Технологийн салбарын өсөлтийн шилдэг хувьцаануудын дунд PLTR, GEV

2025 оны эхний хагас дуусах үед дэлхийн технологийн салбар хөрөнгө оруулагчдын анхаарлыг татсаар байгаа бөгөөд он гарсаар өнөөг хүртэл (YTD) гайхалтай өсөлттэй хэд хэдэн нэр хүндтэй байна. S&P 500-ийн өсөлт, хиймэл оюун ухаан (AI) болон дижитал дэд бүтцийн манлайллын төлөөх өрсөлдөөн шинэчлэгдэж байгаа энэ үед Palantir Technologies (PLTR), GE Vernova (GEV), Super Micro Computer (SMCI), Uber Technologies (UBER) зэрэг хувьцаанууд өсч, олон салбараас илүү сайн ашиг авчирлаа.

AI болон Analytics нь Палантирыг шинэ өндөрлөгт хүргэж байна

Palantir Technologies (PLTR) нь 2025 оны технологийн салбарын өсөлтийн шилдэг хувьцааны нэг болж, 7-р сарын дунд үеийн байдлаар YTD 80%-ийн гайхалтай өсөлтийг бүртгэж байна. Оны эхэнд хувьцааны үнэ 33 доллар байсан бол 61 доллар болж өссөн нь Палантирын засгийн газрын стратегийн технологийн нийлүүлэгч, аж ахуйн нэгжийн хиймэл оюун ухааны шийдлүүдийн тэргүүлэх байр суурь эзэлдэг үүрэг өөдрөг байдлыг харуулж байна. Тус компанийн Хиймэл оюун ухааны платформ (AIP) нь АНУ-ын засгийн газрын агентлагууд болон Fortune 500-д багтсан пүүсүүд мэдээллийн бат бөх дүн шинжилгээ, аюулгүй шийдвэрт дэмжлэг үзүүлэх системийг эрэлхийлж, өргөжүүлсэн үрчлэлтийн гэрч болсон.

• Орлогын талаарх мэдээлэл:

Palantir-ийн 2025 оны 2-р улирлын үр дүн Уолл Стритийн хүлээлтийг давж, 865 сая долларын орлого олж, жилийнхээс 36%-иар өссөн байна. Батлан хамгаалах AI систем, кибер аюулыг илрүүлэх олон жилийн шинэ гэрээ зэрэг засгийн газрын гэрээ 530 сая ам.долларт хүрсэн байна.

• AI эрч хүч:

AIP 2.0-ийн дебют нь Palantir-ийн арилжааны орлогын өсөлтөд хувь нэмэр оруулж, хувийн хэвшил дэх үйлчлүүлэгчдийн бааз өмнөх улирлаас 30 гаруй хувиар нэмэгдсэн.

• Ашигтай байдал:

Тус компани 2024 оны 2-р улиралд 0,11 ам. доллартай харьцуулахад нэгж хувьцаанд ногдох ашгийн эерэг залруулга (EPS) 0,19 ам.долларт хүрсэн нь үйл ажиллагааны үр ашиг болон ахиуц ашиг нэмэгдсэнийг онцолж байна.

Г.Е.Вернова: Эрчим хүчний өөрчлөлт нь өсөлтийг бий болгодог

GE Vernova (GEV) нь жилийн 54%-ийн ашиг олж зах зээлийн анхаарлыг татсан. General Electric (GE) хуваагдсаны дараа 4-р сард NYSE-д дебютээ хийсэн GE Vernova нь цэвэр эрчим хүчний дэд бүтэц, сэргээгдэх эрчим хүч, сүлжээний шинэчлэлд төвлөрсөн цэвэр тоглоом, олон нийтэд арилжаалагддаг байгууллага юм.

• Зах зээлийн гүйцэтгэл:

GEV-ийн хувьцаанууд 29.50 ам.доллараар нээгдэж, 7-р сарын дундуур гэхэд 45 доллараас дээш арилжаалагдсан нь 2-р улирлын ашиг болон 2025 оны бүтэн жилийн эерэг удирдамжаар өсөв.

