Publicado el: 2025-04-25 Actualizado el: 2025-10-27
A agosto de 2025, los fondos mutuos indexados a largo plazo y los ETF acumulan alrededor de $18 billones en activos estadounidenses, lo que demuestra que estos instrumentos de bajo costo y diversificados siguen expandiendo su cuota de mercado.
Los inversionistas prefieren los ETF por su exposición al mercado amplio, comisiones mínimas y resistencia ante la incertidumbre económica, tensiones geopolíticas y cambios en la política monetaria.
Ya seas un inversionista principiante o experimentado, seleccionar el fondo indexado adecuado sigue siendo un pilar fundamental de una estrategia de inversión sólida para 2025.
Un fondo indexado es un instrumento de inversión pasivo que replica el rendimiento de un índice bursátil específico, como el S&P 500 o el Nasdaq-100. Su objetivo es igualar el rendimiento del mercado, no superarlo, al mantener los mismos valores mobiliarios en las mismas proporciones que el índice que sigue.
Este enfoque ofrece una amplia diversificación a bajo costo, lo que lo convierte en una opción eficiente para inversionistas a largo plazo.
El creciente dominio de los fondos mutuos indexados y los ETF refleja el atractivo de estos instrumentos en un año marcado por desaceleraciones económicas, riesgos geopolíticos y volatilidad del mercado.
Su bajo costo, amplia diversificación y capacidad para replicar el rendimiento del mercado los convierten en una elección sólida para inversionistas que buscan exposición estable ante la incertidumbre.
Aunque los fondos indexados siguen siendo una opción preferida para los inversionistas en 2025. no están exentos de equilibríos.
| Ventajas (Pros) | Desventajas (Cons) |
|---|---|
| Bajo costo | Limitada capacidad de superar el mercado |
| Ampla diversificación | Exposición al riesgo de mercado |
| Simplicidad y transparencia | Menor flexibilidad |
Los fondos indexados ofrecen estabilidad a largo plazo y eficiencia de costos, pero son más adecuados para inversionistas que se sientan cómodos replicando el rendimiento general del mercado, en lugar de buscar ganancias a corto plazo.
Comprender sus fortalezas y limitaciones ayuda a determinar si se alinean con tus objetivos de inversión.
El S&P 500. que representa a 500 de las empresas más grandes de Estados Unidos, sigue siendo un referente para el rendimiento del mercado amplio. A continuación, algunos de los mejores ETF que siguen este índice:
Ratio de gastos: 0.03%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~16.0%
Por qué es destacado: Costo ultra bajo, exposición al mercado amplio, gran tamaño y liquidez.
Ideal para: Posiciones centrales en la cartera de inversionistas a largo plazo.
Ratio de gastos: 0.0945%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~16% (basado en un rendimiento acumulado de ~107.9% en cinco años)
Por qué es destacado: El primer ETF del S&P 500. con liquidez excepcionalmente alta y amplio comercio.
Ideal para: Operadores que buscan flexibilidad y alto volumen de negociación.
Ratio de gastos: 0.03%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~16% (consistente con sus pares)
Por qué es destacado: Iguala la eficiencia de costos de VOO, con exposición similar y sólida liquidez.
Ideal para: Inversionistas conscientes de los costos que buscan una exposición confiable al S&P 500.
Este ETF se enfoca en empresas impulsadas por la tecnología e innovación, siguiendo el Nasdaq-100.
Ratio de gastos: 0.20% (con una propuesta de reducción a 0.18% pendiente de aprobación)
Rendimiento anualizado en 5 años: ~17.8%–19% (basado en un rendimiento acumulado de ~119.2% hasta julio de 2025)
Por qué es destacado: QQQ replica el Índice Nasdaq-100. con un peso considerable en líderes tecnológicos como Apple, Microsoft y Nvidia. Su sólido rendimiento a largo plazo, liquidez y gran escala lo convierten en un pilar para inversionistas que buscan exposición a la innovación y el crecimiento.
