Нийтэлсэн огноо: 2026-01-09
Kratos Defense and Security Solutions (NASDAQ: KTOS) компанийн хувьцаа 2026 оны 1-р сарын 8-ны Пүрэв гарагт АНУ-ын хамгийн сүүлийн үеийн арилжаагаар огцом өссөн байна. KTOS-ийн хувьцаа 98.77-109.80 долларын хооронд өргөн хүрээнд арилжаалагдсаны дараа 13.78%-иар өсч, 104.04 доллараар хаагдсан байна.
Арилжааны хэмжээ ойролцоогоор 9.61 сая хувьцаанд хүрсэн нь өмнөх өдрийн 3.65 сая хувьцаанаас хамаагүй өндөр байна.
Энэ нь чимээгүй, аажмаар дээш өгсөх явдал биш байв. Энэ нь нэгэн зэрэг соронзон хальсанд цохилт өгөх хоёр хүчний нөлөөгөөр хурдацтай дахин үнэлэлт байв:
Нортроп Грумманы удирдсан "үнэнч жигүүрчин"-ий хүчин чармайлтын төвд Кратосын Валькирия дроныг байрлуулсан Тэнгисийн цэргийн корпусын шагнал
АНУ-ын батлан хамгаалах төсвийн илүү том зорилтын талаар шинэ мэдээ гарсны дараа салбарын хэмжээнд батлан хамгаалах бүтээгдэхүүний хувьцаанд санал тавьж байна
| Метрик (АНУ-ын хамгийн сүүлийн үеийн хуралдаан) | Үнэ цэнэ |
|---|---|
| Сүүлийн үнэ | $104.04 |
| Өдрийн өөрчлөлт | +$12.54 (+13.71%) |
| Нээлттэй | $100.00 |
| Өдрийн дээд хэмжээ | $109.80 |
| Өдрийн доторх хамгийн бага хэмжээ | $96.69 |
| Өдрийн доторх хэмжээ | 9.61 сая хувьцаа |
| Ажлын бус цагаар (заасан цагт) | $104.94 |
Тус компанийн хувьд хамгийн том өдөөгч хүчин зүйл нь АНУ-ын Тэнгисийн цэргийн корпусын Хамтын ажиллагааны байлдааны нисэх онгоц (CCA)-ийн сурталчилгаатай холбоотой мэдээ байсан бөгөөд үүнийг ихэвчлэн багийнхантай сөнөөгч онгоцнуудтай зэрэгцэн нисч чаддаг "үнэнч жигүүрийн хүн" дрон гэж тодорхойлдог.
2026 оны 1-р сарын 8-нд Кратос компани Нортроп Грумманыг Тэнгисийн цэргийн корпусын MUX TACAIR хамтын ажиллагааны байлдааны нисэх онгоцны шагналаар шагнасан бөгөөд энэхүү шийдэл нь Нортропын даалгаврын систем болон бие даасан байдлыг Кратосын Валькирия нисэх онгоцны системтэй хослуулсан гэж мэдэгдэв.
DefenseScoop уг шагналыг 231.5 сая ам.долларын үнэ бүхий, эхний 24 сарын гүйцэтгэлийн хугацаатай өөр нэг гүйлгээний гэрээ гэж мэдээлсэн. Хөрөнгө оруулагчдын хувьд гол санаа нь энгийн: Валькири нь зөвхөн туршилт, үзүүлэнгийн бус, албан ёсны үйлчилгээний хөтөлбөрийн зам руу гүнзгий орж байна.
Батлан хамгаалах салбарын өргөн хүрээтэй өсөлтөөс KTOS-ийн хувьцаа мөн ашиг хүртсэн. Ерөнхийлөгч Дональд Трамп 2027 оны АНУ-ын цэргийн төсвийг 1.5 их наяд доллар байх ёстой гэж мэдэгдсэний дараа батлан хамгаалах салбарын хувьцаанууд өссөн нь 2026 онд батлагдсан 901 тэрбум долларын оронд батлан хамгаалах салбарын хувьцаанууд өссөн.
