Chỉ báo nào là tốt nhất cho giao dịch quyền chọn năm 2025?

Giao dịch quyền chọn thu hút các nhà đầu tư tìm kiếm đòn bẩy, cơ hội phòng ngừa rủi ro và lợi nhuận ngắn hạn. Trong bối cảnh tài chính hiện tại, việc xác định các chỉ báo kỹ thuật tốt nhất để giao dịch quyền chọn vào năm 2025 có thể mang lại cho các nhà giao dịch lợi thế cạnh tranh.

Bài viết này khám phá chỉ báo tốt nhất cho giao dịch quyền chọn vào năm 2025, các chỉ báo hỗ trợ và đánh giá hiệu quả của chúng trên thị trường hiện đại, đồng thời giải thích cách các nhà giao dịch có thể sử dụng chúng để đưa ra quyết định sáng suốt.

Tại sao các chỉ báo quan trọng trong giao dịch quyền chọn

Quyền chọn là công cụ tài chính phức tạp. Không giống như giao dịch cổ phiếu truyền thống, quyền chọn liên quan đến nhiều chiều—giá, biến động, suy giảm theo thời gian và biến động ngụ ý. Điều này khiến việc sử dụng các chỉ báo cung cấp bối cảnh ngoài hướng giá trở nên cần thiết. Một thiết lập chỉ báo vững chắc có thể:

• Giúp xác định điểm vào và điểm ra

• Đánh giá động lực cổ phiếu cơ bản

• Đo lường sự biến động và rủi ro

• Căn chỉnh với các động lực cụ thể của tùy chọn như delta, theta và vega

Vào năm 2025, các chỉ số quyền chọn hiệu quả nhất sẽ tính đến tính biến động, độ nhạy thời gian và sự thay đổi xu hướng theo thời gian thực.

Chỉ báo tốt nhất cho giao dịch quyền chọn năm 2025

Vào năm 2025, nhiều nhà giao dịch quyền chọn chuyên nghiệp coi Xếp hạng biến động ngụ ý (Xếp hạng IV) là chỉ báo tốt nhất để đánh giá thời điểm giao dịch và giá trị phí bảo hiểm. Điều này là do Xếp hạng IV liên quan trực tiếp đến mức độ đắt hay rẻ của một quyền chọn so với mức độ biến động trong quá khứ của nó.

Cấp bậc IV là gì?

Xếp hạng biến động ngụ ý so sánh mức biến động ngụ ý hiện tại của một quyền chọn với phạm vi biến động của nó trong một khoảng thời gian nhất định (thường là 12 tháng gần nhất). Đây là thước đo phần trăm cho biết IV cao hay thấp so với chuẩn mực lịch sử của nó.

• Xếp hạng IV là 80% có nghĩa là IV hiện tại gần mức cao nhất trong phạm vi của nó—các tùy chọn rất tốn kém.

• Xếp hạng IV là 20% có nghĩa là IV hiện tại tương đối thấp—các lựa chọn rẻ.

Tại sao IV Rank lại hiệu quả vào năm 2025

Trong bối cảnh kinh tế vĩ mô khó lường, rủi ro địa chính trị và sự gia tăng biến động thuật toán hiện nay, IV Rank cho phép các nhà giao dịch:

• Bán quyền chọn khi IV cao (thu phí bảo hiểm cao hơn)

• Mua quyền chọn khi IV thấp (trả ít hơn cho phí bảo hiểm)

Điều này đặc biệt quan trọng trong một thị trường bị chi phối bởi các giao dịch thu nhập, chiến lược theo sự kiện và quyền chọn hàng tuần.

Các chỉ số hỗ trợ cho độ chính xác tốt hơn

Trong khi IV Rank có thể là chỉ báo quan trọng nhất trong giao dịch quyền chọn ngày nay, các nhà giao dịch thành công hiếm khi chỉ dựa vào một công cụ. Kết hợp nó với các chỉ báo giá và động lượng sẽ tạo ra một bức tranh hoàn chỉnh hơn.

1) Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI): Giao ngay tình trạng mua quá mức hoặc bán quá mức

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) vẫn là chỉ số được các nhà giao dịch quyền chọn ưa chuộng để xác định thời điểm biến động ngắn hạn. RSI đo tốc độ và sự thay đổi của biến động giá và giúp xác định tình trạng mua quá mức hoặc bán quá mức.

Vào năm 2025, RSI đã trở nên phổ biến hơn khi các nhà giao dịch sử dụng khung thời gian ngắn hơn và thích khoảng thời gian RSI 5 ngày hoặc 14 ngày để có các mục nhập chính xác.

• RSI trên 70 báo hiệu tình trạng mua quá mức, có khả năng là thời điểm bán quyền chọn mua hoặc mua quyền chọn bán.

• RSI dưới 30 biểu thị tình trạng quá bán, lý tưởng cho việc bán quyền bán hoặc mua quyền chọn mua.

Các nhà giao dịch thường sử dụng RSI với IV Rank để lựa chọn giao dịch có đà giá và giá cao.

2) Đường trung bình động: Xác nhận xu hướng và thời điểm vào lệnh

Đường trung bình động, đặc biệt là Đường trung bình động theo hàm mũ (EMA), vẫn đóng vai trò cơ bản trong các chiến lược quyền chọn vào năm 2025.

