Giao dịch
2025-09-03
Kiến thức cơ bản về Forex là những khái niệm chính về giao dịch tiền tệ, trong đó các nhà giao dịch mua một loại tiền tệ và bán một loại tiền tệ khác để kiếm lợi nhuận từ những thay đổi về tỷ giá hối đoái.
Về bản chất, giao dịch ngoại hối liên quan đến việc trao đổi một loại tiền tệ này sang một loại tiền tệ khác. Cho dù một khách du lịch đổi bảng Anh lấy euro tại sân bay hay một tập đoàn đa quốc gia phòng ngừa biến động tiền tệ, ngoại hối hỗ trợ phần lớn các hoạt động kinh tế ngày nay.
Điểm độc đáo của forex chính là quy mô khổng lồ của nó. Đây là thị trường tài chính lớn nhất và thanh khoản nhất toàn cầu, với khối lượng giao dịch hàng ngày vượt quá 6 nghìn tỷ đô la. Con số này vượt xa cả thị trường chứng khoán và trái phiếu.
Không giống như sàn giao dịch chứng khoán tập trung như Sàn giao dịch chứng khoán London, ngoại hối hoạt động như một thị trường phi tập trung, không qua sàn giao dịch (OTC), nơi các ngân hàng, nhà môi giới, tập đoàn, chính phủ và các nhà giao dịch bán lẻ đều tham gia.
Những người tham gia bao gồm:
Ngân hàng trung ương: tác động đến giá trị tiền tệ thông qua chính sách tiền tệ.
Ngân hàng thương mại và đầu tư: tạo điều kiện thuận lợi cho thương mại và đầu cơ.
Các tập đoàn: phòng ngừa rủi ro từ hoạt động kinh doanh quốc tế.
Các quỹ đầu cơ và tổ chức: đầu cơ vào xu hướng kinh tế vĩ mô.
Nhà giao dịch bán lẻ: cá nhân muốn kiếm lợi nhuận từ biến động giá.
Cặp tiền tệ
Trong ngoại hối, tiền tệ được niêm yết theo cặp (ví dụ: GBP/USD). Đồng tiền đầu tiên là đồng tiền cơ sở, và đồng tiền thứ hai là đồng tiền định giá. Giá niêm yết cho bạn biết cần bao nhiêu đồng tiền định giá để mua một đơn vị đồng tiền cơ sở.
Ví dụ, nếu GBP/USD giao dịch ở mức 1,2700, điều đó có nghĩa là một bảng Anh bằng 1,27 đô la Mỹ.
Kích thước Pip và Lot
Một pip (phần trăm theo điểm) là đơn vị biến động giá nhỏ nhất, thường là chữ số thập phân thứ tư (0,0001) trong hầu hết các cặp tiền tệ, ngoại trừ những cặp tiền liên quan đến đồng yên Nhật, được tính đến chữ số thập phân thứ hai.
Giao dịch được thực hiện theo lô, với lô tiêu chuẩn đại diện cho 100.000 đơn vị tiền tệ, lô nhỏ 10.000 và lô siêu nhỏ 1.000. Đối với người mới bắt đầu, lô siêu nhỏ là một cách hợp lý để bắt đầu, giúp hạn chế rủi ro.
Bơ phết
Chênh lệch giá là chênh lệch giữa giá mua (ask) và giá bán (bid). Về cơ bản, đây là phí môi giới, và chênh lệch giá càng hẹp thường cho thấy tính thanh khoản càng cao.
Đòn bẩy và Ký quỹ
Đòn bẩy cho phép các nhà giao dịch kiểm soát một vị thế lớn với khoản tiền gửi tương đối nhỏ (ký quỹ).
Ví dụ, đòn bẩy 30:1 cho phép kiểm soát vị thế 30.000 bảng Anh chỉ với 1.000 bảng Anh. Mặc dù điều này làm tăng lợi nhuận tiềm năng, nhưng nó cũng làm tăng rủi ro thua lỗ - một con dao hai lưỡi cần được tiếp cận một cách thận trọng.
