các chỉ báo động lượng như RSI hoặc MACD. Ví dụ, nếu giá vượt qua đường DMA +5 chu kỳ 20 và RSI vượt qua đường 50, sự hợp lưu này sẽ làm tăng khả năng xuất hiện một động thái tăng giá.

Những sự kết hợp như vậy làm cho DMA đáng tin cậy hơn bằng cách xác nhận tín hiệu bằng các chỉ báo độc lập.

Giao dịch lướt sóng với DMA trên khung thời gian thấp hơn

Trên biểu đồ 1 phút hoặc 5 phút, các nhà đầu cơ lướt sóng trong ngày có thể sử dụng các đường DMA rất ngắn hạn (ví dụ: DMA 9 kỳ bị dịch chuyển bởi 3 kỳ) để tận dụng các đợt tăng giá đột biến. Điểm vào và thoát lệnh được kích hoạt dựa trên tương tác giữa giá và DMA, thường được lọc qua các chỉ báo khối lượng hoặc biến động.

Cách tiếp cận này đòi hỏi phải quản lý rủi ro chặt chẽ do tốc độ thực hiện và khả năng đảo ngược nhanh chóng.

Ưu điểm của việc sử dụng DMA trong giao dịch

- Dẫn dắt hành động giá một cách trực quan, giúp các nhà giao dịch dự đoán hướng đi của thị trường sớm hơn so với đường trung bình động truyền thống.

- Giảm độ trễ thường gặp ở các đường trung bình động tiêu chuẩn như SMA hoặc EMA.

- Cải thiện thời điểm vào và ra, đặc biệt là trong thị trường có xu hướng.

- Hoạt động như mức hỗ trợ hoặc kháng cự động, cung cấp cho các nhà giao dịch các thiết lập giao dịch chính xác hơn.

- Cài đặt tùy chỉnh về độ dài thời gian và độ dịch chuyển để phù hợp với mọi phong cách giao dịch hoặc khung thời gian.

- Làm dịu nhiễucủa thị trường, giúp dễ dàng xác định xu hướng chủ đạo.

- Ứng dụng đa năng, phù hợp với chiến lược giao dịch trong ngày, giao dịch lướt sóng và đầu cơ.

Rủi ro và hạn chế của DMA

- Nguy cơ phát sinh tín hiệu sai cao hơn, đặc biệt là trong thị trường đi ngang hoặc biến động mạnh.

- Có thể dẫn đến việc vào lệnh sớm vì các nhà giao dịch có thể hành động trước khi có xác nhận đầy đủ về xu hướng.

- Không có hiểu biết sâu sắc về nguyên tắc cơ bản vì đây hoàn toàn là công cụ kỹ thuật.

- Có thể tạo ra sự thiên vị về mặt tâm lý, khiến người giao dịch quá phụ thuộc vào đường dịch chuyển.

- Rủi ro tối ưu hóa quá mức, đặc biệt là khi kiểm tra ngược với các tham số DMA được điều chỉnh theo đường cong.

- Không phù hợp để sử dụng như một chỉ báo độc lập và cần được xác nhận bằng các công cụ khác như RSI, MACD hoặc khối lượng.

Áp dụng DMA vào thị trường chứng khoán có phù hợp với bạn không?

DMA phù hợp nhất cho:

- Các nhà giao dịch theo xu hướng đang muốn tham gia sớm.

- Các nhà giao dịch theo xu hướng cần xác nhận động lượng một cách trực quan.

- Những người đầu cơ cần phải thực hiện giao dịch theo thời gian trong thời gian ngắn.

- Các nhà giao dịch kết hợp các chỉ báo để tăng cường độ tín hiệu.

Phương pháp này ít phù hợp với các nhà đầu tư cơ bản hoặc những người tập trung vào thu nhập cổ tức vì nó không mang lại nhiều giá trị ngoài chiến lược dựa trên giá.

Kết luận

Tóm lại, Đường trung bình động dịch chuyển (DMA) là một công cụ mạnh mẽ nhưng ít được sử dụng trong kho vũ khí của nhà giao dịch. Bằng cách dẫn dắt hành động giá một cách trực quan, nó cung cấp cho nhà giao dịch cái nhìn dự đoán về xu hướng và sự thay đổi động lượng. DMA hiệu quả trong các thị trường biến động nhanh hoặc các chiến lược dựa vào việc vào và thoát lệnh sớm.

Mặc dù DMA đi kèm với một số rủi ro nhất định, bao gồm tín hiệu sai và thiên kiến tâm lý, nhưng những rủi ro này có thể được giảm thiểu bằng cách kết hợp nó với các mô hình khối lượng, RSI hoặc hành động giá. DMA nên được xem là một sự cải tiến, chứ không phải là sự thay thế, cho các đường trung bình động truyền thống.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.