Bản tóm tắt:
Khám phá các chiến lược đầu tư phổ biến nhất hiện nay, từ giá trị và tăng trưởng đến cổ tức, động lực và các phương pháp tiếp cận theo chủ đề để có được sự giàu có lâu dài.
Trên thị trường ngày nay, các nhà đầu tư phải đối mặt với vô vàn cơ hội và thách thức. Lạm phát gia tăng, lãi suất cao hơn, bất ổn địa chính trị và những thay đổi nhanh chóng về công nghệ đã định hình lại cách mọi người nghĩ về việc phân bổ vốn. Mặc dù các công cụ và nền tảng có thể hiện đại, nhưng cốt lõi của các chiến lược đầu tư vẫn dựa trên một số ít phương pháp đã được kiểm chứng kỹ lưỡng, mỗi phương pháp đều có những rủi ro, lợi ích và cách tiếp cận riêng.
Bài viết này khám phá các chiến lược đầu tư phổ biến nhất trên thị trường hiện nay, lý do tại sao chúng thu hút sự chú ý của cả nhà đầu tư cá nhân và tổ chức, cũng như cách chúng được áp dụng trong thực tế.
Chiến lược đầu tư giá trị kinh điển, được Benjamin Graham và Warren Buffett phổ biến, một lần nữa lại được chú ý. Chiến lược này liên quan đến việc tìm kiếm các công ty có cổ phiếu dường như bị định giá thấp so với giá trị nội tại, thường được đánh giá dựa trên các tiêu chí như tỷ lệ giá trên thu nhập thấp, bảng cân đối kế toán vững mạnh hoặc dòng tiền ổn định.
Vào năm 2025, xu hướng đầu tư giá trị đã mạnh mẽ hơn. Với lạm phát vẫn ở mức cao và lãi suất cao hơn mức trung bình của thập kỷ trước, các nhà đầu tư đang khám phá lại sức hấp dẫn của các doanh nghiệp vững chắc, tạo ra dòng tiền. Ví dụ, cổ phiếu Anh đang được giao dịch ở mức chiết khấu so với các cổ phiếu cùng loại trên toàn cầu, mang đến cho các quỹ đầu tư tập trung vào giá trị những cơ hội mới để đạt hiệu suất vượt trội.
Đầu tư giá trị không hề hấp dẫn, nhưng trong thời đại kinh tế biến động, nó đã lấy lại được uy tín như một chiến lược đầu tư ổn định, dựa trên niềm tin.
Nếu nhà đầu tư giá trị tìm kiếm những món hời, thì nhà đầu tư tăng trưởng lại săn đuổi những ngôi sao của tương lai. Chiến lược đầu tư này tập trung vào các công ty được kỳ vọng sẽ mang lại mức tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận vượt trội, ngay cả khi định giá hiện tại của họ có vẻ đắt đỏ.
Các công ty công nghệ, công ty năng lượng tái tạo và các nhà đổi mới sáng tạo đột phá vẫn là những thỏi nam châm thu hút vốn tăng trưởng. Các nhà đầu tư trẻ tuổi, đặc biệt là thế hệ Z, đã và đang dựa rất nhiều vào các chiến lược tăng trưởng - thường ưu tiên thị trường chứng khoán hơn các tài sản truyền thống như nhà ở. Sự ưa chuộng của họ đối với các lĩnh vực hướng đến tương lai không chỉ phản ánh tiềm năng lợi nhuận mà còn thể hiện sự ưa chuộng đổi mới và thay đổi của thế hệ này.
Đầu tư tăng trưởng có những rủi ro riêng—giá trị định giá có thể sụp đổ nếu kỳ vọng cao không được đáp ứng—nhưng nó vẫn tiếp tục là một trong những chiến lược đầu tư phổ biến nhất trên thị trường hiện đại.
Chiến lược đầu tư cổ tức hấp dẫn những người ưa chuộng thu nhập đều đặn bên cạnh việc hưởng lợi từ tăng trưởng vốn. Chiến lược này bao gồm việc nhắm mục tiêu vào các cổ phiếu trả cổ tức ổn định, cũng như các tài sản sinh lời như trái phiếu hoặc quỹ tín thác đầu tư bất động sản (REIT).
Trong một thế giới đầy bất ổn, tính ổn định của dòng cổ tức đã khiến phương pháp này trở thành lựa chọn ưa thích của cả người nghỉ hưu và nhà đầu tư ngại rủi ro. Chiến lược này cũng được hưởng lợi từ việc tái đầu tư - gộp thu nhập cổ tức thành cổ phiếu bổ sung - tạo ra sự tích lũy tài sản dài hạn.
Do đó, đầu tư cổ tức được coi là một trong những chiến lược đầu tư đáng tin cậy nhất để tạo ra lợi nhuận ổn định.
