Đăng vào: 2025-10-13 Cập nhật vào: 2025-10-14
Hãy tưởng tượng bạn đang xem một cuộc đua marathon, khoảnh khắc tiếng súng xuất phát vang lên, các vận động viên chạy nước rút, tạo đà cho toàn bộ cuộc đua. Điều tương tự cũng xảy ra trên thị trường chứng khoán và ngoại hối mỗi buổi sáng. Giờ giao dịch đầu tiên cũng giống như tiếng súng xuất phát đó: nhanh, đầy cảm xúc và thường mang tính quyết định.
Các nhà giao dịch chuyên nghiệp hiểu rõ bí quyết này. Những biến động đầu phiên của thị trường thường quyết định xu hướng của cả ngày, và chiến lược Phá vỡ Biên độ Mở (ORB) được xây dựng chính xác để nắm bắt được đà tăng trưởng đầu tiên đó.
Nếu bạn từng thắc mắc tại sao các nhà giao dịch lại biết khi nào nên tham gia ngay khi thị trường mở cửa, hướng dẫn này sẽ giải thích logic, các bước và tâm lý đằng sau chiến lược ORB theo cách đơn giản mà bất kỳ người mới bắt đầu nào cũng có thể hiểu được.
Như đã nêu ở trên, chiến lược Opening Range Breakout (ORB) là phương pháp giao dịch tập trung vào biến động giá trong vài phút đầu tiên sau khi thị trường mở cửa, thường là từ 15 đến 60 phút đầu tiên.
Trong thời gian này, các nhà giao dịch đánh dấu mức giá cao và thấp của tài sản trong khoảng thời gian đó. Các mức này tạo thành "phạm vi mở cửa".
Ý tưởng này rất đơn giản :
Khi giá vượt qua mức cao hoặc thấp của phạm vi mở cửa đó, nó thường báo hiệu hướng đi của động lượng trong phần còn lại của ngày.
Về bản chất :
Vượt qua mức cao trong phạm vi → Xu hướng tăng tiềm năng (tín hiệu mua)
Phá vỡ dưới mức thấp → Xu hướng giảm tiềm năng (tín hiệu bán)
Chiến lược này đặc biệt hiệu quả khi thị trường chứng kiến sự dao động của thị trường hay còn gọi là biến động giá tăng cao, thường xảy ra vào đầu các phiên giao dịch lớn. Việc nắm rõ thời gian hoạt động của thị trường ngoại hối là cực kỳ quan trọng để xác định đúng "khoảng mở cửa" (opening range) và tăng cường độ chính xác cho các quyết định giao dịch của bạn. Đây là một yếu tố then chốt giúp các nhà giao dịch tận dụng những chuyển động giá ban đầu đầy mạnh mẽ.
Những phút đầu phiên giao dịch là lúc thanh khoản, khối lượng và biến động tăng vọt. Các tổ chức, quỹ và nhà đầu tư cá nhân đều phản ứng với tin tức qua đêm, báo cáo thu nhập hoặc các diễn biến toàn cầu.
Làn sóng giao dịch này góp phần định hình cuộc chiến đầu tiên trong ngày giữa người mua và người bán. Phạm vi giao dịch được hình thành trong cuộc chiến này rất quan trọng vì:
Nó phản ánh tâm lý thị trường vào đầu ngày.
Nó thường đóng vai trò là mức hỗ trợ hoặc kháng cự ngắn hạn.
Việc vượt ra khỏi phạm vi này có thể cho thấy sự tham gia của tổ chức và ý định định hướng mạnh mẽ.
Hãy nghĩ về nó như một trò kéo co. Đội đầu tiên phá vỡ ranh giới (phạm vi) thường sẽ kiểm soát được thế trận, ít nhất là trong vài vòng tiếp theo.
