Publicado em: 2025-11-04
Um CFD de criptomoedas é um contrato derivativo que permite especular sobre as oscilações de preço das criptomoedas sem possuir as moedas subjacentes. Ele oferece flexibilidade para abrir posições compradas ou vendidas e para usar alavancagem, mas apresenta um risco maior do que investir em criptomoedas à vista devido à volatilidade, à alavancagem e à exposição à contraparte.
A seguir, este artigo explicará como funcionam os CFDs de criptomoedas, seus benefícios e riscos, estratégias práticas de negociação, como escolher uma corretora e por que e como a EBC Financial Group atua nesse mercado.
Um CFD, ou contrato por diferença , é um acordo derivativo entre um investidor e uma corretora, no qual as partes trocam a diferença no preço de um ativo subjacente entre o momento em que o contrato é aberto e o momento em que é fechado.
Com um CFD de criptomoedas, você se expõe à variação de preço de uma criptomoeda como Bitcoin ou Ethereum, mas não possui a moeda nem tem acesso às chaves privadas. Os CFDs permitem que os investidores especulem tanto sobre a alta quanto sobre a queda dos preços.
Como os CFDs são instrumentos derivativos publicados e precificados por uma corretora, os termos do contrato, a alavancagem disponível e a estrutura de custos são definidos pela corretora. Isso significa que as condições de negociação variam entre os provedores e você deve verificar as especificações do contrato cuidadosamente antes de negociar.
Os CFDs de criptomoedas geralmente abrangem os principais pares de moedas, como BTC/USD, ETH/USD e, cada vez mais, uma gama mais ampla de altcoins e índices de criptomoedas oferecidos pelas corretoras. O CFD espelha o preço de mercado subjacente, permitindo que os traders comprem (posição comprada) se esperarem que os preços subam ou vendam (posição vendida) se esperarem que os preços caiam.
A maioria das negociações de CFDs utiliza margem, o que significa que você deposita uma fração do valor da posição para obter maior exposição ao mercado. A alavancagem multiplica tanto os lucros quanto as perdas. Algumas corretoras anunciam alavancagem muito alta para CFDs de criptomoedas.
Por exemplo, as informações de produto do EBC Financial Group mostram ofertas de alavancagem de até 200 vezes em CFDs de Bitcoin. O uso de tal alavancagem aumenta consideravelmente o risco e exige uma gestão de risco robusta.
Os custos típicos na negociação de CFDs de criptomoedas incluem o spread (diferença entre os preços de compra e venda), as taxas de financiamento overnight ou de swap para posições mantidas após o dia de negociação e, em alguns casos, as comissões. Como os CFDs são um produto intermediado por corretoras, os spreads e as taxas overnight variam substancialmente de acordo com o provedor.
As corretoras fornecem a plataforma de negociação e a execução das ordens. As plataformas geralmente oferecem tipos de ordens como mercado, limite, stop-loss e take-profit, além de ferramentas para monitoramento de margem e controle de risco da conta.
Algumas corretoras também oferecem mercados de CFDs de criptomoedas 24 horas por dia, 7 dias por semana, porque os mercados subjacentes de criptomoedas operam ininterruptamente. A EBC afirma que sua plataforma de criptomoedas opera 24 horas por dia, sete dias por semana.
Possibilidade de operar comprado ou vendido. Os CFDs permitem lucrar tanto com a alta quanto com a queda do mercado sem precisar possuir o ativo subjacente.
Alavancagem para aumentar a exposição ao mercado. A negociação com margem permite que os investidores controlem posições maiores com capital menor, embora o risco aumente proporcionalmente.
Sem custódia de carteira ou chaves privadas. Os traders evitam problemas técnicos de custódia, ataques a corretoras ou a necessidade de gerenciar chaves.
Acesso às proteções de corretoras regulamentadas em algumas jurisdições. Onde as corretoras são regulamentadas, os clientes de varejo podem se beneficiar da segregação de fundos ou de outras proteções, dependendo do órgão regulador e da jurisdição.
Capacidade de proteção (hedging). Os CFDs podem ser usados para proteger posições à vista em criptomoedas sem movimentar os ativos subjacentes.
Alta volatilidade. Os preços das criptomoedas podem oscilar muito rapidamente, gerando grandes ganhos ou perdas. A volatilidade combinada com a alavancagem é particularmente perigosa.
A alavancagem amplia as perdas. Com margem, as perdas podem exceder seu depósito inicial, a menos que a corretora ofereça proteção contra saldo negativo. Sempre verifique as políticas de chamada de margem e liquidação.
Risco de contraparte e de corretora. Como os CFDs são contratos com uma corretora e não a propriedade de um ativo negociado em bolsa, você está exposto à solvência e às práticas de execução da corretora. A regulamentação e a qualidade operacional da corretora são fatores importantes nesse contexto.
Incerteza regulatória e limitações jurisdicionais. Alguns reguladores restringem ou proíbem CFDs para clientes de varejo, ou estabelecem limites rígidos de alavancagem. A disponibilidade legal de CFDs de criptomoedas depende das normas locais.