• Орлогын драйверууд:

Салхи, нарны эрчим хүч, цахилгаан сүлжээг дижиталжуулах дэвшилтэт шийдлүүдийн эрэлтээс үүдэн 2025 оны хоёрдугаар улирлын орлого жилийнхээс 22%-иар орлого нэмэгджээ. ЕХ болон Ази дахь олон улсын төслүүд ихээхэн хувь нэмэр оруулж, тус компани Герман, Энэтхэгт олон жилийн нийлүүлэлтийн шинэ гэрээ байгуулжээ.

• Инноваци ба хөрөнгө оруулалт:

GE Vernova нь хиймэл оюун ухаанд суурилсан эрчим хүчний сүлжээг оновчлох, их хэмжээний батарейг хадгалахад хөрөнгө оруулалтаа хурдасгаж, дараагийн үеийн эрчим хүчний шийдлүүдийн шугам хоолойг бэхжүүлсэн.

Супер микро компьютер хиймэл оюун ухааны техник хангамжийн эрэлт хэрэгцээг нэмэгдүүлж байна

Super Micro Computer (SMCI) 2025 онд 61%-ийн гайхалтай өсөлтийг үзүүлсэн нь S&P 500-ийн жилийн хамгийн сайн гүйцэтгэлтэй үзүүлэлтүүдийн нэг болсон юм. Калифорнийн Сан Хосе хотод төвтэй SMCI нь хиймэл оюун ухаан, үүлэн тооцоолол, өндөр гүйцэтгэлтэй ажлын ачаалалд зориулагдсан тусгай серверүүд болон дата төвийн шийдлүүдийг хангадаг.

• Орлого ба бүтээгдэхүүний онцлох үйл явдлууд:

Тус компанийн 2025 оны 2-р улирлын орлого өмнөх оны мөн үетэй харьцуулахад 45%-иар өсч, 3.45 тэрбум долларт хүрсэн байна. Өгөгдлийн төвийн хэт том өргөтгөлүүд болон Nvidia зэрэг томоохон хиймэл оюун ухаантай чип үйлдвэрлэгчидтэй хамтран ажиллах нь эрэлт хэрэгцээг бий болгосон.

• Стратегийн алхамууд:

Super Micro нь аж ахуйн нэгжийн хэрэглэгчдэд эрчим хүчний хэмнэлт, өмчлөлийн нийт өртөгийг онцолсон "ногоон тооцооллын" шинэ архитектурыг нэвтрүүлсэн.

• Хэрэглэгчийн бааз:

Тус компани одоо Amazon Web Services болон Meta Platforms зэрэг хамгийн том үйлчлүүлэгчдийнхээ тоонд үүлэн аваргууд болон хиймэл оюун ухаанд суурилсан аж ахуйн нэгжүүдийг тооцдог.

Uber Technologies: Хөдөлгөөн ба платформын өргөтгөлийн түлшний ашиг

Uber Technologies (UBER) жилийн хугацаанд 54.7%-ийн өгөөжөө өгч, хувьцааны үнэ энэ хугацаанд 58 доллараас 90 доллар хүртэл өссөн байна. Uber-ийн орлогын өсөлтөд дээд амжилт тогтоосон нийт захиалга, хөдөлгөөн болон хүргэлтийн босоо чиглэлд ашигтай шилжилт нөлөөлсөн.

• Санхүү:

2025 оны 2-р улиралд нийт захиалгын хэмжээ 42.6 тэрбум ам.долларт хүрсэн нь 2024 оны 2-р улирлаас 23%-иар өссөн байна. Цэвэр орлого нь 1.15 тэрбум долларт хүрсэн нь аялал жуулчлалын үйлчилгээ болон Uber Eats-ийн өсөлтөөр өссөн байна.

• Өсөлтийн санаачлагууд:

Бие даасан хүргэлтийн туршилтуудыг өргөжүүлж, Ази Номхон далайн бүс нутагт зах зээлд эзлэх хувь нэмэгдсэн нь дээд зэргийн өсөлтийг нэмэгдүүлсэн.

