2025-09-15
Валютын хосууд Форекс зах зээл дээр бие биедээ хэрхэн нөлөөлдөг вэ?
Хосууд нь хуваалцсан валют, эдийн засгийн холбоос, зах зээлийн мэдрэмжээр дамжуулан бие биедээ нөлөөлдөг тул нэг хосын хөдөлгөөн нь ижил суурь буюу үнийн ханшаар бусад хооронд эргэлддэг.
Форекс корреляци нь валютын хосууд бие биенээсээ хэрхэн хөдөлж байгааг хэмждэг.
Корреляцийг ойлгох нь зөвхөн эрдэм шинжилгээний ажил биш юм. Худалдаачдын хувьд энэ нь далд эрсдэлийг тодорхойлох, стратегийг боловсронгуй болгох, тэр байтугай үл үзэгдэх боломжуудыг илрүүлэх хүчирхэг хэрэгсэл юм.
Энэ нийтлэлд форекс корреляци гэж юу болох, яагаад чухал, үүнийг хэрхэн хэмжих, худалдаачид үүнийг өөрт ашигтайгаар ашиглах аргуудыг задалсан болно.
Форекс корреляци нь валютын хосууд бие биенээсээ хэрхэн хөдөлж байгааг хэмжиж, хамтдаа эсвэл эсрэг чиглэлд хөдөлж байгаа эсэхийг харуулдаг.
Корреляцийг ойлгох нь худалдаачдад эрсдэлийг удирдах, үр дүнтэй төрөлжүүлэх, арилжааны далд боломжуудыг илрүүлэхэд тусалдаг.
Гол хамааралд EUR/USD & GBP/USD (эерэг), EUR/USD & USD/CHF (сөрөг), AUD, CAD, NZD зэрэг түүхий эдийн валютууд, JPY, CHF зэрэг найдвартай валютууд орно.
Корреляци нь динамик бөгөөд эдийн засгийн үйл явдлууд, зах зээлийн мэдрэмж, барааны мөчлөгийн нөлөөнд автдаг тул худалдаачид үүнийг олон цаг хугацаанд тогтмол хянаж байх ёстой.
Форекс корреляцийн гол цөм нь корреляцийн коэффициент гэсэн энгийн боловч амин чухал хэмжүүр юм. Энэ статистик утга нь −1-ээс +1 хооронд хэлбэлздэг. эсвэл -100% -аас +100%:
+1 нь төгс эерэг хамаарлыг харуулж байна - хоёр хос үргэлж нэг чиглэлд хөдөлдөг.
−1 нь төгс сөрөг корреляцийг илэрхийлдэг - нэг хос өсөхөд нөгөө нь буурдаг.
0 нь ямар ч утга учиртай холбоогүй болохыг харуулж байна - тэдний хөдөлгөөн нь бие даасан байдаг.
Практикт корреляци төгс байх нь ховор. Коэффициент +0.80 нь хамтдаа шилжих хүчтэй хандлагатай хэвээр байгаа бол −0.70 нь нэлээд найдвартай урвуу хамаарлыг харуулж байна. Хамгийн чухал нь корреляци нь динамик юм. Нэг цаг хугацааны туршид үнэн байдаг зүйл нь нөгөөд нь тохирохгүй байж болох бөгөөд харилцаа нь зах зээлийн нөхцөл байдлаас шалтгаалан өөрчлөгддөг.
Зарим харилцан хамаарал нь маш тогтвортой байдаг тул худалдаачдын хамтын мэдлэгийн нэг хэсэг болдог.
EUR/USD болон GBP/USD нь ихэвчлэн хамт хөдөлдөг, учир нь хоёулаа ам.долларын эсрэг үнэлэгддэг бөгөөд долларын хүчтэй эсвэл сул дорой байдлын өөрчлөлтөд хариу үйлдэл үзүүлдэг.