Энэ нь Kratos гэх мэт нэр хүндэд чухал ач холбогдолтой, учир нь хувьцаа нь ихэвчлэн "өндөр бета" батлан хамгаалах технологийн тоглоом шиг арилжаалагддаг. Зах зээл нийт батлан хамгаалах түрийвч өргөжиж байна гэж итгэх үед жижиг, инновацитай холбоотой гэрээт гүйцэтгэгчид уламжлалт праймуудаас илүү огцом хөдөлж чадна.
Үүний зэрэгцээ хөрөнгө оруулагчид долоо хоногийн эхээр эсрэгээрээ нөлөөлсөн бодлогын чимээ шуугианыг, түүний дотор үйлдвэрлэл сайжрах хүртэл гэрээт гүйцэтгэгчдийн ногдол ашиг, буцаан худалдан авалтыг хязгаарлах тухай яриаг жинлэж байна.
Энэхүү түлхэлт ба таталт нь Пүрэв гарагийн алхам яагаад ердийн ажлын өдөр биш харин дарамтыг сулруулсан мэт санагдаж байгааг тайлбарлахад тусалдаг.
Нэг өдрийн 10%-15%-ийн өсөлтөд ихэвчлэн гарчигнаас илүү ихийг шаарддаг. KTOS-д тохиргоо аль хэдийн хатуу байсан:
Хувьцаа 2026 оны эхээр хүчтэй чиг хандлагатай байсан бөгөөд 52 долоо хоногийн дээд цэгтээ хүрч байв.
Пүрэв гарагийн огцом өсөлт нь үнийг шинэ өсөлтийн түвшинд хүргэсэн бөгөөд энэ нь худалдан авалтыг эрчимжүүлж, опционы зах зээл дээр дахин хедж хийхийг албадаж болзошгүй юм.
Өдрийн хэлбэлзлийн хүрээ өргөн байсан нь худалдаачид болон урт хугацааны худалдан авагчдын аль алиных нь хоёр талын хурдан урсгалыг илтгэдэг байв.
Энэ нь хөдөлгөөн буцах ёстой гэсэн үг биш. Энэ нь зүгээр л зах зээл өөрийн тайлбар болон үнийг маш хурдан тохируулсан гэсэн үг юм.
Kratos бол ганц бүтээгдэхүүн үйлдвэрлэдэг компани биш. Түүний бизнес нь хүнгүй системүүд болон батлан хамгаалах, сансрын холбооны чадавхи зэрэг засгийн газрын өргөн хүрээний шийдлүүдийг хамардаг.
Өнөөдөр үндсэн зүйлс чухал байгаагийн шалтгаан нь энгийн: хувьцаа өндөр үнээр арилжаалагдах үед зах зээл цэвэр хүргэлтийг шаарддаг.
Kratos 2025 оны гуравдугаар улирлын үр дүнгээ дараах байдлаар мэдээлэв.
Орлого нь 347.6 сая ам.доллар болж, өмнөх оны мөн үеэс 26.0%-иар өссөн байна
414.1 сая ам.долларын захиалга , 1.2:1 харьцаатай захиалга
2025 оны 9-р сарын 28-ны байдлаар 1.480 тэрбум ам.долларын өрийн үлдэгдэл
2026 оны органик орлогын өсөлтийн урьдчилсан тооцоо 15%-20% байхаас гадна 2027 оны өсөлтийн урьдчилсан зорилт 18%-23% байхаар байна.
Энэ бол зах зээлийн хүчтэй өсөлт бөгөөд зах зээл яагаад Тэнгисийн цэргийн корпусын CCA зэрэг хөтөлбөрүүдэд ийм мэдрэмтгий байдгийг тайлбарлахад тусалдаг. Хөрөнгө оруулагчид нисгэгчгүй системүүд удаан эдэлгээтэй, давтагдах орлого болж чадна гэсэн нотолгоог хүсч байна.
Хүчтэй өсөлттэй байсан ч хэд хэдэн асуудал хувьцааны ханшийг огцом хэлбэлзүүлж болзошгүй:
Хөтөлбөрийн цаг хугацааны эрсдэл : Хөгжлийн ашиг нь үргэлж үйлдвэрлэлийн ашиг болдоггүй бөгөөд хуваарь нь алдагдаж болзошгүй.