Việc xác định thời điểm thị trường vốn dĩ rất khó khăn, đó là lý do tại sao chiến lược đầu tư trung bình hóa chi phí đô la (DCA) vẫn là nền tảng cho nhiều người. Bằng cách đầu tư một khoản tiền cố định theo định kỳ, nhà đầu tư sẽ mua nhiều cổ phiếu hơn khi giá thấp và ít hơn khi giá cao, giúp cân bằng biến động theo thời gian.
Phương pháp này đặc biệt hấp dẫn đối với người mới bắt đầu và những người tiết kiệm dài hạn. Nó cũng loại bỏ cảm xúc khỏi quá trình ra quyết định, đảm bảo nhà đầu tư bám sát kế hoạch thay vì bị ảnh hưởng bởi những biến động ngắn hạn.
Trong môi trường biến động như năm 2025, DCA nổi bật là một trong những chiến lược đầu tư thiết thực nhất đối với các hộ gia đình bình thường.
Chiến lược đầu tư theo đà phát triển dựa trên tài chính hành vi: các nhà đầu tư thường phản ứng không đúng mức với tin tức, nghĩa là cổ phiếu đang tăng có thể tiếp tục tăng và cổ phiếu đang giảm có thể tiếp tục trượt dốc.
Các nhà đầu tư theo đà tăng trưởng tận dụng những xu hướng này, mua cổ phiếu có đà tăng và bán cổ phiếu chậm. Các nhà giao dịch thường sử dụng các chỉ báo kỹ thuật như đường trung bình động hoặc chỉ số sức mạnh tương đối để xác định thời điểm vào và thoát lệnh.
Mặc dù động lượng có thể rủi ro trong những lần đảo chiều mạnh, nhưng nó vẫn có lượng người theo dõi trung thành nhờ bằng chứng học thuật mạnh mẽ và khả năng tạo ra lợi nhuận vượt trội trong thị trường có xu hướng.
Chiến lược đầu tư ngược dòng đòi hỏi lòng can đảm. Thay vì chạy theo đám đông, những người theo trường phái ngược dòng chủ động tìm kiếm những cơ hội mà người khác chỉ nhìn thấy rủi ro - mua vào khi thị trường hoảng loạn và bán ra khi sự hưng phấn chiếm ưu thế.
Cách tiếp cận này đã mang lại hiệu quả đáng kể trong các cuộc khủng hoảng trước đây, khi những người sẵn sàng mua tài sản đang gặp khó khăn với mức chiết khấu lớn thường gặt hái thành quả khi tâm lý thị trường thay đổi. Tuy nhiên, nó đòi hỏi tính kỷ luật, sự kiên nhẫn và khả năng chịu đựng những giai đoạn mất lòng dân.
Vào năm 2025, các nhà đầu tư theo xu hướng ngược lại đang theo dõi chặt chẽ các thị trường bị bỏ qua như các nền kinh tế mới nổi và các ngành công nghiệp theo chu kỳ hiện không được ưa chuộng.
Một cách tiếp cận đang phát triển nhanh chóng khác là chiến lược đầu tư theo chủ đề và ESG (Môi trường, Xã hội, Quản trị). Ở đây, các nhà đầu tư tập trung vào các xu hướng tổng thể - chẳng hạn như năng lượng tái tạo, trí tuệ nhân tạo, hoặc dân số già hóa - hoặc lựa chọn các công ty dựa trên tính bền vững và các hoạt động đạo đức.
Đối với thế hệ trẻ, đặc biệt là thế hệ millennials và Gen Z, các chiến lược theo chủ đề và ESG cung cấp một cách để điều chỉnh danh mục đầu tư phù hợp với các giá trị cá nhân mà vẫn theo đuổi lợi nhuận. Với quy định ngày càng tăng và nhu cầu của người tiêu dùng đối với các hoạt động bền vững, chiến lược này có thể sẽ tiếp tục là một động lực mạnh mẽ định hình dòng vốn.
Bất kể phong cách đầu tư nào, hầu hết các chuyên gia đều nhấn mạnh đa dạng hóa danh mục đầu tư như một chiến lược cốt lõi. Bằng cách phân bổ vốn vào cổ phiếu, trái phiếu, bất động sản, hàng hóa và thị trường toàn cầu, nhà đầu tư giảm thiểu rủi ro bị phụ thuộc quá mức vào một lĩnh vực hoặc khu vực.
Chiến lược phân bổ tài sản là xác định sự cân bằng phù hợp giữa khả năng chịu rủi ro và mục tiêu tài chính của một cá nhân. Trong môi trường bất ổn, danh mục đầu tư đa dạng sẽ vững vàng hơn, mang lại sự ổn định hơn so với các khoản đầu tư tập trung.
Ngay cả danh mục đầu tư tốt nhất cũng có thể chệch khỏi phân bổ ban đầu khi thị trường biến động. Chiến lược đầu tư tái cân bằng đảm bảo nhà đầu tư định kỳ điều chỉnh lại danh mục nắm giữ về tỷ trọng mong muốn.