Ideal para: Inversionistas enfocados en el crecimiento, dispuestos a aceptar mayor volatilidad en busca de rendimientos superiores en el sector tecnológico.
Para inversionistas que buscan mayor diversificación más allá de la exposición a grandes empresas estadounidenses, los ETF de mercado total y globales ofrecen acceso a miles de empresas en múltiples regiones y sectores.
Estos fondos proporcionan una forma equilibrada de capturar el rendimiento de acciones globales, manteniendo costos bajos y tenencias transparentes.
Ratio de gastos: 0.03%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~14.3% según datos recientes.
Por qué es destacado: VTI replica el CRSP U.S. Total Market Index, que cubre casi 4.000 acciones estadounidenses de todos los sectores a un costo ultra bajo.
Ideal para: Inversionistas que buscan diversificación total en el mercado estadounidense.
Ratio de gastos: 0.07%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~14.1% según datos recientes.
Por qué es destacado: VT ofrece exposición a acciones estadounidenses e internacionales en un solo fondo, con alcance global en acciones.
Ideal para: Inversionistas que buscan exposición a acciones mundiales.
Además de la exposición al mercado amplio, algunos ETF se adaptan a objetivos portafolios más específicos, como ingresos estables por dividendos, concentración en sectores o diversificación defensiva. Estos fondos indexados especializados pueden complementar las tenencias centrales, agregando potencial de crecimiento o equilibrio de riesgos.
Ratio de gastos: 0.06%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~12.9% según datos recientes.
Por qué es destacado: Se enfoca en acciones estadounidenses de alta calidad que pagan dividendos; bajo costo y perfil sólido de ingresos más crecimiento.
Ideal para: Inversionistas enfocados en ingresos que buscan estabilidad.
Ratio de gastos: 0.05%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~11.6% según datos comparativos.
Por qué es destacado: Replica a empresas con crecimiento de dividendos a largo plazo (se requiere un crecimiento de más de 10 años); se beneficia de las recientes reducciones de comisiones.
Ideal para: Inversionistas a largo plazo que buscan crecimiento de dividendos, no solo rendimiento actual.
Ratio de gastos: 0.35%
Rendimiento anualizado en 5 años: ~28.4% según datos recientes.
Por qué es destacado: Invierte en líderes del sector semiconductor como Nvidia y TSMC; posicionado para capturar ganancias del ciclo tecnológico/IA.
Ideal para: Inversionistas que buscan crecimiento agresivo en el sector tecnológico y están dispuestos a aceptar mayor volatilidad.
Ratio de gastos: ~0.12% (para la versión ETC replicada)
Rendimiento reciente: ~45.3% de rendimiento anualizado en 5 años, y ~36% año hasta la fecha (YTD) para una versión del ETC de oro.
Por qué es destacado: Con precios del oro por encima de $3.000 onza en 2025. SGLN ofrece exposición al oro a bajo costo, una protección contra la inflación y el estrés del mercado.
Ideal para: Inversionistas que buscan una asignación de refugio o diversificación no correlacionada.
Aunque los ETF especializados pueden mejorar los rendimientos o reducir riesgos, suelen ser más volátiles o concentrados. Una asignación equilibrada que combine fondos indexados centrales con ETF especializados seleccionados puede proporcionar tanto crecimiento como resistencia en mercados inciertos.
Seleccionar el fondo indexado adecuado en 2025 requiere equilibrar costo, diversificación y tolerancia al riesgo ante condiciones de mercado cambiantes.
Ratio de gastos: Elige fondos de bajo costo como VOO, IVV o VTI, ya que incluso comisiones pequeñas se acumulan con el tiempo. Proveedores importantes como Vanguard y Fidelity siguen reduciendo costos en 2025.
Diversificación: Elige fondos que se adapten a tus objetivos: S&P 500 para exposición amplia en EE.UU., Nasdaq-100 para crecimiento o VT para alcance global.
Rendimiento: Aunque los resultados pasados no garantizan rendimientos futuros, fondos como QQQ y VOO han demostrado solidez constante a largo plazo.