Sau đây là cách các nhà giao dịch thường áp dụng chiến lược ORB:
Chọn một khung thời gian cụ thể sau khi thị trường mở cửa. Các tùy chọn phổ biến bao gồm:
ORB 15 phút
ORB 30 phút
ORB 1 giờ
Ví dụ, trên thị trường chứng khoán Hoa Kỳ (mở cửa lúc 9:30 sáng theo giờ miền Đông), ORB 30 phút sử dụng dữ liệu từ 9:30 đến 10:00 sáng. Mức cao và mức thấp trong khoảng thời gian này sẽ trở thành mức đột phá quan trọng của bạn.
Khi phạm vi được thiết lập, hãy theo dõi giá thay đổi trên hoặc dưới phạm vi đó
.
Nếu giá vượt qua mức cao, bạn cân nhắc mua (mua dài hạn).
Nếu giá giảm xuống dưới mức thấp, bạn nên cân nhắc bán (bán khống).
Sự đột phá lý tưởng nhất là xảy ra khi khối lượng giao dịch tăng, xác nhận rằng các nhà giao dịch thực sự (không chỉ là thuật toán) đang ủng hộ động thái này.
Quản lý rủi ro là rất quan trọng.
Đặt mức dừng lỗ hơi nằm bên trong phía đối diện của phạm vi.
Đặt mục tiêu lợi nhuận thường gấp 1,5 đến 2 lần khoảng cách dừng của bạn.
Ví dụ, nếu phạm vi của bạn rộng 40 điểm và bạn vào lệnh khi đột phá, bạn có thể mạo hiểm 20 điểm để đạt được 40 điểm.
Một số nhà giao dịch thoát lệnh khi đạt được mục tiêu, trong khi những người khác giữ nguyên điểm dừng lỗ để theo dõi các xu hướng mạnh. Ưu điểm của ORB là khả năng thích ứng, vì nó phù hợp với cả scalper, day trader và swing trader.
Chúng ta hãy lấy ví dụ dựa trên Chỉ số NASDAQ 100 (NDX).
Chợ mở cửa lúc 9:30 sáng theo giờ miền Đông.
Từ 9:30 đến 10:00 sáng, nhiệt độ cao nhất là 18.720 và nhiệt độ thấp nhất là 18.640.
Phạm vi = 80 điểm.
Vào lúc 10:10 sáng, giá vượt qua mức 18.720 với khối lượng lớn.
Một nhà giao dịch vào vị thế mua ở mức 18.725, thiết lập:
Dừng lỗ: 18.680 (dưới điểm giữa của phạm vi)
Mục tiêu: 18.805 (di chuyển 80 điểm = rủi ro/phần thưởng 1:2)
Trong vòng 45 phút, chỉ số sẽ đạt mục tiêu khi đà tăng tiếp tục, một thành công điển hình của ORB.
Tuy nhiên, nếu giá đảo ngược và giảm xuống dưới phạm vi, một nhà giao dịch có kỷ luật sẽ thoát ra sớm với khoản lỗ nhỏ được kiểm soát.
Để áp dụng thành công, nhà đầu tư cần phải có khả năng đọc và hiểu phân tích hành động giá thuần túy một cách tinh tế. Chiến lược tập trung vào việc nhận diện hiện tượng giá phá vỡ một ngưỡng quan trọng được hình thành trong khoảng thời gian nhất định sau khi thị trường mở cửa. Sự phá vỡ này báo hiệu một hướng đi tiềm năng mạnh mẽ, cho phép trader tham gia vào thị trường với kỳ vọng lợi nhuận cao.
ORB là một trong những thiết lập trong ngày phổ biến nhất trên toàn thế giới vì một số lý do quan trọng:
Rất đơn giản : Bạn chỉ cần hai mức chính; cao và thấp.
Tiết kiệm thời gian : Bạn chỉ có thể giao dịch trong 1–2 giờ đầu tiên trong ngày.
Dựa trên dữ liệu : Dựa vào hoạt động thực tế của thị trường, không phải dự đoán.
