Publicado el: 2026-06-29
La exposición de los países del G7 a las tierras raras no termina en la mina. Los proveedores alternativos controlan alrededor del 40 % de la extracción de tierras raras para imanes, pero solo alrededor del 6 % de la producción de imanes permanentes, lo que genera una caída del 85 % en la cadena de suministro antes de que las tierras raras se conviertan en imanes.
La presión recae ahora en la separación, el refinado, la aleación y la fabricación de imanes, donde el objetivo de dependencia del G7 para 2030 ganará peso industrial o seguirá siendo una ambición del sector minero.
Los proveedores alternativos controlan alrededor del 40% de la extracción de tierras raras para imanes, pero solo el 6% de la producción de imanes permanentes, lo que implica una caída del 85% en la cadena de suministro.
La participación de China es del 60% en tierras raras magnéticas extraídas, del 91% en refinación y del 94% en producción de imanes permanentes.
El objetivo fijado por el G7 para el 17 de junio de 2026 es reducir la dependencia de un único proveedor por debajo del 60 % para 2030.
Para alcanzar ese objetivo, se necesitaría una capacidad de imanes alternativa que superara con creces la cuota de mercado actual del 6%.
La señal decisiva está cambiando: la prioridad está pasando de las autorizaciones mineras a la capacidad de separación, refinación, aleación y fabricación de imanes.
La política de tierras raras suele comenzar con las minas, ya que estas son visibles: ubicaciones, reservas, permisos y titulares sobre inversiones. La cifra más precisa aparece más adelante en la cadena, donde la oferta alternativa disminuye de aproximadamente el 40 % de la minería a cerca del 6 % de la producción de imanes permanentes.
Según datos de la AIE, China concentra alrededor del 60 % de la extracción de tierras raras para imanes, el 91 % de la separación y refinación, y el 94 % de la producción de imanes permanentes de tierras raras. Esto deja a los proveedores alternativos con aproximadamente el 40 % de la extracción, el 9 % de la refinación y solo el 6 % de los imanes permanentes.
| Escenario | Acciones alternativas | Lo que muestra |
|---|---|---|
| Minería | Aproximadamente el 40% | Existe suministro desde el principio |
| Refinación | Aproximadamente el 9% | La cadena se estrecha |
| imanes | Aproximadamente un 6% | Los picos de cuello de botella |
La cifra del 85% proviene de la caída del 40% al 6%. El descenso es de 34 puntos porcentuales, lo que equivale al 85% de la participación original de la minería alternativa.
El 6% es pequeño, pero no está vacío. Incluye a productores japoneses consolidados como Shin-Etsu Chemical, TDK y Proterial; capacidad europea a través de VAC; y capacidad emergente estadounidense de MP Materials y eVAC.
Shin-Etsu, TDK y Proterial fabrican imanes de neodimio o de tierras raras. VAC se describe a sí misma como un productor occidental de imanes permanentes de tierras raras con instalaciones operativas en Alemania, Eslovaquia y Finlandia, mientras que MP Materials ha elegido Northlake, Texas, para su futuro complejo de fabricación de imanes de tierras raras, que multiplicará por diez su tamaño.
El problema no radica en la ausencia de fabricantes de imanes alternativos, ya que la base de productos alternativos sigue siendo demasiado pequeña, fragmentada y se encuentra en una fase inicial para compensar la concentración visible en el componente final.
La caída del 85 % se basa en la participación de mercado, no en una pérdida física de material. El problema radica en la capacidad de transportar el material extraído a través de las etapas industriales que dan lugar al componente final.
Las tierras raras no se utilizan como concentrados minerales en bruto para alimentar vehículos eléctricos, turbinas eólicas, robótica, motores industriales, sistemas de defensa o hardware de centros de datos. Adquieren valor estratégico tras su procesamiento, aleación y fabricación de imanes.
Los imanes permanentes son componentes pequeños con grandes repercusiones. Permiten que los motores sean más ligeros, resistentes y eficientes. La IEA identifica los imanes permanentes como la aplicación de tierras raras de mayor crecimiento y más importante estratégicamente, representando alrededor del 95 % del consumo total de tierras raras en términos de valor.
La demanda sigue la misma tendencia. La demanda de tierras raras para imanes se ha duplicado desde 2015 y se prevé que aumente en un tercio más para 2030 con las políticas actuales. La electrificación impulsa la primera capa. La automatización, la robótica y la infraestructura digital añaden otra capa.
Una mina no mueve un vehículo eléctrico. Un imán sí.
Los datos del USGS muestran la misma discrepancia en Estados Unidos. La producción minera alcanzó las 51.000 toneladas de óxido de tierras raras equivalente en concentrados minerales en 2025, mientras que el consumo aparente de compuestos y metales de tierras raras se situó en 27.000 toneladas.
Aun con una producción minera casi 1,9 veces superior al consumo aparente, el país registró una dependencia neta de importaciones del 67% en compuestos y metales de tierras raras. El problema no radica en la extracción, sino en las etapas posteriores.
