Хөрөнгийн зах зээл дээр яаж мөнгө олох вэ?

Санхүүгийн тодорхойгүй ертөнцөд хөрөнгийн зах зээл нь баялаг бүтээх хамгийн хүчирхэг хэрэгслийн нэг хэвээр байна. Та урт хугацааны хуримтлал үүсгэх, орлогоо нэмэгдүүлэх эсвэл тодорхой санхүүгийн зорилгодоо хүрэхийг хүсч байгаа эсэхээс үл хамааран хөрөнгийн зах зээл дээр хэрхэн мөнгө олох талаар ойлгох нь чинээлэг ирээдүйг бий болгох түлхүүр юм.

Олон амжилттай хөрөнгө оруулагчид идэвхгүй эсвэл идэвхтэй хөрөнгө оруулалтын аль нэгийг сонгохын оронд урт хугацааны багцыг бий болгохыг стратегийн шийдвэр гаргахтай хослуулах эрлийз аргыг ашигладаг. Энэхүү нийтлэл нь тэнцвэртэй замыг судалж, зургаан чухал баганаар дамжуулан хэрэгжүүлэх боломжтой удирдамжийг санал болгодог.

Санхүүгийн тодорхой зорилго, цаг хугацааны хязгаарыг тодорхойлох

Хувьцааны сонголт эсвэл хөрөнгийн хуваарилалтад шумбахаас өмнө юуны түрүүнд яагаад хөрөнгө оруулалт хийж байгаагаа мэдэх нь чухал юм. Санхүүгийн зорилго нь таны эрсдэлийг тэсвэрлэх чадвар, хөрөнгө оруулалтын хэв маяг, цаг хугацааг тодорхойлоход чиглүүлж, туслах болно.

Өөрөөсөө асуу:

• Та 30 жилийн дараа тэтгэвэрт гарахын тулд эсвэл 5 жилийн дараа байрны барьцаанд зориулж хуримтлал үүсгэх үү?

• Та тогтмол орлого хүсч байна уу, эсвэл хөрөнгийн өсөлтөд анхаарлаа хандуулж байна уу?

• Та богино хугацааны хэлбэлзлийг тэвчиж чадах уу, эсвэл тогтвортой байдлыг илүүд үздэг үү?

Зорилгоо тодорхойлсны дараа цагийн хязгаарыг тогтоо. Урт хугацааны хөрөнгө оруулагч (10+ жил) зах зээлийн уналтыг даван туулах чадвартай, харин богино хугацааны хөрөнгө оруулагчид илүү найдвартай, илүү хөрвөх чадвартай хөрөнгийг урьтал болгож чадна. Хөрөнгө оруулалтыг амьдралынхаа үе шат, зорилттой уялдуулах нь зах зээлийн тогтворгүй үед оновчтой шийдвэр гаргах боломжийг танд олгоно.

Төрөлжүүлсэн багцыг бий болгох: Сан, хувьцаа, салбар

Хөрөнгө оруулалтыг төрөлжүүлэх нь хөрөнгө оруулалтын үндсэн зарчмуудын нэг юм. Хөрөнгө оруулалтыг олон хөрөнгийн ангилал, салбар, газарзүйн байршилд түгээснээр та ямар ч дутуу гүйцэтгэлтэй хөрөнгийн нөлөөллийг бууруулна.

Төрөлжүүлсэн хөрөнгийн багцад гурван үндсэн бүрэлдэхүүн хэсэг байдаг:

• Индекс сан ба ETFs

Эдгээр нь FTSE 100. S&P 500. эсвэл MSCI World Index зэрэг өргөн хүрээний зах зээлийн индексүүдийг хянах замаар шуурхай төрөлжүүлэх боломжийг санал болгодог. ETF нь бага шимтгэл, хөрвөх чадвараараа алдартай. Эдгээр нь идэвхгүй хөрөнгө оруулагчдад тохиромжтой бөгөөд аливаа багцын тогтвортой цөм болж өгдөг.

• Хувь хүний хувьцаа

Хэрэв та судалгаа хийх хүсэлтэй байгаа бол сонгосон компаниудад хөрөнгө оруулалт хийх нь өгөөжийг нэмэгдүүлэх болно. Хүчтэй суурьтай, тодорхой өсөлтийн замтай, эсвэл тогтмол ногдол ашгийн төлбөртэй бизнесүүдийг сонго. Хувьцааны сонголтоо дараах хооронд тэнцвэржүүлээрэй.