Thị trường ngoại hối mở cửa 24 giờ một ngày, năm ngày một tuần, diễn ra trên khắp các trung tâm tài chính lớn trên toàn cầu:
Phiên giao dịch Châu Á (Tokyo, Singapore, Hồng Kông)
Phiên giao dịch Châu Âu (London, Frankfurt)
Phiên họp Bắc Mỹ (New York, Toronto)
Khi các phiên giao dịch chồng chéo nhau—chẳng hạn như London và New York—khối lượng giao dịch tăng đột biến, thường tạo ra sự biến động cao và cơ hội cho các nhà giao dịch ngắn hạn.
Bản chất phi tập trung, OTC của forex đồng nghĩa với việc không có sàn giao dịch duy nhất. Thay vào đó, các giao dịch diễn ra điện tử giữa ngân hàng và nhà môi giới, tạo nên một thị trường liên tục và liền mạch.
1) Tính thanh khoản và khả năng tiếp cận:
Khối lượng giao dịch lớn đảm bảo các giao dịch được thực hiện nhanh chóng, với độ trượt giá tối thiểu. Các nền tảng ngày nay cho phép cá nhân dễ dàng tiếp cận thị trường với số tiền nạp ban đầu khiêm tốn.
2) Tiềm năng lợi nhuận:
Vì tiền tệ biến động hàng ngày nên các nhà giao dịch có thể đầu cơ vào cả thị trường tăng và giảm.
3) Công dụng phòng ngừa rủi ro:
Các doanh nghiệp có hoạt động ở nước ngoài hoặc nhập khẩu thường sử dụng ngoại hối để phòng ngừa rủi ro tiền tệ, giảm tác động của biến động tỷ giá hối đoái.
4) Cơ hội đa dạng:
Với hàng chục cặp tiền tệ chính, phụ và ngoại lai, các nhà giao dịch có thể lựa chọn các loại tiền tệ phù hợp với chiến lược và khả năng chấp nhận rủi ro của mình.
1) Phân tích cơ bản
Điều này liên quan đến việc nghiên cứu các chỉ số kinh tế như tăng trưởng GDP, lạm phát, việc làm và các quyết định về lãi suất của ngân hàng trung ương. Ví dụ, việc tăng lãi suất ở Anh thường làm đồng bảng Anh mạnh lên, vì các nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận cao hơn.
2) Phân tích kỹ thuật
Biểu đồ, mô hình giá và các chỉ báo như đường trung bình động hoặc RSI (Chỉ số Sức mạnh Tương đối) giúp nhà giao dịch xác định xu hướng và các điểm đảo chiều tiềm năng. Phân tích kỹ thuật thường bổ sung cho phân tích cơ bản, cung cấp tín hiệu về thời điểm tham gia hoặc thoát khỏi giao dịch.
3) Tâm lý giao dịch
Có lẽ yếu tố bị đánh giá thấp nhất, tâm lý giao dịch, định hình các quyết định dưới áp lực. Nỗi sợ hãi và lòng tham là những động lực mạnh mẽ, thường dẫn đến việc quản lý rủi ro kém. Các nhà giao dịch thành công luôn giữ kỷ luật và dựa vào các chiến lược được xác định trước thay vì cảm xúc.
4) Viết nhật ký
Việc ghi nhật ký giao dịch giúp xem xét lại các quyết định trong quá khứ, theo dõi lỗi và tinh chỉnh các chiến lược trong tương lai—một hoạt động được khuyến khích mạnh mẽ cho người mới bắt đầu.
Giao dịch ngoại hối không phải là không có rủi ro. Sự biến động, đòn bẩy và bản chất phi tập trung của thị trường có thể gây bất lợi cho những người thiếu kinh nghiệm. Do đó, quản lý rủi ro là rất quan trọng:
Luôn sử dụng lệnh dừng lỗ.