La posición de China en el mercado de tierras raras refleja su profundidad industrial más que su geología únicamente. La participación en la minería es el punto de partida, mientras que la escala de procesamiento, la capacidad metalúrgica, los equipos magnéticos, la mano de obra calificada, la idoneidad de los clientes y la demanda interna completan la historia.
China no solo se aseguró el acceso a las tierras raras, sino que las industrializó.
La IEA describe la cadena de valor de las tierras raras como una secuencia que va desde la extracción y el beneficio hasta el procesamiento químico, la separación de óxidos, el refinado de metales, la aleación y la fabricación de imanes. La separación convierte las materias primas de tierras raras mixtas en óxidos individuales. Los óxidos refinados se convierten en metales. Los metales se convierten en polvos de aleación. Los polvos de aleación se convierten en imanes.
El G7 intenta replicar esa continuidad sin décadas de escala acumulada. Desarrollar capacidad paralela implica más que abrir minas. Significa replicar los vínculos industriales que mantienen el flujo de materiales desde el óxido hasta el metal, la aleación y el imán sin perder escala.
La declaración del G7 de junio de 2026 establece un plazo para subsanar la brecha en la cadena de suministro. Los líderes afirmaron que su objetivo es reducir la dependencia de un único proveedor ajeno al G7 y a los países socios para las tierras raras y los imanes permanentes a menos del 60 % para 2030, con la ambición de alcanzar el 50 % posteriormente.
El objetivo no se puede alcanzar solo con la mina. Si actualmente los proveedores alternativos representan solo alrededor del 6 % de la producción de imanes permanentes, avanzar hacia un mundo en el que ningún proveedor controle más del 60 % requiere una base de proveedores de imanes no dominantes mucho mayor.
Tomando como referencia la cuota de mercado mundial de imanes, la capacidad de producción de imanes alternativos debería alcanzar al menos el 40 % del suministro global. Esto implica un aumento de aproximadamente 6,7 veces con respecto a la cuota actual del 6 %.
Esta cifra no es una métrica oficial del G7. Mide la distancia entre la estructura actual de producción de imanes y el objetivo de diversificación para 2030. Los anuncios de nuevas minas por sí solos no bastan para alcanzar dicho objetivo.
Incluso el umbral del 60 % no debe confundirse con una estructura de mercado competitiva. Un único proveedor que represente el 59 % de la producción de imanes permanentes seguiría influyendo en los precios, los plazos de cualificación y la disponibilidad industrial. Este objetivo debe interpretarse como una primera línea de resiliencia, no como el estado final de la diversificación.
El G7 ya no considera los minerales críticos como un asunto exclusivamente extractivo. Su declaración de junio de 2026 citó 195 proyectos anunciados desde principios de ese año, que alcanzaron una inversión de 64.000 millones de euros en toda la cadena de valor de los minerales críticos, incluyendo participaciones accionariales y acuerdos de compra. La declaración también hizo referencia a un plan conjunto para desarrollar la capacidad industrial de tierras raras e imanes permanentes.
El capital se está desplazando más allá de la mina y se dirige hacia el procesamiento, el reciclaje, el almacenamiento, la trazabilidad, las estructuras de compra y la capacidad industrial. Estos elementos hacen que el suministro de tierras raras sea resiliente, en lugar de simplemente estar disponible.
Se puede anunciar la construcción de una mina antes de que exista toda la cadena de valor asociada. Una refinería, una planta metalúrgica, una fábrica de aleaciones o una fábrica de imanes requieren experiencia técnica, materia prima fiable, aprobaciones medioambientales, cualificación del cliente y costes operativos competitivos. El calendario es más complejo que el comunicado de prensa.
Esa brecha temporal dificulta el cumplimiento de los objetivos para 2030. El G7 cuenta con un marco político y crecientes compromisos de capital, mientras que las pérdidas en la cadena de suministro siguen produciéndose en las etapas intermedias y finales. Dichas etapas requieren capacidad operativa, no solo carteras de proyectos.
El peor escenario posible sería una base ascendente más grande que alimentara el mismo canal descendente estrecho. En ese caso, el G7 poseería más material al inicio de la cadena, pero no obtendría suficiente influencia al final.
El número de minas ya no es el indicador más fiable de la seguridad de las tierras raras. El indicador más fiable es la cantidad de material que sobrevive al proceso, desde el concentrado hasta el óxido separado, el metal refinado, la aleación y el imán permanente.
La caída del 85 % en la cadena de suministro demuestra por qué el desafío del G7 no se limita a la simple búsqueda de alternativas. Si bien existen fuentes de suministro alternativas al inicio de la cadena, estas desaparecen casi por completo antes de llegar al componente que tiene valor industrial.
La seguridad de las tierras raras no comienza bajo tierra. Comienza cuando el material alcanza la fase magnética.