Хөрөнгө оруулагчид еврогийн хямралын үед Швейцарийн франкийг аюулгүй бүс гэж үздэг тул EUR/USD болон USD/CHF нь ихэвчлэн урвуу хамааралтай байдаг.
Австрали доллар (AUD), Канад доллар (CAD), Шинэ Зеландын доллар (NZD) зэрэг түүхий эдийн валютууд нь түүхий эдийн үнэд хүчтэй холбоотой байдаг. CAD-д газрын тос ихээхэн нөлөөлдөг бол AUD нь алт, үйлдвэрлэлийн металлыг хянах хандлагатай байдаг.
Япон иен (JPY) болон Швейцарийн франк (CHF) зэрэг найдвартай валютууд зах зээлийн хямралын үед чангарч, дэлхийн эрсдэлийн мэдрэмжийг илэрхийлж байна.
Эдгээр давтагдах харилцаа нь худалдаачдад ашигтай тогтолцоог өгдөг боловч тэдгээр нь хэзээ ч үнэмлэхүй байдаггүй.
Корреляцийг ашиглахын тулд худалдаачид эхлээд үүнийг хэмжих ёстой. Олон төрлийн хэрэгслүүд үүнийг хийх боломжтой болгодог:
Корреляцийн матрицууд нь хосуудын хоорондох тоон хамаарлыг харуулдаг бөгөөд ихэвчлэн хүч чадал, чиглэлийг тодруулахын тулд өнгөөр кодлодог.
Дулааны газрын зураг нь олон хос хоорондын хамаарлын визуал хураангуйг санал болгодог.
Статистикийн программ хангамж болон захиалгат хүснэгтүүд нь янз бүрийн хоцрогдолтой холбоотой харилцан хамаарлыг багтаасан илүү дэвшилтэт дүн шинжилгээ хийх боломжийг олгодог.
Хугацаа чухал. Хос нь сар бүр өндөр хамааралтай байж болох ч өдөр тутмын эсвэл цагийн хуваарийн хувьд сул хамааралтай байж болно.
Тиймээс мэргэжлийн худалдаачид урт хугацааны бүтэц болон богино хугацааны хэлбэлзлийг ойлгохын тулд хөндлөнгийн хамаарлыг хянадаг.
Корреляци нь багцын дизайн болон өдөр тутмын худалдааны менежментэд шууд үүрэг гүйцэтгэдэг.
1) Төрөлжүүлэх
Хэд хэдэн албан тушаал эрхэлдэг худалдаачид эрсдэлээ тарааж байна гэж итгэдэг ч харилцан уялдаатай хосууд өртөлтийг давхардуулж болно. Корреляцийг хянах нь жинхэнэ төрөлжилтийг баталгаажуулдаг.
2) эрсдэлээс хамгаалах
Сөрөг хамааралтай хосууд бие биенээ нөхөж, сөрөг хөдөлгөөнөөс хамгаалж чаддаг. Жишээлбэл, урт EUR/USD болон USD/CHF-ийн урт позицууд ихэвчлэн эрсдэлийг тэнцвэржүүлдэг.
3) Хос арилжаа
Худалдаачид хоорондоо нягт уялдаатай хосуудын түр зуурын зөрүүг ашиглаж, эцэст нь дахин тохирно гэж таамаглаж болно.
4) Дохионы баталгаажуулалт
Корреляцийн өөрчлөлт нь сэтгэл хөдлөл эсвэл зах зээлийн хөдөлгөгч хүчнүүд өөрчлөгдөж байгааг эрт анхааруулж болно.
Валютын харилцаа хэзээ ч тогтворгүй байдаг. Хэд хэдэн хүчин зүйл нь тэдгээрийг цаг хугацааны явцад хэлбэржүүлж, дахин хэлбэржүүлдэг:
Мөнгөний бодлого – Зээлийн хүүгийн зам нь ихэвчлэн харилцан хамаарлыг сулруулж эсвэл эргүүлэхэд хүргэдэг.