Ví dụ, nếu cổ phiếu tăng giá, chúng có thể chiếm tỷ trọng cao hơn dự kiến trong danh mục đầu tư. Việc tái cân bằng - dù theo lịch hoặc khi ngưỡng bị phá vỡ - sẽ khôi phục lại sự cân bằng, kiểm soát rủi ro đồng thời duy trì kỷ luật.
Chiến lược này đơn giản nhưng hiệu quả, củng cố sự ổn định lâu dài.
Cuối cùng, kỷ nguyên số đã phổ biến chiến lược đầu tư tư vấn robot, trong đó các thuật toán xây dựng và duy trì danh mục đầu tư dựa trên khả năng chấp nhận rủi ro và mục tiêu. Các dịch vụ này sử dụng các nguyên tắc đa dạng hóa, thường kết hợp các quỹ ETF chi phí thấp và tự động tái cân bằng khi cần thiết.
Với các cố vấn robot quản lý hơn một nghìn tỷ đô la Mỹ trên toàn cầu, chúng đại diện cho một xu hướng đang phát triển nhanh chóng, đặc biệt là đối với các nhà đầu tư am hiểu công nghệ, những người muốn sự đơn giản và hiệu quả về chi phí mà không ảnh hưởng đến tính nghiêm ngặt về mặt chiến lược.
Nhà đầu tư hiện đại có nhiều lựa chọn hơn bao giờ hết. Cho dù bạn ưa chuộng tính kỷ luật của giá trị, tham vọng tăng trưởng, sự ổn định cổ tức hay niềm tin vào chủ đề, điều quan trọng là lựa chọn một chiến lược đầu tư phù hợp với mục tiêu cá nhân, khẩu vị rủi ro và khung thời gian.
Điều quan trọng là các chiến lược này không nhất thiết phải loại trừ lẫn nhau. Nhiều danh mục đầu tư thành công nhất kết hợp nhiều phương pháp tiếp cận - lấy đa dạng hóa, tái cân bằng và tự động hóa làm nền tảng, sau đó thêm các yếu tố động lực, xu hướng ngược dòng hoặc các yếu tố chủ đề để tạo thêm hương vị.
Trên thị trường ngày nay, các chiến lược đầu tư phổ biến nhất vẫn trường tồn vì chúng cân bằng giữa tâm lý con người, nền tảng tài chính và quy trình kỷ luật. Nghệ thuật đầu tư không chỉ nằm ở việc lựa chọn chiến lược, mà còn ở việc kiên trì theo đuổi nó qua những thăng trầm không thể tránh khỏi.
1. Chiến lược đầu tư nào là tốt nhất cho người mới bắt đầu?
Đối với người mới bắt đầu, một phương pháp đơn giản và hiệu quả là chiến lược trung bình hóa chi phí đô la, thường được kết hợp với đa dạng hóa danh mục đầu tư thông qua các quỹ chỉ số hoặc ETF. Điều này giúp cân bằng biến động thị trường và giảm thiểu rủi ro đầu tư không đúng thời điểm, giúp bạn dễ dàng tích lũy tài sản đều đặn theo thời gian.
2. Tôi có thể sử dụng nhiều chiến lược đầu tư cùng một lúc không?
Có. Nhiều nhà đầu tư kết hợp các chiến lược - ví dụ, nắm giữ danh mục đầu tư cốt lõi đa dạng gồm cổ phiếu cổ tức và cổ phiếu tăng trưởng, đồng thời phân bổ một phần nhỏ hơn cho các ý tưởng theo chủ đề hoặc theo đà tăng trưởng. Điều quan trọng là đảm bảo mỗi chiến lược phù hợp với mục tiêu tài chính và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn.
3. Chiến lược đầu tư nào là an toàn nhất?
Không có chiến lược nào hoàn toàn không có rủi ro, nhưng đầu tư cổ tức và chiến lược phân bổ tài sản đa dạng thường được coi là những chiến lược đáng tin cậy nhất. Chúng ưu tiên sự ổn định và thu nhập, đồng thời giảm thiểu rủi ro từ những biến động của bất kỳ cổ phiếu hoặc lĩnh vực nào.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.
Khám phá lịch công bố CPI toàn cầu năm 2025 sắp tới. Cập nhật các báo cáo lạm phát và khám phá các cơ hội giao dịch trên các thị trường lớn.
2025-08-28
Tìm hiểu năm chiến lược giao dịch CFD, giao dịch lướt sóng, giao dịch trong ngày, giao dịch theo xu hướng, giao dịch phòng ngừa rủi ro và giao dịch đột phá để quản lý rủi ro và theo đuổi lợi nhuận.
2025-08-28
Tìm hiểu cách quản lý rủi ro tỷ giá hối đoái trong giao dịch ngoại hối bằng các chiến lược cân bằng giữa cơ hội, tính biến động và thực hiện có kỷ luật.
2025-08-28
