5 điều cần biết về mô hình nêm mở rộng

Trong số nhiều mô hình biểu đồ mà các nhà giao dịch dựa vào, mô hình nêm mở rộng là một trong những mô hình đặc trưng nhất. Không giống như các mô hình tam giác đối xứng hoặc mô hình cờ co lại khi phát triển, mô hình nêm mở rộng mở rộng ra bên ngoài, tạo ra một cấu trúc mà biên độ dao động giá tăng dần theo thời gian. Đối với các nhà giao dịch bán lẻ, điều này thường báo hiệu một môi trường thị trường ngày càng biến động với sự bất ổn ngày càng gia tăng.

Giao dịch theo mô hình nêm mở rộng đòi hỏi sự chú ý cẩn thận. Mặc dù nó thường xuất hiện trước các đợt phá vỡ lớn, nhưng việc hiểu sai nó có thể dẫn đến thua lỗ đáng kể. Bài viết này khám phá năm điều quan trọng nhất mà các nhà giao dịch nên biết về mô hình nêm mở rộng, đồng thời cung cấp những hiểu biết sâu sắc về cách xác định, hiểu và áp dụng nó vào các chiến lược giao dịch.

1. Mô hình nêm mở rộng trông như thế nào

Mô hình nêm mở rộng được xác định bởi hai đường xu hướng phân kỳ, một tăng và một giảm, mở rộng dần khi giá biến động. Thay vì tích lũy về một điểm duy nhất như trong mô hình tam giác, biến động thị trường ngày càng lớn hơn.

Có hai biến thể chính. Mô hình nêm mở rộng hướng lên dốc lên, thường xuất hiện trong các xu hướng tăng giá nhưng cảnh báo về khả năng đảo chiều. Mô hình nêm mở rộng hướng xuống dốc xuống, thường xuất hiện trong các xu hướng giảm giá nhưng thường báo trước các đợt đảo chiều tăng giá. Bất kể hướng nào, tín hiệu thị giác quan trọng nhất là phạm vi mở rộng của các đỉnh và đáy tạo nên hình dạng nêm.

Đối với các nhà giao dịch bán lẻ, việc nhận biết cấu trúc sớm là rất quan trọng. Mô hình này cho thấy sự kiểm soát giữa người mua và người bán đang trở nên kém ổn định, dẫn đến những biến động giá lớn hơn, có thể tạo tiền đề cho những biến động đáng kể.

2. Mô hình tiết lộ điều gì về tâm lý thị trường

Về bản chất, mô hình nêm mở rộng phản ánh sự biến động và do dự ngày càng tăng của thị trường. Trong mô hình nêm mở rộng hướng lên, người mua ban đầu đẩy giá lên cao hơn, nhưng mỗi đợt tăng giá đều gặp phải lực cản mạnh hơn, trong khi người bán cũng chật vật để giữ giá ở mức thấp. Kết quả là dao động tăng và giảm liên tục.

Kiểu hành vi này thường báo hiệu sự phân phối, khi các nhà đầu tư lớn đang thoát khỏi vị thế trong khi các nhà đầu tư nhỏ lẻ tiếp tục mua vào. Sự biến động ngày càng tăng cho thấy sự cạn kiệt trong xu hướng hiện tại. Ngược lại, một mô hình nêm mở rộng hướng xuống cho thấy áp lực đảo chiều ngày càng tăng, khi bên bán chiếm ưu thế nhưng dần mất đi sức mạnh sau mỗi mức thấp liên tiếp.

3. Cách xác định điểm đột phá từ mô hình

Có lẽ đặc điểm quan trọng nhất của mô hình nêm mở rộng là khả năng đột phá của nó. Bởi vì phạm vi mở rộng khi mô hình phát triển, các nhà giao dịch dự đoán một động thái quyết định khi một bên cuối cùng giành được quyền kiểm soát.

Trong mô hình nêm mở rộng hướng lên (Acending Broading Wedge), một cú phá vỡ xu hướng giảm là kịch bản phổ biến hơn, vì mô hình thường hình thành gần đỉnh thị trường. Khi giá phá vỡ xuống dưới đường xu hướng dưới với động lượng mạnh, các nhà giao dịch sẽ coi đây là sự xác nhận cho một sự đảo chiều. Trong mô hình nêm mở rộng hướng xuống (Descending Broading Wedge), các cú phá vỡ xu hướng tăng có xu hướng xảy ra thường xuyên hơn, báo hiệu một sự đảo chiều tăng giá tiềm năng.