Төсвийн тодорхойгүй байдал : Санал болгож буй төсвийн их тоо нь батлагдаж, хэрэгжиж буй эцсийн төсөвлөлттэй адил биш юм.
Үнэлгээний мэдрэмж : Хойшлогдсон ашиг багатай үед удирдамж хангалтгүй эсвэл ашгийн хэмжээ буурвал хувьцаа огцом хариу үйлдэл үзүүлж болзошгүй.
| Үзүүлэлт | Хамгийн сүүлийн үеийн уншлага | Дохио | Энэ юуг санал болгож байна вэ |
|---|---|---|---|
| Хаах | $104.04 | Өөдрөг өдөр | Үнэ дахин тооцоолох томоохон өдөр |
| Өдрийн хүрээ | $98.77-аас $109.80 хүртэл | Өндөр хэлбэлзэл | Илүү өргөн хэлбэлзэлтэй байх магадлалтай |
| Эзлэхүүн | 9.61 сая | Өмнөх өдөртэй харьцуулахад өндөр | Хүчтэй оролцоо |
| RSI (14) | 70.686 | Худалдан авах | Хүчтэй эрч хүч, бараг суналттай |
| MACD | 5.700 | Худалдан авах | Трендийн хүч эерэг хэвээр байна |
| 5 өдрийн MA | 105.51 | Худалдах | Богино хугацааны борлуулалтын дундаж ханшаас бага зэрэг доогуур үнэ |
| 50 хоногийн MA | 86.60 | Худалдан авах | Дунд зэргийн чиг хандлага тогтвортой өсч байна |
| 200 хоногийн MA | 78.61 | Худалдан авах | Урт хугацааны чиг хандлага бат бөх өсч байна |
| Өдөр тутмын техникийн байр суурь | Хүчтэй худалдан авалт | Хүчтэй худалдан авалт | Өргөн индикаторын холимог нь бухыг илүүд үздэг |
Техникийн шинжилгээний үүднээс авч үзвэл, KTOS-ийн хувьцаа өдөр тутмын график дээр өсөх хандлагатай байгаа бөгөөд хамгийн сүүлийн үеийн хуралдаанаар энэ чиг хандлагыг нэг огцом өсөлтөөр үргэлжлүүлэв.
Моментум нь мэдээж өсөлттэй байгаа ч мөн суларч байна:
14 хоногийн 70.686 RSI нь өсөлтийн хандлагатай байгаа ч олон арилжаачдын үзэж байгаагаар ойрын хугацаанд "хэт худалдан авалт"-ын бүс рүү түлхэж байна.
MACD нь 5.700 бөгөөд энэ нь хүчтэй өсөлтийн импульстэй нийцэж байна.
Өмнөх сессийн дээд ($109.80), доод ($98.77) болон хаалтын ($104.04) түвшинг ашиглан сонгодог тэнхлэгийн түвшин дараах байдалтай байна:
| Түвшин | Үнэ |
|---|---|
| Эргэлтийн цэг | 104.20 |
| Эсэргүүцэл 1 (R1) | 109.64 |
| Эсэргүүцэл 2 (R2) | 115.23 |
| Эсэргүүцэл 3 (R3) | 120.67 |
| Дэмжлэг 1 (S1) | 98.61 |
| Дэмжлэг 2 (S2) | 93.17 |
| Дэмжлэг 3 (S3) | 87.58 |
Хэрэв арилжаачид 1-р сарын 2-ны хамгийн доод цэгээс ($74.33) 1-р сарын 8-ны хамгийн дээд цэг ($109.80) хүртэлх шилжилтийг хэмжвэл нийтлэг буцах бүсүүд дараахтай ойролцоо байна:
$101.43 (23.6%)
$96.25 (38.2%)
$92.07 (50%)
Эдгээр нь таамаглал биш. Эдгээр нь зүгээр л босоо хөдөлгөөний дараа буурсан худалдан авагчид ихэвчлэн сонирхдог лавлах хэсгүүд юм.