Tính linh hoạt : Áp dụng cho cổ phiếu, ngoại hối, chỉ số và hàng hóa.
Nó nắm bắt được đà tăng trưởng ban đầu : Bạn đang giao dịch cùng với khối lượng giao dịch của tổ chức.
Tóm lại, đây là sự kết hợp hoàn hảo giữa tính kỷ luật và cơ hội.
| Thuận lợi | Hạn chế |
|---|---|
| Quy định ra vào rõ ràng và đơn giản | Sự đột phá sai lầm có thể dẫn đến thua lỗ nhanh chóng |
| Hoạt động trên nhiều loại tài sản | Yêu cầu kỷ luật và thời gian |
| Tiềm năng rủi ro-phần thưởng cao | Không hoạt động tốt trong các phiên có âm lượng thấp, chập chờn |
| Dễ dàng tự động hóa | Biến động sớm có thể gây ra hiện tượng cưa giá |
| Tiết kiệm thời gian cho người giao dịch bán thời gian | Áp lực cảm xúc trong thị trường biến động nhanh |
Nhiều nhà giao dịch kết hợp ORB với các chỉ báo để lọc tín hiệu sai và củng cố điểm vào lệnh. Một số kết hợp phổ biến bao gồm:
Khối lượng lớn xác nhận sức mạnh đột phá thực sự.
Nếu sự đột phá phù hợp với hướng của đường EMA 20 hoặc EMA 50, khả năng duy trì xu hướng sẽ cao hơn.
Tránh mua khi RSI vượt ngưỡng 70 hoặc bán khi RSI dưới 30; điều này có thể cho thấy sự kiệt sức.
Sự đột phá xảy ra trên VWAP cho thấy tâm lý tăng giá; nếu xảy ra dưới VWAP, đó là tâm lý giảm giá. VWAP đóng vai trò là chỉ báo xu hướng trong giao dịch trong ngày.
ORB là viết tắt của Opening Range Breakout, một chiến lược tập trung vào biến động giá trong những phút đầu tiên sau khi thị trường mở cửa.
Hầu hết các nhà giao dịch sử dụng 15, 30 hoặc 60 phút đầu tiên của hoạt động thị trường để đánh dấu điểm cao và điểm thấp.
Người mới bắt đầu thường bắt đầu với ORB 30 phút, cân bằng đà tăng ban đầu với mức độ biến động thấp.
Không. Giao dịch này hoạt động tốt nhất vào những ngày có tin tức rõ ràng, biến động hoặc sự kiện thu nhập.
Đúng vậy, đây là một trong những chiến lược giao dịch trong ngày đơn giản nhất dành cho các nhà giao dịch mới, miễn là họ thực hành quản lý rủi ro phù hợp.
Tóm lại, chiến lược Phá vỡ Phạm vi Mở đầu là minh chứng cho thấy đôi khi những ý tưởng đơn giản nhất lại hiệu quả nhất. Bằng cách tập trung vào đợt bùng nổ đầu tiên của động lực hàng ngày, bạn sẽ hòa nhập với các nhà giao dịch tổ chức và dòng chảy thị trường rộng lớn hơn.
Dù đầy hứa hẹn, bất kỳ phong cách giao dịch nào, kể cả phong cách giao dịch trong ngày, cũng đòi hỏi sự cẩn trọng. Một chiến lược quản lý rủi ro và vốn hiệu quả là không thể thiếu để bảo vệ tài khoản khỏi những biến động bất ngờ. Nhà đầu tư nên thiết lập các điểm dừng lỗ hợp lý và không bao giờ đặt quá nhiều rủi ro vào một giao dịch duy nhất, đảm bảo tính bền vững lâu dài.
Nhưng hãy nhớ: ORB không phải là để dự đoán hướng đi, mà là để phản ứng một cách kỷ luật khi hướng đi đó tự bộc lộ.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.