1. Том хэмжээтэй "цэнхэр чипс" (жишээ нь Unilever, Apple)

2. Дундаж өсөлттэй хувьцаанууд

3. Шинээр гарч ирж буй жижиг боломжууд

• Салбарын хуваарилалт

Бүх эрсдэлийг нэг салбарт (жишээ нь технологи) төвлөрүүлэхийн оронд батлан хамгаалах салбар (эрүүл мэнд, хэрэглээний гол бүтээгдэхүүн) болон мөчлөгийн салбар (санхүү, эрчим хүч, аж үйлдвэр) хооронд багцаа тэнцвэржүүлэх талаар бодож үзээрэй. Энэ нь зах зээлийн уналтын үед алдагдлыг арилгахад тусалдаг.

Орлого бий болгох: Ногдол ашгийн хувьцаа ба ГҮО

Зарим хөрөнгө оруулагчид зөвхөн хөрөнгийн өсөлтөд анхаарлаа төвлөрүүлдэг бол орлогын хөрөнгө оруулалт нь тогтвортой өгөөжийг бий болгох өөр нэг замыг санал болгодог. Ногдол ашиг төлдөг хувьцаанууд болон Үл хөдлөх хөрөнгийн хөрөнгө оруулалтын трастууд (REITs) нь энэхүү стратегийн хоёр гол хэрэгсэл юм.

• Ногдол ашгийн хувьцаа

Тогтмол ногдол ашиг төлдөг компаниуд ашгийнхаа тодорхой хэсгийг хувьцаа эзэмшигчидтэй хуваалцдаг. Эдгээр нь орлогын найдвартай урсгалыг бий болгож чаддаг бөгөөд ялангуяа тэтгэвэр авагчид эсвэл мөнгөн гүйлгээг эрэлхийлдэг хүмүүст ашигтай байдаг. Хайх:

1. Ногдол ашгийг нэмэгдүүлсэн түүх

2. Эрүүл төлбөрийн харьцаа (тогтворгүй байх тийм ч өндөр биш)

3. Аж үйлдвэрийн тогтвортой байдал (компани, харилцаа холбоо, өргөн хэрэглээний бараа)

• Үл хөдлөх хөрөнгийн хөрөнгө оруулалтын трастууд (REITs)

REITs нь биет үл хөдлөх хөрөнгө эзэмших шаардлагагүйгээр үл хөдлөх хөрөнгийн зах зээлд гарах боломжийг санал болгодог. Тэд хуулийн дагуу орлогынхоо ихэнхийг хувьцаа эзэмшигчдэд хуваарилж, ихэвчлэн дунджаас дээгүүр ногдол ашиг төлөх үүрэгтэй. Их Британийн жишээнд British Land, Segro зэрэг орно.

Цаг хугацаа өнгөрөхөд ногдол ашгийн нийлбэр гэж нэрлэгддэг ногдол ашгийг дахин хөрөнгө оруулалт хийх нь багцын өсөлтийг ихээхэн хурдасгаж чадна.

Өсөн нэмэгдэж буй хөрөнгө оруулалт: Долларын зардлын дундаж болон бөөн нийлбэр

Зах зээлийн цагийг тогтоох нь мэргэжлийн хүмүүст ч хэцүү байдаг. Тийм ч учраас олон жижиглэнгийн хөрөнгө оруулагчид хэлбэлзлийг зөөлрүүлж, сэтгэл хөдлөлийн шийдвэр гаргахаас зайлсхийхийн тулд нэмэлт хөрөнгө оруулалтын стратегид тулгуурладаг.

• Долларын зардлын дундаж үнэлгээ (DCA)

Энэ арга нь зах зээлийн нөхцөл байдлаас үл хамааран тогтмол хугацаанд, тухайлбал сар бүр тогтмол хэмжээний хөрөнгө оруулалт хийх явдал юм. Үнэ бага байх үед та илүү их хувьцаа худалдаж авдаг; үнэ өндөр байвал та цөөн худалдан авдаг. Цаг хугацаа өнгөрөхөд энэ стратеги:

1. Зах зээлийн тогтворгүй байдлын нөлөөллийг бууруулдаг

2. Санхүүгийн сахилга батыг бий болгодог

3. "Дав худалдаж авах" гэсэн саажилтаас зайлсхийхэд тусалдаг.

• Нэг удаагийн хөрөнгө оруулалт

Өөрөөр хэлбэл, хэрэв та гэнэтийн ашгаа авсан эсвэл хөрөнгө оруулалт хийхэд бэлэн хадгаламжтай бол эртхэн хөрөнгө оруулалт хийх нь урт хугацаанд, ялангуяа зах зээлийн өсөлтөд илүү их өгөөж өгдөг болохыг судалгаагаар харуулж байна. Гэсэн хэдий ч энэ нь богино хугацааны эрсдэл өндөртэй байдаг.

Хоёр стратеги хоёулаа давуу талтай бөгөөд та өөрийн нөхцөл байдлаас шалтгаалан тэдгээрийг нэгтгэж болно.