Зах зээлүүд цар хүрээ, хүргэлтийн хурд, "1-р нэмэгдэл" нь дараагийн алхамд юу хүргэж болох талаар илүү тодорхой дохиог хайх болно.
Зардлын зорилтот өгүүлэмж нь сонирхолтой боловч улс төрийн сэдэлтэй бөгөөд өөрчлөгдөж болно. Энэ нь нэг өдөр бүлгийг өргөж, нөгөө өдөр бүдгэрүүлж болзошгүй гэсэн үг юм.
KTOS-ийн дараагийн орлогын тайлан 2026 оны 2-р сарын 19- нд гарах төлөвтэй байна. Энэ огноо нь, ялангуяа томоохон шилжилтийн дараа байр сууриа олоход соронзон мэт санагдах боломжтой.
Kratos-ын Valkyrie платформтой холбоотой АНУ-ын Тэнгисийн цэргийн корпусын CCA дрон шагнал гардуулсан тухай мэдээ болон батлан хамгаалах салбарын хувьцааны өсөлтийн дараа KTOS-ийн хувьцаа 2026 оны 1-р сарын 8-нд огцом өссөн.
DefenseScoop-ийн мэдээлснээр, Нортропын удирдсан баг, түүний дотор Кратос компани 24 сарын хугацаатай, 231.5 сая долларын үнэ бүхий өөр нэг гүйлгээний гэрээ байгуулсан байна.
Тийм ээ. Трамп 2027 оны цэргийн төсвийг 1.5 их наяд доллараар батлуулахыг уриалсны дараа батлан хамгаалахын хувьцаа өссөн нь 2026 онд батлагдсан 901 тэрбум долларын эсрэг байсан бөгөөд энэ нь салбарын бүх хүмүүсийн сэтгэл санааг өсгөсөн.
Тийм ээ. RSI-ийн 70.686 заалт нь хүчтэй эрч хүчийг илтгэж байгаа ч энэ нь хувьцааг уламжлалт "хэт худалдан авалт"-ын бүсэд оруулж байгаа бөгөөд энэ нь ойрын хугацаанд суларч магадгүйг харуулж байна.
Эцэст нь хэлэхэд, KTOS нь тодорхойгүй таамаглалд автаагүй. Энэхүү өөрчлөлт нь Тэнгисийн цэргийн корпустай холбоотой CCA-ийн хөгжлийн тэтгэлэгт хөтөлбөрийн улмаас үүссэн бөгөөд энэ нь Кратосын Валькири дээр анхаарлаа дахин төвлөрүүлсэн бөгөөд АНУ-ын батлан хамгаалах төсвийн зорилтыг мэдэгдэхүйц нэмэгдүүлэх найдварыг дахин сэргээсэн шинэ тайлангийн дараа батлан хамгаалах салбарыг өргөжүүлэх түлхэц болсон юм.
Эндээс харахад гүйцэтгэл болон дараагийн дохионууд эхний гарчигнаас илүү чухал юм. Хэрэв та KTOS-оор арилжаа хийхээр төлөвлөж байгаа бол хөрвөх чадвар, түлхүүр түвшин болон байршлын хэмжээ дээр анхаарлаа төвлөрүүл, учир нь огцом хэлбэлзлийн дараах хэлбэлзэл хоёр чиглэлд огцом байж болно.
Анхааруулга: Энэ материал нь зөвхөн ерөнхий мэдээллийн зорилгоор зориулагдсан бөгөөд санхүүгийн, хөрөнгө оруулалтын болон бусад зөвлөгөөнд тулгуурлах зорилгогүй (мөн тийм гэж үзэх ёсгүй). Материалд өгсөн санал бодол нь EBC эсвэл зохиогчийн зүгээс аливаа тодорхой хөрөнгө оруулалт, үнэт цаас, гүйлгээ эсвэл хөрөнгө оруулалтын стратеги нь тодорхой хүнд тохиромжтой гэсэн зөвлөмж биш юм.