Custos e financiamento overnight. Os spreads e as taxas de financiamento para manter posições overnight podem ser significativos e corroer os retornos se as posições forem mantidas a longo prazo.
A escolha de uma corretora é uma etapa crucial. Critérios importantes incluem licenciamento e regulamentação, taxas transparentes, termos de margem claros, estabilidade da plataforma, qualidade de execução e suporte ao cliente. Abaixo, apresentamos um resumo conciso e objetivo para auxiliar na sua avaliação.
| Fator de seleção | Por que isso importa | Notas da EBC Financial Group |
|---|---|---|
| Situação regulatória | A regulamentação proporciona supervisão e, dependendo da jurisdição, proteções como a segregação de fundos de clientes. | A EBC Financial Group opera por meio de diversas entidades com relações regulatórias: a EBC Financial Group (UK) Ltd é autorizado pela Autoridade de Conduta Financeira do Reino Unido (FCA), a EBC Financial Group (Cayman) Ltd é regulamentado pela Autoridade Monetária das Ilhas Cayman (CIMA) e o grupo também possui uma entidade australiana autorizada pela ASIC. Verifique a entidade específica com a qual você negociará para obter informações sobre a licença e os termos aplicáveis. |
| Oferta de produtos | Confirme os instrumentos CFD de criptomoedas exatos, a alavancagem e as especificações do contrato. | As páginas de produtos da EBC indicam que eles oferecem CFDs de criptomoedas e anunciam alavancagem de até 200x em CFDs de Bitcoin, além de negociação de criptomoedas 24 horas por dia, 7 dias por semana. Confirme os detalhes do contrato no acordo de negociação da entidade em sua jurisdição. |
| Taxas e execução | Spreads baixos e execuções confiáveis são importantes para o custo de negociação e para a derrapagem. | A EBC promove preços competitivos e preços DMA em alguns produtos de liquidez. Sempre revise os spreads publicados, as fórmulas de financiamento overnight e qualquer tabela de comissões aplicável ao seu tipo de conta. |
| Proteções ao cliente | A segregação de fundos, a proteção contra saldos negativos e o tratamento de reclamações são vitais. | Os materiais corporativos da EBC enfatizam as subsidiárias regulamentadas e a conformidade em nível de grupo. As proteções específicas para o cliente variam de acordo com a entidade regulamentada e a jurisdição; consulte o contrato do cliente para obter detalhes e o registro do órgão regulador local. |
| Plataforma e suporte | A estabilidade da plataforma, os tipos de ordens e o horário de suporte afetam as negociações em tempo real. | A EBC lista plataformas multiativos e oferece negociação de criptomoedas 24 horas por dia, 7 dias por semana. Verifique as demonstrações e teste a qualidade da execução na prática. |
A EBC tem expandido sua oferta de CFDs de criptomoedas e, em outubro de 2025, anunciou a adição de CFDs de Bitcoin ao seu portfólio de múltiplos ativos, posicionando o produto como uma porta de entrada regulamentada para clientes que buscam exposição a criptomoedas por meio de CFDs.
Ao mesmo tempo, a EBC comercializa opções de alta alavancagem para traders experientes e acesso ao mercado 24 horas por dia, 7 dias por semana, o que está em consonância com a natureza dos mercados de criptomoedas subjacentes.
Essas características do produto tornam importante verificar as regras de margem, os limites de liquidação e se a corretora oferece proteção contra saldo negativo.
Day trading e scalping. Adote posições de curto prazo para aproveitar a volatilidade intradiária. Requer execução rápida e controles de risco rigorosos.
Swing trading. Mantém posições por vários dias para aproveitar tendências de curto prazo, utilizando análise técnica para definir entradas e saídas.
Proteção (hedging). Utilize CFDs para compensar perdas em uma carteira de criptomoedas à vista sem liquidar o ativo subjacente.
Dimensionamento de posição. Defina uma porcentagem fixa de capital a ser arriscada por operação.
Utilize ordens de stop-loss. Defina ordens de stop-loss e respeite-as.
Limite a alavancagem. Evite a alavancagem máxima anunciada, a menos que compreenda completamente as suas implicações. Corretoras como a EBC podem oferecer alta alavancagem, mas isso não significa que ela seja adequada para todos os traders.
Entenda o financiamento overnight. Considere a troca de fatores ou os custos de financiamento em qualquer plano de negociação de vários dias.
Este exemplo é meramente ilustrativo e utiliza números arredondados.
Saldo da conta: 1.000 USD
Preço do Bitcoin na entrada: 50.000 USD por BTC
Exposição desejada: 0,1 BTC = 5.000 USD (valor teórico)
Margem necessária com alavancagem de 10x: 500 USD (considerando uma exigência de margem da corretora de 10%).
O preço subiu para 52.000 USD (aumento de 4%). Lucro sobre o valor nocional = 5.000 * 0,04 = 200 USD. Lucro relativo à sua margem = 200 / 500 = ganho de 40% sobre a margem.