Геополитикийн үйл явдлууд - Дайн, сонгууль, худалдааны маргаан зэрэг нь удаан хугацааны харилцааг өөрчилж чадна.
Түүхий эдийн мөчлөг – Газрын тосны шок, алтны өсөлт, хөдөө аж ахуйн үнийн хэлбэлзэл нь түүхий эдтэй холбоотой валютуудад нөлөөлдөг.
Зах зээлийн горимууд - Хямралын үед эрсдэлийн мэдрэмж нь бүх нийтийг хамардаг тул харилцан хамаарал нэгдэх хандлагатай байдаг.
Эдгээр хүчинд сонор сэрэмжтэй байх нь худалдаачдад харилцан хамаарал эрс өөрчлөгдөхөөс өмнө тохируулах боломжийг олгодог.
Корреляцийн шинжилгээ нь үнэлж баршгүй ач холбогдолтой хэдий ч дараахь бэрхшээлүүдтэй байдаг.
Корреляци нь учир шалтгаан биш - Хосууд хамтдаа хөдөлж байгаа нь нэг нь нөгөөгөө хөдөлгөдөг гэсэн үг биш юм.
Эвдрэл нь зайлшгүй юм - Гэнэтийн шилжилт нь худалдаачдыг тогтвортой байдалд ороход бэлэн бусаар барьж чадна.
Түүхэн хэвийсэн хандлага - Зах зээлийн шинэ нөхцөлд өнгөрсөн харилцаа холбоо тогтохгүй байж болно.
Хэт төрөлжүүлэх – Хэт их хамааралтай арилжааг тэнцвэржүүлэхийг оролдох нь эрсдэлийг үр дүнтэй бууруулахгүйгээр өгөөжийг бууруулж чадна.
Ухаалаг худалдаачид корреляцийг бие даасан систем биш олон хүмүүсийн дунд нэг хэрэгсэл гэж үздэг.
EUR/USD vs USD/CHF - Евро бүсийн өрийн хямралын үеэр хөрөнгө оруулагчид аюулгүй байдлыг эрэлхийлснээр франк өсөж, хосын сөрөг хамаарлыг бэхжүүлэв.
CAD ба түүхий тос – Канадын газрын тосны экспорт нь CAD-г дэлхийн эрчим хүчний үнэтэй холбодог. Газрын тосны огцом уналт нь ихэвчлэн CAD-д ихээхэн нөлөөлдөг.
Глобал стрессийн үйл явдлууд – 2008 оны санхүүгийн хямрал болон 2020 оны тахлын шокын үеэр. эрсдэлээс зайлсхийх хандлага давамгайлснаар гол хосуудын хоорондын хамаарал огцом нэмэгдсэн.
Эдгээр жишээнүүд нь хамаарлын ашиг тустай, эмзэг байдлыг хоёуланг нь харуулж байна.
Корреляцийг үр дүнтэй ашиглахын тулд худалдаачид дараахь зүйлийг хийх ёстой.
Харилцаа холбоо нь цаг хугацаа, үйл явдлаар өөрчлөгдөж байгаа тул харилцан хамаарлыг тогтмол хянаж үзээрэй .
Тэдний хэв маягт тохирсон цагийн хуваарийг сонгох - богино хугацааны худалдаачид өдрийн хоорондын хамаарал хэрэгтэй; урт хугацааны худалдаачид долоо хоног, сар бүр илүүд үздэг.
Бусад дүн шинжилгээтэй хослуулах - техникийн, суурь, мэдрэмжийн өгөгдөл нь контекстийг өгдөг.
Давхардсан арилжаагаар эрсдэлийг нэмэгдүүлэхээс зайлсхийхийн тулд албан тушаалын хэмжээг сахилга баттай хэрэгжүүлээрэй .
Корреляцийг сайтар нэгтгэснээр худалдаачид илүү уян хатан стратегийг бий болгодог.