Chỉ mạo hiểm một tỷ lệ vốn nhỏ cho mỗi giao dịch (thường là 1–2%).
Tránh sử dụng đòn bẩy quá mức.
Khi chọn một nhà môi giới, người mới bắt đầu nên ưu tiên:
Quy định: Đảm bảo nhà môi giới được cấp phép bởi một cơ quan có thẩm quyền như Cơ quan quản lý tài chính Vương quốc Anh (FCA).
Tính minh bạch: Tìm kiếm thông tin rõ ràng về chênh lệch giá, phí và đòn bẩy.
Tài khoản demo: Cho phép thực hành mà không có rủi ro tài chính, giúp xây dựng sự tự tin trước khi cam kết đầu tư vốn thực tế.
Tìm hiểu các thuật ngữ cần thiết (pip, lot, đòn bẩy, chênh lệch).
Mở tài khoản demo để thực hành mà không có rủi ro.
Làm quen với các cặp tiền tệ chính như EUR/USD hoặc GBP/USD.
Tìm hiểu cả kỹ thuật phân tích cơ bản và kỹ thuật.
Xây dựng kế hoạch giao dịch rõ ràng với các quy tắc vào/ra và thông số rủi ro.
Bắt đầu từ những việc nhỏ, đánh giá kết quả và điều chỉnh chiến lược thông qua nhật ký.
1. Pip trong ngoại hối là gì?
Pip là đơn vị thay đổi giá nhỏ nhất trong một cặp tiền tệ, thường là chữ số thập phân thứ tư (0,0001) hoặc chữ số thập phân thứ hai (0,01) đối với các cặp tiền tệ có đồng yên Nhật.
2. Tôi cần bao nhiêu vốn để bắt đầu?
Nhiều nhà môi giới cho phép mở tài khoản với số tiền tối thiểu từ 50 đến 100 bảng Anh. Tuy nhiên, việc bắt đầu với số tiền đệm lớn hơn - chẳng hạn từ 500 đến 1.000 bảng Anh - sẽ mang lại sự linh hoạt và các lựa chọn quản lý rủi ro tốt hơn.
3. Giao dịch ngoại hối khác với giao dịch chứng khoán như thế nào?
Forex hoạt động 24 giờ một ngày, 5 ngày một tuần, trong khi thị trường chứng khoán có giờ giao dịch cố định. Forex giao dịch theo cặp tiền tệ, luôn mua một loại tiền tệ này và bán một loại tiền tệ khác, không giống như cổ phiếu, nơi bạn chỉ mua một tài sản duy nhất.
4. Làm thế nào tôi có thể quản lý rủi ro hiệu quả?
Sử dụng lệnh dừng lỗ, hạn chế đòn bẩy, đa dạng hóa giao dịch và không bao giờ mạo hiểm quá một phần nhỏ vốn của bạn vào một vị thế duy nhất. Kế hoạch giao dịch và nhật ký giao dịch có thể giúp duy trì kỷ luật.
Forex vừa thú vị vừa đầy thách thức. Quy mô và biến động liên tục của thị trường này thu hút hàng triệu nhà giao dịch, nhưng lợi nhuận cũng đi kèm với rủi ro đáng kể. Người mới bắt đầu thành công nhờ giáo dục, thực hành và kỷ luật - bằng cách nắm vững kiến thức cơ bản, lựa chọn một nhà môi giới đáng tin cậy và quản lý rủi ro một cách cẩn thận.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Tài liệu này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin chung và không nhằm mục đích (và không nên được coi là) tư vấn tài chính, đầu tư hoặc các hình thức tư vấn khác mà chúng ta nên tin cậy. Không có ý kiến nào trong tài liệu này cấu thành khuyến nghị của EBC hoặc tác giả rằng bất kỳ khoản đầu tư, chứng khoán, giao dịch hoặc chiến lược đầu tư cụ thể nào là phù hợp với bất kỳ cá nhân cụ thể nào.