Liquidez: Los fondos más grandes como SPY y VOO se negocian fácilmente con costos bajos, lo que los hace ideales para la mayoría de los inversionistas.
Condiciones del mercado: Con la volatilidad continua en 2025. equilibra ETF de crecimiento como SMH con opciones defensivas como SCHD o SGLN para garantizar estabilidad.
Aunque los fondos indexados ofrecen diversificación y costos bajos, no son exentos de riesgos. Su rendimiento replica el del mercado amplio, lo que significa que cuando el mercado baja, también lo hacen tus rendimientos.
En 2025. la volatilidad causada por incertidumbre sobre tasas de interés, presiones inflacionarias y desaceleración del crecimiento global ha recordado a los inversionistas que «pasivo» no significa «seguro».
Volatilidad del mercado: Los fondos indexados pueden sufrir caídas pronunciadas durante desaceleraciones económicas o correcciones, como se vio en las ventas impulsadas por tasas a principios de 2025.
Concentración sectorial: Índices importantes como el S&P 500 y el Nasdaq-100 tienen un peso considerable en el sector tecnológico, exponiendo a los inversionistas a riesgos específicos de este sector.
Sensibilidad a tasas de interés: Tasas de interés más altas pueden presionar tanto las valoraciones de acciones como los rendimientos de fondos indexados de bonos.
Error de seguimiento: Algunos ETF pueden estar ligeramente por debajo de sus referencias debido a comisiones o ineficiencias menores en el seguimiento.
A pesar de estos riesgos, los fondos indexados siguen siendo atractivos para inversionistas a largo plazo que pueden tolerar fluctuaciones a corto plazo en busca de un crecimiento constante y compuesto.
Los ETF en 2025 van más allá del simple seguimiento de índices. Junto a fondos tradicionales como VOO o VTI, categorías más nuevas como ETF temáticos, smart-beta y activos están ganando terreno.
ETF temáticos: Se enfocan en grandes tendencias como IA, energía limpia y ciberseguridad, ofreciendo mayor potencial de crecimiento pero también más volatilidad.
ETF Smart-Beta: Ajustan los pesos basados en factores como valor, momentum o baja volatilidad, con el objetivo de superar los índices estándar mediante un enfoque basado en reglas.
ETF activos: Permiten a los gestores tomar decisiones selectivas manteniendo los costos bajos y la liquidez de los fondos pasivos.
Estas innovaciones borran la línea entre inversión activa y pasiva, brindando a los inversionistas más opciones y mayor necesidad de una selección cuidadosa.
Sí. Siguen siendo populares por su bajo costo, diversificación y rendimientos consistentes a largo plazo.
Los ETF del S&P 500 ofrecen estabilidad; los del mercado total proporcionan mayor exposición y potencial de crecimiento.
Sí. Son más volátiles, pero pueden aumentar los rendimientos cuando se usan junto a fondos centrales.
Depende de tus objetivos, pero la mayoría de los inversionistas mantienen entre 60-80% en ETF indexados diversificados.
No. Los ETF activos están creciendo, pero los ETF indexados de bajo costo siguen dominando en inversiones a largo plazo.
En 2025. los fondos indexados siguen siendo un pilar para inversionistas que buscan equilibrar eficiencia de costos, diversificación y rendimiento confiable.
Desde líderes del mercado amplio como VOO y QQQ hasta opciones defensivas como SCHD y SGLN, la combinación adecuada depende de los objetivos y el perfil de riesgo de cada inversionista.
Mantener disciplina en la asignación y enfocarse en fundamentos a largo plazo sigue siendo la estrategia más efectiva en un entorno de mercado volátil.
Descargo de responsabilidad: Este material tiene fines informativos generales únicamente y no pretende ser (ni debe considerarse como) asesoramiento financiero, de inversión u otro tipo en el que se deba confiar. Ninguna opinión expresada en este material constituye una recomendación por parte de EBC o el autor sobre que una inversión, activo, transacción o estrategia de inversión en particular sea adecuada para una persona específica.