Форекс корреляци нь дэлхийн валютуудыг холбосон далд хүрээ юм. Энэ нь үл үзэгдэх эрсдэлүүдийг илчилж, эрсдэлээс хамгаалах боломжуудыг санал болгож, улс орнуудын баялаг зах зээл дээр хэрхэн холбогдож байгааг харуулж байна.
Гэсэн хэдий ч бүх хэрэгслүүдийн нэгэн адил болгоомжтой байхыг шаарддаг: харилцаа өөрчлөгдөж, хэв маяг эвдэрч, гэнэтийн зүйл гарч ирдэг.
Гэсэн хэдий ч сахилга баттай худалдаачдын хувьд корреляцийн шинжилгээ нь зөвхөн хамгаалалт төдийгүй ойлголтыг өгдөг - валютын захын орооцолдсон сүлжээг навигацийн газрын зураг болгон хувиргадаг.
| Корреляцийн төрөл | Худалдааны үр дагавар |
| Хүчтэй эерэг | Хэт их өртөхөөс сэргийлэхийн тулд харилцан хамааралтай хосоор олон арилжаа нээхээс зайлсхий. |
| Хүчтэй сөрөг | Урвуу хамааралтай хосуудыг арилжаалах замаар позицоо хамгаалах боломжтой. |
| Сул буюу хамааралгүй | Хосыг бие даан арилжаалах боломжтой; давхцах эрсдэл бага. |
1. Яагаад зарим валют хамтдаа хөдөлж байхад зарим нь эсрэгээрээ хөдөлдөг вэ?
Энэ нь хамтын эдийн засгийн хөшүүргүүдээс хамаарна. EUR/USD, GBP/USD зэрэг хосууд ихэвчлэн синхрончлон өсч, буурч байдаг бол франк нь аюулгүй бүс гэж үздэг тул EUR/USD болон USD/CHF ихэвчлэн эсрэг чиглэлд хөдөлдөг.
2. Корреляци нь үнийн ирээдүйн өөрчлөлтийг урьдчилан таамаглаж чадах уу?
Найдвартай биш. Корреляци бол харилцааг тодорхойлох гарын авлага болохоос урьдчилан таамаглах хэрэгсэл биш юм. Энэ нь эрсдэл, хедж эсвэл арилжааны боломжуудыг илрүүлэхэд тусалдаг боловч гэнэтийн өөрчлөлтүүд нь өмнөх хэв маягийг эвдэж чадна.
3. Корреляцийг хэрхэн хялбархан хянах вэ?
Корреляцийн матриц эсвэл дулааны зураг (жишээ нь, Myfxbook, Mataf) гэх мэт онлайн хэрэгслийг ашиглана уу. Тогтвортой болон өөрчлөгдөж буй холбоосыг харахын тулд өдөр бүр, долоо хоног бүр, сар бүр өөр өөр цагийн хуваарийг шалгана уу.
4. Харилцан хамааралтай арилжааны эрсдэлийг хоёр дахин нэмэгдүүлэхээс хэрхэн зайлсхийх вэ?
Аль хосууд адилхан хөдөлж байгааг мэдэж аваарай. Албан тушаалын хэмжээг багасгах, хамаарал багатай хөрөнгийг төрөлжүүлэх, эсвэл эрсдэлээс хамгаалахын тулд сөрөг хамааралтай хосуудыг ашиглах. Ухамсар нь таны хамгийн сайн хамгаалалт юм.
Анхааруулга: Энэ материал нь зөвхөн ерөнхий мэдээллийн зорилгоор зориулагдсан бөгөөд санхүү, хөрөнгө оруулалт болон бусад зөвлөгөө өгөхөд зориулагдаагүй болно. Материалд өгөгдсөн ямар ч санал нь EBC эсвэл зохиогчийн аливаа тодорхой хөрөнгө оруулалт, аюулгүй байдал, гүйлгээ, хөрөнгө оруулалтын стратеги нь тодорхой хүнд тохиромжтой гэсэн зөвлөмж биш юм.
