Bản tóm tắt:
Bạn đang tìm cách tốt hơn để dự đoán thị trường? McClellan Oscillator có thể là chỉ báo độ rộng mà bạn đang bỏ lỡ.
Thời điểm là tất cả trong giao dịch và nhiều nhà đầu tư liên tục tìm kiếm lợi thế để hiểu được động lực thị trường. Hãy tham gia McClellan Oscillator, một công cụ đo độ rộng thị trường đã vượt qua thử thách của thời gian.
Mặc dù không được công nhận rộng rãi như MACD hay RSI, nhưng chỉ báo ít được biết đến này lại cung cấp những hiểu biết sâu sắc về sức mạnh hoặc điểm yếu của một động thái thị trường.
Nếu bạn đang tìm kiếm các tín hiệu đáng tin cậy hơn và hiểu biết sâu sắc hơn về tình hình thị trường, việc học cách sử dụng McClellan Oscillator có thể là bước ngoặt.
McClellan Oscillator là một công cụ phân tích kỹ thuật do Sherman và Marian McClellan phát triển. Công cụ này dựa trên sự khác biệt giữa đường trung bình động hàm mũ (EMA) 19 ngày và 39 ngày của mức tăng ròng hằng ngày (số lượng cổ phiếu tăng trừ đi số lượng cổ phiếu giảm) trên sàn giao dịch chứng khoán, thường là NYSE.
Thay vì chỉ tập trung vào hành động giá, McClellan Oscillator kiểm tra phạm vi của thị trường. Bằng cách so sánh số lượng cổ phiếu tăng giá với số lượng cổ phiếu giảm giá, nó cung cấp cảm nhận rộng hơn về sức mạnh nội tại của thị trường.
Nhiều nhà giao dịch chỉ dựa vào biến động giá, nhưng giá đôi khi có thể đưa ra ấn tượng sai lệch. McClellan Oscillator bổ sung thêm một lớp phân tích nữa bằng cách đánh giá mức độ lan rộng thực sự của một động thái.
Ví dụ, một đợt tăng giá của một vài cổ phiếu vốn hóa lớn có thể nâng chỉ số, ngay cả khi hầu hết các cổ phiếu khác đang giảm. McClellan Oscillator có thể giúp phát hiện ra những mất cân bằng như vậy, khiến nó trở thành một công cụ hữu ích để phát hiện sự phân kỳ giữa hành động giá và độ rộng thị trường.
Công thức này có vẻ phức tạp, nhưng về bản chất, Chỉ báo dao động McClellan sử dụng EMA để làm phẳng các đợt tăng giá ròng:
Tiến độ ròng = Vấn đề tiến triển – Vấn đề giảm
Bộ dao động = EMA 19 ngày của Tiến bộ ròng – EMA 39 ngày của Tiến bộ ròng
Kết quả là một đường dao động trên và dưới mức không. Các giá trị dương cho thấy động lực tăng giá, trong khi các giá trị âm chỉ ra tâm lý giảm giá.
Hiểu cách đọc là chìa khóa để làm cho nó hiệu quả với chiến lược giao dịch của bạn. Sau đây là một số nguyên tắc cốt lõi:
Vượt qua mức 0 : Một động thái trên mức 0 có thể báo hiệu rằng động lực đang dịch chuyển lên trên, trong khi một động thái giảm xuống dưới mức 0 có thể chỉ ra áp lực giảm giá đang gia tăng.
Vùng quá mua và quá bán : Các động thái mở rộng trên hoặc dưới một số mức nhất định có thể gợi ý rằng thị trường đang bị mua quá mức hoặc bán quá mức.
Phân kỳ : Nếu bộ dao động di chuyển theo hướng ngược lại với chỉ số, điều này có thể báo hiệu sự đảo ngược.
Những tín hiệu này đặc biệt có giá trị khi sử dụng kết hợp với các chỉ báo hoặc biểu đồ khác.
Việc kết hợp McClellan Oscillator vào giao dịch của bạn không có nghĩa là thay thế toàn bộ hệ thống của bạn. Nó hoạt động tốt nhất như một công cụ xác nhận. Ví dụ, nếu các chỉ báo dựa trên giá của bạn đang nhấp nháy tín hiệu tăng giá và McClellan Oscillator cũng đang di chuyển trên mức không, nó có thể củng cố niềm tin của bạn để đi dài.
Ngược lại, nếu bạn thấy một mô hình tăng giá trên biểu đồ nhưng bộ dao động lại giảm mạnh, thì đó có thể là cảnh báo cho thấy đợt tăng giá này thiếu sự hỗ trợ rộng rãi hơn.
Giống như bất kỳ chỉ báo nào, Chỉ báo dao động McClellan cũng có những ưu và nhược điểm sau:
Ưu điểm:
Cung cấp cái nhìn sâu sắc về chiều rộng thị trường
Giúp xác định sự khác biệt sớm
Bổ sung cho các chiến lược dựa trên giá
Nhược điểm:
Có thể đưa ra tín hiệu sai trong thị trường biến động
Yêu cầu dữ liệu tăng-giảm chính xác
Ít hiệu quả hơn trong phân tích cổ phiếu riêng lẻ
Tuy nhiên, đối với các nhà giao dịch theo dõi các chỉ số rộng hơn như S&P 500 hoặc Nasdaq, bộ dao động có thể bổ sung bối cảnh có ý nghĩa cho những động thái khó hiểu.
Nếu bạn là một nhà giao dịch ngắn hạn hoặc nhà giao dịch theo xu hướng dựa vào tâm lý và động lực thị trường, McClellan Oscillator có thể là một sự bổ sung xứng đáng vào bộ công cụ của bạn. Nó không thay thế các chiến lược theo xu hướng hoặc hành động giá, nhưng nó tăng cường chúng bằng cách cho thấy liệu những người tham gia thị trường có ủng hộ rộng rãi cho một động thái hay không.
Đối với các nhà đầu tư và giao dịch theo vị thế, nó cũng cung cấp cảnh báo sớm về sự cạn kiệt xu hướng hoặc điểm yếu nội tại, giúp tránh các bẫy tiềm ẩn.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ dành cho mục đích thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) lời khuyên về tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ người cụ thể nào.
Hiểu ý nghĩa của IBOR đối với các nhà giao dịch, tác động chuyển đổi của nó và cách nó định hình thị trường tài chính hiện nay và trong tương lai.
2025-05-08
Khám phá các loại quỹ tương hỗ khác nhau, từ quỹ cổ phần đến quỹ cân bằng, và xác định loại nào phù hợp nhất với mục tiêu tài chính và khả năng chịu rủi ro của bạn.
2025-05-08
So sánh các ETF S&P 500 tốt nhất năm 2025 theo hiệu suất và phí. Xem quỹ nào cung cấp chi phí thấp nhất và lợi nhuận cao nhất cho danh mục đầu tư của bạn.
2025-05-08