Por outro lado, uma variação desfavorável de 4% representaria uma perda de margem de 40%. Com maior alavancagem, o impacto percentual na margem aumenta proporcionalmente. Verifique sempre os limites de manutenção de margem e de liquidação automática.
| Recurso | CFD de criptomoedas | Possuir criptomoedas (à vista) |
|---|---|---|
| Propriedade | Não, você tem um contrato com uma corretora. | Sim, você detém a moeda e as chaves privadas. |
| Capacidade de encurtar | Sim | Somente por meio de derivativos ou empréstimos em algumas bolsas de valores. |
| Aproveitar | Comum, definido pelo corretor | Geralmente não disponível em carteiras à vista sem empréstimo. |
| risco de custódia | Exposto ao risco de contraparte da corretora | Exposto a riscos de segurança de carteira e câmbio |
| Apostas / rendimento | Não disponível | Possível através de staking ou serviços DeFi. |
| Horário de funcionamento | Geralmente disponível 24 horas por dia, 7 dias por semana para CFDs de criptomoedas. | 24 horas por dia, 7 dias por semana, em câmbio. |
| Proteções regulatórias | Depende da jurisdição da corretora. | Dependendo das opções de troca e autogestão. |
| Jurisdição / Entidade | Órgão regulador/licença | Pontos notáveis |
|---|---|---|
| EBC Financial Group (Reino Unido) Ltda. | Autoridade de Conduta Financeira do Reino Unido (FCA) | O registo na FCA foi citado pela EBC; a atividade comercial desta entidade beneficia das regras de conduta do Reino Unido, quando aplicáveis. |
| EBC Financial Group (Cayman) Ltd | Autoridade Monetária das Ilhas Cayman (CIMA) | A CIMA obteve a licença; o grupo anunciou a obtenção da licença da CIMA e a expansão dos serviços regulamentados. |
| EBC Financial Group (Austrália) Pty Ltd | Comissão Australiana de Valores Mobiliários e Investimentos (ASIC) | Consta como uma entidade regulamentada na Austrália, embora a EBC alerte que nem todos os produtos são fornecidos pela entidade australiana. Verifique a entidade comercial. |
| Notas do produto | — | A EBC anuncia negociação de CFDs de criptomoedas 24 horas por dia, 7 dias por semana, e alavancagem de até 200x em CFDs de Bitcoin. Confirme os detalhes específicos do contrato da entidade antes de abrir uma conta. |
Utilize CFDs quando desejar especular sobre movimentos de preços a curto e médio prazo, precisar da possibilidade de operar vendido ou quiser exposição alavancada sem as complexidades da custódia em carteira. Os CFDs também são convenientes quando uma corretora regulamentada oferece um ambiente de negociação único e consolidado para diversas classes de ativos.
Evite CFDs se você busca benefícios de propriedade a longo prazo, como staking, participação na governança on-chain ou se prefere controle absoluto sobre suas chaves e ativos. Evite também CFDs se você não tolera perdas rápidas causadas por alavancagem e volatilidade das criptomoedas.
Os CFDs de criptomoeda são ferramentas derivativas poderosas que oferecem exposição flexível ao mercado de ativos digitais sem a necessidade de custódia das moedas subjacentes. Eles permitem operações de venda a descoberto e alavancagem, mas acarretam maiores riscos de contraparte, regulatórios e de alavancagem. Escolher uma corretora respeitável e bem regulamentada, além de compreender as especificações do contrato, é fundamental.
A EBC Financial Group é uma das corretoras com atuação em múltiplas jurisdições que oferece CFDs de criptomoedas, anunciando negociação 24 horas por dia, 7 dias por semana e alavancagem significativa; no entanto, as proteções e os termos do contrato variam de acordo com a entidade legal com a qual você negocia, portanto, verifique a entidade, leia o contrato do cliente e confirme as políticas de margem e saldo negativo antes de negociar.
Com os CFDs, você negocia as oscilações de preço por meio de uma corretora sem precisar possuir as criptomoedas. Possuir criptomoedas lhe dá custódia, direitos de staking e acesso on-chain, enquanto os CFDs oferecem alavancagem e flexibilidade para operações de venda a descoberto.
Sim. A alavancagem pode ampliar as perdas além do seu depósito. Algumas corretoras oferecem proteção contra saldo negativo, mas sempre confirme a cobertura e as regras de margem.
Depende do seu órgão regulador. Alguns países proíbem ou restringem a venda de CFDs para investidores individuais ou limitam a alavancagem. Consulte as regras locais e os termos da sua corretora.
As corretoras definem os spreads, a alavancagem e as proteções. A EBC oferece negociação de CFDs de criptomoedas 24 horas por dia, 7 dias por semana, e alta alavancagem, mas os termos variam de acordo com a entidade, portanto, verifique a regulamentação e o contrato do cliente antes de negociar.
Aviso: Este material destina-se apenas a fins informativos gerais e não constitui (nem deve ser considerado como) aconselhamento financeiro, de investimento ou de qualquer outra natureza que deva ser levado em consideração. Nenhuma opinião expressa neste material constitui uma recomendação da EBC ou do autor de que qualquer investimento, título, transação ou estratégia de investimento em particular seja adequado para qualquer pessoa específica.
