El petróleo crudo es una de las materias primas más comercializadas a nivel mundial. Desde especuladores hasta operadores de cobertura, los operadores acuden en masa a los mercados petroleros para beneficiarse de las fluctuaciones de sus precios. Sin embargo, uno de los elementos más críticos, y a menudo pasados por alto, del trading de petróleo crudo es calcular el tamaño correcto del lote.
Para operar con CFD, futuros u opciones sobre petróleo es necesario comprender las cantidades reales que se están negociando, ya que esto puede diferenciar entre un crecimiento sostenible y pérdidas evitables.
Esta guía detalla todo lo que necesita saber sobre el tamaño del lote de petróleo crudo, su cálculo y por qué es importante para su estrategia de gestión de riesgos.
¿Qué es un lote en el comercio de petróleo crudo?
En la terminología del trading, un "lote" se refiere a una cantidad estandarizada del activo que se negocia. En el trading de petróleo crudo, el tamaño del lote determina el volumen de petróleo que se compra o vende en un contrato.
El tamaño estándar de lote para el petróleo crudo, especialmente al operar con crudo WTI (West Texas Intermediate) o Brent, suele ser de 1000 barriles por contrato. Sin embargo, dependiendo de la plataforma de negociación o del bróker, también puede haber minilotes (100 barriles) o microlotes (10 barriles), especialmente en plataformas de CFD y minoristas.
Comprender el tamaño de su lote es crucial porque afecta directamente:
Su ganancia/pérdida por movimiento de precio (conocido como "pip" o "tick")
El margen o capital requerido para el comercio
La exposición total que tienes en el mercado
Instrumentos para el comercio de petróleo crudo
1. Futuros del petróleo crudo
Se trata de contratos estandarizados que se negocian en las bolsas. Cada contrato de futuros suele representar 1.000 barriles de petróleo crudo.
2. CFD de petróleo crudo (contratos por diferencia)
Los brókeres ofrecen CFD que permiten a los operadores especular sobre los precios del petróleo sin poseer el activo subyacente. Los brókeres de CFD pueden ofrecer tamaños de lote flexibles como:
1 lote = 100 barriles
0,1 lote = 10 barriles
0,01 lote = 1 barril
3. ETF y opciones
Si bien no se negocian directamente en tamaños de lotes como los futuros y los CFD, los ETF y las opciones sobre petróleo también requieren comprender la exposición equivalente por unidad.
Cómo calcular el tamaño del lote de petróleo crudo: guía paso a paso
Paso 1: Determine la moneda de su cuenta
El cálculo del tamaño del lote depende de si su cuenta de trading está en USD, EUR, INR u otra divisa. El petróleo crudo se cotiza en USD a nivel mundial, por lo que si su cuenta está en USD, los cálculos son más sencillos.
Si utiliza diferentes monedas, deberá traducir el valor de su posición a la moneda de su cuenta.
Paso 2: Identifique su riesgo por operación
La gestión profesional de riesgos sugiere arriesgar entre el 1% y el 2% de su capital total en cada operación. Por ejemplo, si tiene $10,000 en su cuenta y quiere arriesgar el 2%, eso significa:
Es el máximo que estás dispuesto a perder si el negocio va en tu contra.
Paso 3: Establezca su stop loss en pips o movimiento de precio
En petróleo crudo, 1 pip (o 1 punto) equivale a un cambio de precio de $0,01 por barril.
Supongamos que establece un stop loss de $1.00 en una operación. Si opera con un barril, un movimiento de $1.00 resultaría en:
Si está negociando 100 barriles (1 mini lote), el mismo movimiento de $1,00 significaría:
Ahora, utilizando el riesgo por operación del Paso 2, puede determinar la cantidad correcta de barriles.
Paso 4: Utilice esta fórmula para calcular el tamaño del lote
Tamaño del lote = Riesgo por operación / (Stop-loss en dólares × Valor del pip por barril)
Asumir:
Tamaño del lote = $200 / $1,50 = ~133,33 barriles
Esto significa que debería operar con 1,33 minilotes (si 1 minilote equivale a 100 barriles) o 13 microlotes (si 1 microlote equivale a 10 barriles). Redondee el resultado a 130 barriles o al tamaño de lote más cercano que permita su corredor.
