Cách giao dịch hợp đồng tương lai: Hướng dẫn từng bước cho người mới bắt đầu

Giao dịch tương lai ngày càng trở nên phổ biến trong giới giao dịch và nhà đầu tư tìm kiếm cơ hội kiếm lợi nhuận từ biến động thị trường hàng hóa, tiền tệ, chỉ số, v.v. Nếu bạn là người mới bắt đầu, việc tìm hiểu những điều cơ bản và xây dựng chiến lược là rất quan trọng trước khi tham gia.

Hướng dẫn từng bước này giải thích hợp đồng tương lai là gì, hoạt động như thế nào, cách bắt đầu và các chiến lược cũng như rủi ro cần cân nhắc đối với người mới bắt đầu.

Hợp đồng tương lai là gì?

Hợp đồng tương lai là một thỏa thuận ràng buộc về mặt pháp lý để mua hoặc bán một tài sản với mức giá được xác định trước vào một ngày cụ thể trong tương lai. Hợp đồng tương lai được chuẩn hóa và giao dịch trên các sàn giao dịch có tổ chức như CME (Sàn giao dịch hàng hóa Chicago) hoặc ICE (Sàn giao dịch liên lục địa).

Các hợp đồng này được các nhà đầu cơ sử dụng nhằm mục đích kiếm lợi nhuận từ biến động giá và được các nhà sản xuất và người tiêu dùng sử dụng để phòng ngừa rủi ro trước sự biến động giá. Hợp đồng tương lai có thể dựa trên nhiều loại tài sản cơ bản, bao gồm:

• Hàng hóa (ví dụ, dầu thô, vàng, khí đốt tự nhiên)

• Chỉ số (ví dụ: hợp đồng tương lai S&P 500)

• Tiền tệ (ví dụ: euro, yên)

• Lãi suất (ví dụ: tương lai trái phiếu kho bạc)

Nó hoạt động như thế nào

Hợp đồng tương lai chỉ rõ số lượng và chất lượng của tài sản cơ sở và ngày giao hàng. Tuy nhiên, hầu hết các nhà giao dịch không bao giờ nhận giao tài sản. Thay vào đó, họ đóng vị thế của mình để kiếm lợi nhuận hoặc hạn chế thua lỗ trước khi hết hạn.

Hãy cùng xem một ví dụ đơn giản:

Giả sử bạn tin rằng giá dầu thô sẽ tăng. Bạn mua một hợp đồng tương lai dầu thô với giá 70 đô la một thùng. Nếu giá tăng lên 75 đô la, bạn có thể bán hợp đồng và kiếm lời. Nếu giá giảm xuống 65 đô la, bạn sẽ phải chịu lỗ.

Mỗi hợp đồng tương lai đều có quy mô tick (mức tăng giá tối thiểu) và giá trị tick, quyết định số tiền bạn lãi hoặc lỗ cho mỗi biến động tick.

Ưu và nhược điểm

Tuy nhiên, giống như bất kỳ công cụ tài chính nào, hợp đồng tương lai cũng có những ưu điểm và nhược điểm riêng.

Ưu điểm :

• Tính thanh khoản cao trong các hợp đồng lớn

• Đòn bẩy cho phép kiểm soát các vị thế lớn với ít vốn hơn

• Đa dạng hóa thông qua việc tiếp cận thị trường toàn cầu

• Tính minh bạch do các sàn giao dịch được quản lý

• Cơ hội phòng ngừa rủi ro cho doanh nghiệp và nhà đầu tư

Nhược điểm :

• Rủi ro cao do đòn bẩy

• Đường cong học tập dốc

• Áp lực cảm xúc trong thị trường biến động nhanh

• Lệnh gọi ký quỹ nếu giá trị tài khoản giảm quá thấp

Cân nhắc những ưu và nhược điểm này dựa trên mục tiêu giao dịch và tình hình tài chính của bạn.

Hướng dẫn từng bước về cách giao dịch tương lai

Bước 1: Hiểu rõ rủi ro và lợi ích của giao dịch tương lai

Giao dịch tương lai có thể mang lại lợi nhuận cao, nhưng cũng mang lại rủi ro đáng kể do đòn bẩy. Đòn bẩy cho phép bạn kiểm soát số lượng lớn tài sản cơ bản với số vốn tương đối nhỏ. Mặc dù điều này khuếch đại lợi nhuận, nhưng nó cũng khuếch đại tổn thất.

Ví dụ, giá tài sản thay đổi 1% có thể dẫn đến thay đổi lớn hơn nhiều trong số dư tài khoản của bạn. Do đó, quản lý rủi ro, đặt lệnh dừng lỗ và định cỡ vị thế hợp lý là điều cần thiết.

Bước 2: Tìm hiểu các thuật ngữ chính trong giao dịch tương lai

Trước khi bắt đầu giao dịch, bạn cần hiểu một số thuật ngữ cơ bản được sử dụng trên thị trường tương lai:

• Ký quỹ: Số tiền cần thiết để mở và duy trì vị thế tương lai.

