PLTR e GEV entre as principais ações de crescimento do setor de tecnologia

Com o encerramento do primeiro semestre de 2025, o setor global de tecnologia continua a dominar a atenção dos investidores, com diversos nomes de destaque registrando ganhos notáveis no acumulado do ano (YTD). Em meio à alta mais ampla do S&P 500 e à renovada corrida pela liderança em inteligência artificial (IA) e infraestrutura digital, ações como Palantir Technologies (PLTR), GE Vernova (GEV), Super Micro Computer (SMCI) e Uber Technologies (UBER) dispararam, gerando retornos excepcionais e superando muitos concorrentes do setor.

IA e análise impulsionam a Palantir a novos patamares

A Palantir Technologies (PLTR) emergiu como uma das principais ações de crescimento do setor de tecnologia em 2025, registrando um impressionante ganho de 80% no acumulado do ano até meados de julho. As ações subiram para cerca de US$ 61, ante US$ 33 no início do ano, refletindo otimismo com a evolução do papel da Palantir como fornecedora estratégica de tecnologia governamental e pioneira em soluções de IA empresarial. A Plataforma de Inteligência Artificial (AIP) da empresa tem testemunhado uma adoção crescente, especialmente por agências governamentais dos EUA e empresas da Fortune 500 que buscam análises de dados robustas e sistemas seguros de suporte à decisão.

• Insights de receita:

Os resultados do segundo trimestre de 2025 da Palantir superaram as expectativas de Wall Street, com receita reportada de US$ 865 milhões, um aumento de 36% em relação ao ano anterior. Contratos governamentais representaram US$ 530 milhões, incluindo novos acordos plurianuais para sistemas de IA de defesa e detecção de ameaças cibernéticas.

• Momentum da IA:

A estreia do AIP 2.0 contribuiu para o crescimento da receita comercial da Palantir, com a base de clientes no setor privado expandindo em mais de 30% em relação ao trimestre anterior.

• Rentabilidade:

A empresa manteve um lucro ajustado por ação (LPA) positivo de US$ 0,19, em comparação com US$ 0,11 no segundo trimestre de 2024, destacando a melhoria da eficiência operacional e a expansão da margem.

GE Vernova: Transformação energética impulsiona o crescimento

A GE Vernova (GEV) conquistou a atenção do mercado com um ganho acumulado de 54% no acumulado do ano. Estreando na NYSE em abril, após a cisão da General Electric (GE), a GE Vernova é agora uma empresa de capital aberto, focada exclusivamente em infraestrutura de energia limpa, energias renováveis e modernização da rede elétrica.

• Desempenho de mercado:

As ações da GEV abriram a US$ 29,50 e foram negociadas acima de US$ 45 em meados de julho, impulsionadas pelos fortes lucros do segundo trimestre e pela orientação positiva para todo o ano de 2025.

• Motoristas de ganhos:

Os lucros do segundo trimestre de 2025 registraram um aumento de 22% na receita em relação ao mesmo período do ano anterior, impulsionado pela demanda por soluções avançadas de digitalização eólica, solar e de rede elétrica. Projetos internacionais na UE e na Ásia contribuíram significativamente, com a empresa garantindo novos contratos de fornecimento plurianuais na Alemanha e na Índia.

• Inovação e Investimento:

A GE Vernova acelerou os investimentos em otimização de rede elétrica orientada por IA e armazenamento de baterias em larga escala, fortalecendo seu pipeline de soluções de energia de última geração.

Supermicrocomputador cresce devido à demanda por hardware de IA

A Super Micro Computer (SMCI) registrou uma impressionante alta de 61% em 2025, tornando-se uma das empresas com melhor desempenho do S&P 500 no ano até o momento. A SMCI, com sede em San Jose, Califórnia, fornece servidores especializados e soluções de data center otimizadas para IA, computação em nuvem e cargas de trabalho de alto desempenho.

• Destaques de receita e produto:

A receita da empresa no segundo trimestre de 2025 aumentou 45% em relação ao mesmo período do ano anterior, atingindo US$ 3,45 bilhões. A demanda foi impulsionada por expansões de data centers em hiperescala e parcerias com grandes fabricantes de chips de IA, incluindo a Nvidia.

• Movimentos estratégicos:

A Super Micro lançou novas arquiteturas de “computação verde”, enfatizando a eficiência energética e o custo total de propriedade para clientes corporativos.

• Base de clientes:

A empresa agora conta com gigantes da nuvem e empresas orientadas por IA entre seus maiores clientes, incluindo Amazon Web Services e Meta Platforms.

Uber Technologies: Mobilidade e expansão da plataforma impulsionam ganhos

A Uber Technologies (UBER) apresentou um robusto retorno acumulado no ano de 54,7%, com as ações disparando de US$ 58 para mais de US$ 90 no período. O impulso dos lucros da Uber foi impulsionado por reservas brutas recordes e uma mudança lucrativa nos setores de mobilidade e entrega.

• Finanças:

O segundo trimestre de 2025 registrou um total de reservas brutas de US$ 42,6 bilhões, um aumento de 23% em relação ao segundo trimestre de 2024. O lucro líquido ficou em US$ 1,15 bilhão, impulsionado pelos ganhos tanto no transporte por aplicativo quanto no Uber Eats.

• Iniciativas de crescimento:

A expansão para testes de entrega autônoma e o aumento da participação de mercado na região da Ásia-Pacífico agregaram crescimento substancial à receita.

• Principais parcerias:

A Uber finalizou novos acordos com montadoras para expandir sua frota de veículos elétricos, alinhando a plataforma com tendências mais amplas do setor de transporte.

Tabela: Visão geral do desempenho acumulado no ano de 2025

Motoristas do setor e implicações de investimento

O desempenho excepcional dessas ações de crescimento do setor de tecnologia pode ser atribuído a várias tendências importantes:

• Adoção de Inteligência Artificial:

A implantação generalizada de plataformas de IA por empresas e governos desbloqueou novos fluxos de receita, especialmente para especialistas em análise como a Palantir e fornecedores de infraestrutura como a Super Micro Computer.

• Transição Energética:

A GE Vernova capitalizou o impulso acelerado para infraestrutura de energia limpa e soluções de rede digital, com políticas globais e investimentos favoráveis.

• Plataformas Digitais e Mobilidade:

A expansão da plataforma da Uber para novos mercados e modalidades de transporte continua atraindo o interesse dos investidores pelo crescimento sustentável da receita.

• Volatilidade e rotação do mercado:

Os investidores migraram para líderes do setor de tecnologia que demonstram forte crescimento de lucros, demanda resiliente e exposição a megatendências como IA e descarbonização.

Apesar desses ganhos expressivos, analistas alertam que avaliações elevadas, expectativas flutuantes de taxas de juros e mudanças nas políticas comerciais globais podem injetar ainda mais volatilidade nas ações de tecnologia e crescimento nos próximos meses. Como sempre, pesquisas rigorosas e uma abordagem diversificada continuam sendo prudentes.

Conclusão

Com o segundo semestre de 2025 em andamento, Palantir, GE Vernova, Super Micro Computer e Uber provavelmente permanecerão no centro das listas de observação dos investidores como indicadores tanto de inovação tecnológica quanto de desempenho financeiro. A temporada de balanços, as atualizações do pipeline de produtos e os desenvolvimentos da política global continuarão a impulsionar a movimentação dos preços das ações. A sustentabilidade desse ritmo de crescimento dependerá tanto da execução das empresas quanto de forças macroeconômicas mais amplas.

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