Ejemplo
Supongamos:
Tiene una cuenta de $5,000 con un corredor regulado
Quieres arriesgar el 1% = $50
Establece un stop loss de $0,50
1 lote de CFD del bróker = 100 barriles
Ahora calcula:
Eso equivale a un minilote, que puede colocar fácilmente usando la plataforma MT4/MT5 del bróker. Si el bróker permite microlotes, también podría operar con 0,5 minilotes (50 barriles), especialmente si desea ser extremadamente precavido.
Requisitos de margen para el petróleo crudo
El margen es la cantidad de capital que requiere su corredor para abrir una posición. Depende de:
Fórmula:
Si:
Entonces:
Así que sólo necesitas tener $80 en tu cuenta para controlar $8,000 en petróleo.
Sin embargo, esto aumenta el riesgo. Si el petróleo se mueve en contra de su posición, las pérdidas se magnifican. Utilice siempre un apalancamiento y un tamaño de lote adecuados.
Tamaño del lote vs. volatilidad del petróleo crudo
El petróleo crudo es conocido por su volatilidad. Noticias, tensiones geopolíticas o reuniones de la OPEP pueden provocar fluctuaciones de precios de entre 2 y 5 dólares en un día.
Así es como esto afecta el tamaño del lote:
Para gestionar esta volatilidad, puede optar por reducir el tamaño de su posición o establecer umbrales de stop-loss más amplios con modificaciones de lotes adecuadas.
Nunca establezca el tamaño de su lote de manera arbitraria; siempre ajústelo a la distancia de stop-loss y a su capital.
Gestión de riesgos con el tamaño del lote de petróleo crudo
Una de las claves para sobrevivir a la volatilidad del petróleo crudo es una sólida gestión del riesgo. Comienza con elegir un tamaño de lote que se ajuste a su tolerancia al riesgo, el tamaño de su cuenta y el rango de stop-loss.
Así es como los buenos traders aplican la gestión de riesgos:
Calculan previamente el tamaño de la posición antes de realizar una operación.
Nunca superan el 2% de riesgo por operación.
Utilizan stop loss y evitan el apalancamiento excesivo
Reducen el tamaño de los lotes en sesiones volátiles (por ejemplo, reuniones de la OPEP)
El tamaño del lote también depende del contexto del mercado. En situaciones de alta volatilidad, puede ser recomendable reducir a la mitad el tamaño del lote para mitigar la exposición al riesgo.
Consejos finales para los comerciantes de petróleo crudo
Si eres nuevo en el trading de petróleo, el tamaño del lote debería ser tu principal preocupación, no el apalancamiento ni los indicadores. Aquí te explicamos por qué:
El tamaño de lote correcto garantiza que no opere en exceso
Mantiene sus pérdidas dentro de niveles tolerables
Mejora la consistencia al estandarizar su exposición comercial
Muchos principiantes fracasan no por una dirección incorrecta del mercado, sino porque se apalancan demasiado y calculan mal el tamaño de sus lotes.
Practique primero en una cuenta demo para comprender cómo se mueve el petróleo crudo por lote y cómo su tolerancia al riesgo coincide con la volatilidad del mercado.
Conclusión
En conclusión, operar con petróleo crudo puede ser muy lucrativo, pero solo si se maneja con disciplina. Comprender cómo calcular el tamaño del lote de petróleo crudo le permitirá controlar el riesgo, operar con mayor confianza y desarrollar una estrategia a largo plazo.
A medida que desarrolle su plan de trading, revise periódicamente sus reglas de tamaño de lote y ajústelas según el crecimiento de su cuenta y la evolución de su estrategia. Combine esto con un buen análisis técnico y estará en el camino correcto para operar con petróleo como un profesional.
Aviso legal: Este material tiene fines meramente informativos y no pretende ser (ni debe considerarse) asesoramiento financiero, de inversión ni de ningún otro tipo en el que se deba confiar. Ninguna opinión expresada en este material constituye una recomendación por parte de EBC o del autor sobre la idoneidad de una inversión, valor, transacción o estrategia de inversión en particular para una persona específica.