Tuy nhiên, việc phá vỡ không được đảm bảo. Đôi khi giá có thể tiếp tục dao động trong mô hình lâu hơn dự kiến. Do đó, các nhà giao dịch phải sử dụng các tín hiệu xác nhận như khối lượng giao dịch lớn, nến đóng cửa bên ngoài mô hình nêm, hoặc hợp lưu với các ngưỡng kỹ thuật khác trước khi quyết định vào lệnh.

4. Chiến lược giao dịch theo mô hình nêm mở rộng

Giao dịch theo mô hình nêm mở rộng có thể được tiếp cận theo nhiều cách khác nhau tùy thuộc vào khả năng chịu rủi ro và khung thời gian. Một chiến lược bao gồm chờ đợi một sự phá vỡ được xác nhận trước khi vào lệnh, do đó giảm thiểu khả năng xuất hiện tín hiệu sai. Ví dụ, các nhà giao dịch có thể chờ giá đóng cửa bên ngoài mô hình nêm với khối lượng lớn trước khi đặt lệnh theo hướng phá vỡ.

Những người khác cố gắng giao dịch trong chính mô hình nêm, tận dụng sự dao động mở rộng giữa ngưỡng hỗ trợ và kháng cự. Điều này đòi hỏi thời điểm chính xác và quản lý rủi ro, vì sự biến động mở rộng có thể dẫn đến sự đảo chiều đột ngột.

5. Rủi ro và hạn chế mà nhà giao dịch phải cân nhắc

Mặc dù hữu ích, mô hình nêm mở rộng không phải là hoàn hảo. Cấu trúc mở rộng của nó khiến việc đặt mức dừng lỗ trở nên khó khăn hơn, vì biến động có thể kích hoạt lệnh thoát lệnh sớm. Các cú phá vỡ giả cũng thường xảy ra, khi giá tạm thời xuyên thủng đường xu hướng trước khi quay trở lại mô hình.

Một hạn chế khác là tính chủ quan. Không phải tất cả các nhà giao dịch đều vẽ mô hình nêm theo cùng một cách, và các khung thời gian khác nhau có thể đưa ra những câu chuyện trái ngược nhau. Một mô hình nêm hiển thị trên biểu đồ một giờ có thể không tồn tại trên biểu đồ ngày, dẫn đến sự nhầm lẫn.

Cuối cùng, mặc dù mô hình nêm mở rộng cung cấp manh mối về các điểm đột phá tiềm năng, nhưng nó không dự đoán hướng đi một cách chắc chắn. Các nhà giao dịch cần kết hợp nó với quản lý rủi ro, bối cảnh thị trường và các công cụ phân tích khác để cải thiện kết quả.

Cuối cùng

Mô hình nêm mở rộng là một mô hình đặc trưng phản ánh sự biến động, bất ổn và khả năng thay đổi xu hướng của thị trường. Đối với các nhà giao dịch bán lẻ, việc hiểu mô hình này rất có giá trị vì nó thường xuất hiện trước các đợt phá vỡ đáng kể. Bằng cách nhận biết cấu trúc mở rộng, diễn giải ý nghĩa tâm lý của nó, chờ đợi các tín hiệu xác nhận và quản lý rủi ro, các nhà giao dịch có thể kết hợp mô hình này vào chiến lược của mình một cách hiệu quả.

Tuy nhiên, giao dịch theo mô hình nêm mở rộng đòi hỏi tính kỷ luật. Độ biến động mở rộng khiến việc mở rộng vị thế dễ dàng, trong khi các cú phá vỡ giả có thể khiến những người không chuẩn bị gặp khó khăn. Giống như tất cả các công cụ kỹ thuật khác, mô hình này tốt nhất nên được sử dụng kết hợp với các hình thức phân tích khác thay vì sử dụng riêng lẻ.

Đối với những người dành thời gian nghiên cứu và thực hành, mô hình nêm mở rộng có thể cung cấp lợi thế trong việc xác định thời điểm thị trường sắp chuyển từ trạng thái do dự sang hành động quyết định.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.