Скринер ба судалгааны хэрэгслийг ашиглах

Мэдээлэлтэй шийдвэр гаргахын тулд, ялангуяа хувьцааг сонгохдоо санхүүгийн хэрэгсэл, мэдээллийн платформыг ашиглах нь чухал юм.

Алдартай хувьцааны дэлгэцэнд дараахь зүйлс орно.

• Yahoo Finance – үнийн түүхэн мэдээлэл, ногдол ашгийн түүх, мэдээ

• Финвиз – АНУ-ын хувьцааны скрининг, шүүлтүүрт өргөн хэрэглэгддэг

• TradingView - техникийн дүн шинжилгээ ба график

• Simply Wall St – үндсэн суурь дээр анхаарлаа төвлөрүүлсэн харааны шинжилгээ

• Morningstar UK – гүнзгийрүүлсэн сан ба ETF үнэлгээ

Үнийн ашгийн харьцаа (P/E), ногдол ашгийн өгөөж, орлогын өсөлт, зах зээлийн капиталжуулалт зэрэг шүүлтүүрийг ашиглан та хөрөнгө оруулалтын стратегидаа тохирсон хувьцааг тодорхойлох боломжтой.

Хэдийгээр та идэвхгүй хөрөнгө оруулалт хийхийг илүүд үздэг байсан ч эдгээр хэрэгслүүд нь зорилгодоо тулгуурлан хамгийн тохиромжтой ETF эсвэл санг сонгоход тусална.

Гүйцэтгэлийг хянах, хуваарилалтыг тохируулах

Хөрөнгө оруулалт хийх нь "түүнийг тавиад март" гэсэн дасгал биш юм. Богино хугацааны зах зээлийн хөдөлгөөнд сандрах хэрэггүй ч багцаа үе үе буюу жилд дор хаяж нэг юмуу хоёр удаа хянаж байх нь маш чухал юм.

Шүүмж өгөхдөө юуг анхаарах хэрэгтэй вэ:

• Таны эрсдэлд тэсвэртэй байдал өөрчлөгдсөн үү? (нас, орлого, амьдралын үйл явдлуудын улмаас)

• Аливаа хөрөнгийн ангилал хэт эсвэл дутуу гүйцэтгэлтэй байна уу?

• Та зорилтот жиндээ хуваарилалтыг дахин тэнцвэржүүлэх шаардлагатай юу?

• Таны хөрөнгө оруулалт санхүүгийн зорилгодоо нийцсэн хэвээр байна уу?

Жишээлбэл, хэрэв технологийн хувьцаанууд өсөж, одоо таны багцын 50%-ийг бүрдүүлж байгаа бол (таны зорилтот түвшин 25% байсан бол) та энэ эрсдэлийг бууруулж, жин багатай салбар эсвэл хөрөнгөд хөрөнгөө дахин хуваарилах талаар бодож болно.

Тэнцвэрийг дахин тэнцвэржүүлэх нь танд ашиг олоход тусалдаг ба цаг хугацааны явцад эрсдэлийн профайлыг тогтвортой байлгахад тусална.

Эцсийн бодол: Зах зээл дээр баялаг бүтээх ухаалаг арга

Хөрөнгийн зах зээл дээр мөнгө олох нь хамгийн сүүлийн үеийн дуулиан шуугианыг хөөцөлдөх эсвэл төгс нэвтрэх цэгүүдийг цаг тухайд нь тогтоох явдал биш юм. Энэ нь тодорхой зорилго, төрөлжилт, тууштай хөрөнгө оруулалт, сахилга баттай тойм зэрэгт үндэслэсэн стратегитай байх тухай юм.

Идэвхгүй үндсэн эзэмшилүүдийг зах зээлийн боломжуудын талаарх идэвхтэй ойлголттой хослуулсан эрлийз хандлага нь таныг цаг хугацааны явцад тогтвортой баялгийг бий болгох боломжийг олгоно. Зөв багаж хэрэгслийг ашигла, уналтын үед тэвчээртэй байж, зах зээл дээрх цаг хугацаа зах зээлээс илүү байдаг гэдгийг санаарай.

Уоррен Баффет нэгэнтээ “Хөрөнгийн зах зээл бол тэвчээргүй хүнээс өвчтөн рүү мөнгө шилжүүлэх төхөөрөмж” гэж хэлсэн байдаг. Тэвчээртэй бай.

Анхааруулга: Энэ материал нь зөвхөн ерөнхий мэдээллийн зорилгоор зориулагдсан бөгөөд санхүү, хөрөнгө оруулалт болон бусад зөвлөгөө өгөхөд зориулагдаагүй болно. Материалд өгөгдсөн ямар ч санал нь EBC эсвэл зохиогчийн аливаа тодорхой хөрөнгө оруулалт, аюулгүй байдал, гүйлгээ, хөрөнгө оруулалтын стратеги нь тодорхой хүнд тохиромжтой гэсэн зөвлөмж биш юм.