• Ký quỹ ban đầu: Vốn trả trước cần thiết để bắt đầu giao dịch.

• Ký quỹ duy trì: Số dư tài khoản tối thiểu cần thiết để duy trì vị thế mở.

• Quy mô hợp đồng: Chỉ định số lượng tài sản cơ bản được thể hiện trong một hợp đồng.

• Ngày hết hạn: Ngày hợp đồng tương lai hết hạn.

• Thanh toán: Hợp đồng tương lai có thể được thanh toán bằng tiền mặt hoặc bằng hiện vật.

Hiểu được những thuật ngữ này sẽ giúp bạn điều hướng giao dịch của mình một cách tự tin và rõ ràng.

Bước 3: Chọn một nhà môi giới tương lai đáng tin cậy

Sau đó, bạn sẽ cần mở một tài khoản với một nhà môi giới tương lai đã đăng ký. Hãy tìm một nhà môi giới cung cấp:

• Truy cập vào các sàn giao dịch tương lai lớn

• Tỷ lệ hoa hồng cạnh tranh

• Nền tảng giao dịch thân thiện với người dùng

• Công cụ quản lý rủi ro và tài nguyên giáo dục

• Hỗ trợ khách hàng mạnh mẽ

Một số nhà môi giới tương lai phổ biến nhất bao gồm:

• Môi giới tương tác

• NinjaTrader

• TD Ameritrade (Thinkorswim)

• Trạm giao dịch

Bước 4: Chọn thị trường bạn muốn giao dịch

Với tư cách là người mới bắt đầu, chúng tôi khuyên bạn nên bắt đầu với một hoặc hai thị trường. Mỗi thị trường có những đặc điểm riêng, chẳng hạn như tính biến động, tính thanh khoản và giờ giao dịch. Một số thị trường tương lai phổ biến bao gồm:

• Hợp đồng tương lai dầu thô (CL): Khối lượng và biến động lớn, hấp dẫn đối với các nhà giao dịch ngắn hạn.

• Hợp đồng tương lai vàng (GC): Một tài sản trú ẩn an toàn với mô hình kỹ thuật mạnh mẽ.

• E-mini S&P 500 Futures (ES): Theo dõi chỉ số S&P 500; lý tưởng cho các nhà giao dịch chỉ số.

• Hợp đồng tương lai ngoại hối Euro (6E): Phản ánh giá trị đồng euro so với đồng đô la Mỹ.

Bằng cách nghiên cứu sâu một thị trường, bạn sẽ hiểu rõ hơn về diễn biến giá và hồ sơ rủi ro của thị trường đó.

Bước 5: Sử dụng Tài khoản Demo để Thực hành

Hầu hết các nhà môi giới đều cung cấp tài khoản giao dịch giấy hoặc tài khoản demo mô phỏng các điều kiện thị trường thực tế mà không phải mạo hiểm tiền thật. Đây là bước quan trọng đối với người mới bắt đầu.

Tài khoản demo cho phép bạn:

• Kiểm tra các chiến lược giao dịch khác nhau

• Hiểu về vị trí đặt lệnh và biên độ

• Thực hành quản lý rủi ro

• Xây dựng sự tự tin trong cách tiếp cận của bạn

Dành thời gian cho tài khoản demo trước khi chuyển sang tài khoản thực. Theo dõi các giao dịch của bạn, phân tích lỗi và tinh chỉnh chiến lược của bạn.

Bước 6: Phát triển Chiến lược giao dịch

Nhảy vào giao dịch tương lai mà không có chiến lược là công thức dẫn đến thất bại. Một chiến lược giao dịch tốt bao gồm:

• Quy tắc tham gia giao dịch: Xác định thời điểm và lý do bạn tham gia giao dịch.

• Quy tắc thoát lệnh: Đặt mục tiêu lợi nhuận và mức dừng lỗ.

• Xác định quy mô vị thế: Xác định mức độ rủi ro cho mỗi giao dịch.

• Tỷ lệ rủi ro/phần thưởng: Thiết lập mục tiêu mang lại phần thưởng tiềm năng lớn hơn rủi ro.

Các chiến lược giao dịch tương lai phổ biến bao gồm:

• Theo xu hướng: Mua khi có xu hướng tăng và bán khi có xu hướng giảm.

• Giao dịch đột phá: Tham gia giao dịch khi giá phá vỡ các mức hỗ trợ/kháng cự quan trọng.

• Giao dịch lướt sóng: Thực hiện giao dịch nhanh để nắm bắt những biến động giá nhỏ.

• Giao dịch theo phạm vi: Mua ở mức hỗ trợ và bán ở mức kháng cự trong thị trường đi ngang.

Chiến lược của bạn phải phù hợp với khả năng chịu rủi ro, tính cách và thời gian của bạn.