• Гол түншлэлүүд:

Uber нь цахилгаан тээврийн хэрэгслийн паркаа өргөжүүлэхийн тулд автомашин үйлдвэрлэгчидтэй шинэ гэрээ байгуулж, платформыг тээврийн салбарын өргөн хүрээний чиг хандлагад нийцүүлсэн.

Хүснэгт: 2025 YTD гүйцэтгэлийн агшин зураг

Салбарын хөдөлгөгч хүч ба хөрөнгө оруулалтын үр дагавар

Эдгээр технологийн салбарын өсөлтийн хувьцааны онцгой гүйцэтгэлийг хэд хэдэн гол чиг хандлагаас харж болно:

• Хиймэл оюун ухааны хэрэглээ:

AI платформыг аж ахуйн нэгж, засгийн газар өргөнөөр ашиглах нь ялангуяа Палантир зэрэг аналитик мэргэжилтнүүд болон Super Micro Computer зэрэг дэд бүтцийн ханган нийлүүлэгчдэд орлогын шинэ урсгалыг нээж өгсөн.

• Эрчим хүчний шилжилт:

Г.Е.Вернова нь дэлхийн бодлого, хөрөнгө оруулалтын арын салхитай цэвэр эрчим хүчний дэд бүтэц, дижитал сүлжээний шийдлүүдийг эрчимжүүлж буй түлхэцийг ашигласан.

• Дижитал платформ ба хөдөлгөөнт байдал:

Uber-ийн платформыг шинэ зах зээл, тээврийн хэрэгсэл болгон өргөжүүлж байгаа нь орлогын тогтвортой өсөлтөд хөрөнгө оруулагчдын сонирхлыг татсаар байна.

• Зах зээлийн тогтворгүй байдал ба эргэлт:

Хөрөнгө оруулагчид орлогын хүчтэй өсөлт, тогтвортой эрэлт, хиймэл оюун ухаан, нүүрстөрөгчийг ялгаруулах зэрэг мегатрендэд өртөж байгааг харуулсан технологийн салбарын удирдагчид болж хувирав.

Эдгээр гайхалтай олзыг үл харгалзан шинжээчид баялаг үнэлгээ, хүүгийн хэлбэлзэлтэй хүлээлт, дэлхийн худалдааны бодлогын өөрчлөлтүүд нь ирэх саруудад технологийн болон өсөлтийн хувьцаанд улам тогтворгүй байдал үүсгэж болзошгүйг анхааруулж байна. Ердийнх шигээ нарийн судалгаа, төрөлжсөн арга нь ухаалаг хэвээр байна.

Дүгнэлт

2025 оны хоёрдугаар хагаст Palantir, GE Vernova, Super Micro Computer болон Uber компаниуд технологийн шинэчлэл, санхүүгийн гүйцэтгэлийн аль алиных нь анхаарлыг татахуйц хөрөнгө оруулагчдын жагсаалтын цөм хэвээр байх төлөвтэй байна. Орлогын улирал, бүтээгдэхүүний шугамын шинэчлэл, дэлхийн бодлогын хөгжил зэрэг нь хувьцааны үнийн өөрчлөлтийг үргэлжлүүлэх болно. Энэхүү өсөлтийн хурдыг тогтвортой байлгах эсэх нь компанийн гүйцэтгэл болон макро эдийн засгийн өргөн хүрээний хүчнээс хамаарна.

Анхааруулга: Энэ материал нь зөвхөн ерөнхий мэдээллийн зорилгоор зориулагдсан бөгөөд санхүү, хөрөнгө оруулалт болон бусад зөвлөгөө өгөхөд зориулагдаагүй болно. Материалд өгөгдсөн ямар ч санал нь EBC эсвэл зохиогчийн аливаа тодорхой хөрөнгө оруулалт, аюулгүй байдал, гүйлгээ, хөрөнгө оруулалтын стратеги нь тодорхой хүнд тохиромжтой гэсэн зөвлөмж биш юм.