Các đường EMA ngắn hạn như 8 ngày và 21 ngày được ưa chuộng vì:

• Xác định sự bùng phát

• Xác nhận hướng cho giao dịch quyền chọn theo hướng

• Lọc tín hiệu sai

Ví dụ, sự giao nhau của đường EMA 8 ngày với đường EMA 21 ngày có thể thúc đẩy nhà giao dịch bắt đầu giao dịch chênh lệch giá mua, đặc biệt nếu Xếp hạng IV thấp và RSI xác nhận đà tăng.

3) Dải Bollinger: Sự đột phá và đảo ngược biến động

Dải Bollinger rất hữu ích cho các nhà giao dịch quyền chọn vì chúng bao gồm độ biến động và độ lệch chuẩn. Vào năm 2025, các nhà giao dịch thường sử dụng Dải Bollinger để:

• Bán quyền chọn trong thị trường có phạm vi (khi giá chạm đến dải trên hoặc dải dưới)

• Giao dịch đột phá khi giá đóng cửa ngoài phạm vi với xác nhận khối lượng

• Ghép nối với IV Rank để dự đoán các giao dịch đảo ngược giá trung bình

Khi một cổ phiếu chạm đến dải trên và Xếp hạng IV cao, việc bán chênh lệch giá mua hoặc tham gia giao dịch giảm giá có thể là động thái có xác suất xảy ra cao.

4) MACD (Moving Average Convergence Divergence): Sức mạnh và động lượng của xu hướng

MACD giúp xác nhận hướng xu hướng và sự thay đổi động lượng. Trong khi RSI thường phản ứng nhiều hơn, MACD cung cấp góc nhìn rõ ràng hơn về xu hướng dài hạn.

Trong giao dịch quyền chọn, MACD có thể giúp:

• Lọc giao dịch cho các chiến lược theo xu hướng

• Tránh cưa máy trong điều kiện gập ghềnh

• Xác nhận các lệnh chơi theo hướng (như lệnh mua hoặc lệnh bán dài hạn)

Trong thị trường tần suất cao năm 2025, sự phân kỳ biểu đồ MACD có thể giúp phát hiện sự đảo chiều sớm.

5) Chỉ báo khối lượng: Xác nhận tiền thông minh

Phân tích khối lượng đã trở nên phức tạp hơn vào năm 2025 nhờ khả năng truy cập dữ liệu tốt hơn và các công cụ giao dịch theo thuật toán.

Các chỉ báo khối lượng, chẳng hạn như Khối lượng cân bằng (OBV) hoặc Giá trung bình có trọng số theo khối lượng (VWAP), giúp các nhà giao dịch:

• Xác nhận sự đột phá hoặc sự cố

• Tránh những động thái sai lầm

• Tích lũy hoặc phân phối tại chỗ trước khi giá phản ứng

Kết hợp xác nhận khối lượng với thiết lập RSI hoặc Bollinger Band sẽ làm tăng cơ hội thành công.

Kết hợp chỉ báo tốt nhất cho các chiến lược phổ biến

Đối với chênh lệch tín dụng

• Cấp bậc IV cao

• RSI ở mức cực đại

• Chạm dải Bollinger

Combo này cho phép các nhà giao dịch bán mức giá cao khi khả năng đảo chiều có thể xảy ra.

Để mua quyền mua hoặc quyền bán dài hạn

• Xếp hạng IV thấp

• Đường chéo MACD

• Xác nhận EMA

Thiết lập này giúp các nhà giao dịch mua quyền chọn với giá rẻ với sự xác nhận theo hướng.

Đối với loài kền kền sắt

• RSI trung tính

• Lịch sử đột phá biến động thấp

• Dải Bollinger hẹp

Các nhà giao dịch hưởng lợi từ sự suy giảm theo thời gian trong điều kiện giới hạn phạm vi.

Làm thế nào để chọn đúng chỉ báo cho bạn

Chỉ số tốt nhất không chỉ là về độ chính xác thống kê. Nó phụ thuộc vào:

• Phong cách giao dịch (hướng tới hay trung lập)

• Khung thời gian (trong ngày, hàng tuần, hàng tháng)

• Khẩu vị rủi ro

• Mức độ kinh nghiệm

Đối với người mới bắt đầu, việc sử dụng IV Rank và RSI có thể cung cấp một nền tảng đơn giản nhưng mạnh mẽ. Các nhà giao dịch trung cấp có thể thêm Bollinger Bands và Greeks. Các nhà giao dịch nâng cao thường sử dụng các bản quét tùy chỉnh kết hợp 4–6 chỉ báo để có độ chính xác cao hơn.

Phần kết luận

Nếu bạn phải chọn chỉ một chỉ báo cho giao dịch quyền chọn vào năm 2025, Xếp hạng biến động ngụ ý (Xếp hạng IV) nổi bật. Khả năng hiển thị giá phí bảo hiểm tương đối của nó là vô song.

Tuy nhiên, thành công thực sự đến từ việc kết hợp IV Rank với các chỉ báo kỹ thuật như RSI, Bollinger Bands và đường trung bình động.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.