Bước 7: Hiểu các loại lệnh

Các nền tảng giao dịch tương lai cung cấp nhiều loại lệnh. Biết cách sử dụng chúng hiệu quả là rất quan trọng để thực hiện giao dịch và kiểm soát rủi ro:

• Lệnh thị trường: Thực hiện ngay lập tức ở mức giá tốt nhất hiện có.

• Lệnh giới hạn: Chỉ thực hiện ở mức giá cụ thể hoặc tốt hơn.

• Lệnh dừng: Kích hoạt lệnh thị trường khi giá đạt đến mức cụ thể.

• Lệnh dừng-giới hạn: Kết hợp lệnh dừng và lệnh giới hạn; lệnh được đặt ở dạng giới hạn khi đạt đến giá dừng.

• OCO (Một lệnh hủy lệnh kia): Hai lệnh được liên kết; nếu một lệnh được thực hiện, lệnh kia sẽ bị hủy.

Bước 8: Quản lý rủi ro của bạn một cách cẩn thận

Quản lý rủi ro là yếu tố phân biệt các nhà giao dịch chuyên nghiệp với người mới bắt đầu, vì khả năng kiểm soát rủi ro kém có thể dẫn đến thua lỗ nhanh chóng bất kể chiến lược có chính xác đến đâu.

Một số mẹo quản lý rủi ro cần thiết:

• Không bao giờ mạo hiểm quá 1–2% tài khoản của bạn cho một giao dịch duy nhất.

• Sử dụng lệnh dừng lỗ một cách thường xuyên.

• Tránh sử dụng đòn bẩy tài khoản quá mức.

• Duy trì tỷ lệ rủi ro/phần thưởng ít nhất là 1:2.

• Chỉ đa dạng hóa vị thế khi bạn có lợi nhuận ổn định.

Bảo vệ vốn của bạn luôn phải là ưu tiên hàng đầu.

Bước 9: Theo dõi tin tức thị trường và sự kiện kinh tế

Các chỉ số kinh tế, quyết định của ngân hàng trung ương, căng thẳng địa chính trị và báo cáo hàng hóa ảnh hưởng lớn đến hợp đồng tương lai. Hãy biến nó thành thói quen để tuân theo:

• Dữ liệu việc làm của Hoa Kỳ

• Các cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang

• Báo cáo tồn kho dầu thô

• Báo cáo mùa màng cho tương lai nông nghiệp

Tin tức có thể gây ra biến động cao, tạo ra cả cơ hội và rủi ro. Luôn luôn nhận thức được các sự kiện sắp tới có thể ảnh hưởng đến giao dịch của bạn.

Bước 10: Ghi nhật ký giao dịch

Các nhà giao dịch thành công liên tục đánh giá và cải thiện hiệu suất của họ. Nhật ký giao dịch là một công cụ không thể thiếu để phát triển. Nhật ký của bạn nên bao gồm:

• Ngày và giờ của mỗi giao dịch

• Giá vào và ra

• Hợp đồng giao dịch

• Lợi nhuận hoặc lỗ

• Lý do giao dịch

• Trạng thái cảm xúc

Bằng cách phân tích nhật ký, bạn có thể phát hiện ra các mô hình, loại bỏ thói quen xấu và củng cố những gì hiệu quả. Việc ghi nhật ký giúp bạn chuyển từ kết quả ngẫu nhiên sang hiệu suất nhất quán.

Những Sai Lầm Thường Gặp Cần Tránh

Ngay cả những nhà giao dịch có kinh nghiệm cũng mắc lỗi, nhưng những người mới bắt đầu đặc biệt dễ mắc lỗi. Sau đây là một số cạm bẫy cần chú ý:

• Giao dịch quá mức: Thực hiện quá nhiều giao dịch vì buồn chán hoặc trả thù.

• Bỏ qua điểm dừng: Để những khoản lỗ nhỏ biến thành khoản lỗ lớn.

• Theo đuổi thị trường: Tham gia sau khi có động thái thoát khỏi FOMO lớn.

• Rủi ro/phần thưởng kém: Thực hiện giao dịch có nhiều rủi ro hơn là rủi ro.

• Giao dịch không có kế hoạch: Hoạt động theo cảm xúc thay vì chiến lược.

Tránh những sai lầm này sẽ giúp tăng đáng kể cơ hội thành công lâu dài của bạn.

Phần kết luận

Tóm lại, giao dịch tương lai cung cấp một cách mạnh mẽ để tham gia vào thị trường toàn cầu, đầu cơ vào biến động giá và phòng ngừa rủi ro. Nhưng thành công không đến trong một sớm một chiều. Là người mới bắt đầu, trọng tâm chính của bạn nên là giáo dục, thực hành, kỷ luật và kiên nhẫn.

Bắt đầu nhỏ, giao dịch tài khoản demo và dần dần xây dựng sự tự tin. Học hỏi từ những sai lầm, bám sát kế hoạch và tiếp tục phát triển kỹ năng của bạn. Với thời gian và sự tận tâm, giao dịch tương lai có thể trở thành một phần có lợi nhuận và bổ ích trong bộ công cụ tài chính của bạn.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.