5 استراتيجيات تداول عقود الفروقات التي يجب على كل متداول معرفتها

أحدثت عقود الفروقات (CFDs) ثورةً في طريقة تعامل المستثمرين الأفراد والمؤسسات مع الأسواق المالية. فعلى عكس الاستثمارات التقليدية، حيث تمتلك الأصل، تتيح لك عقود الفروقات المضاربة على حركة أسعار مجموعة واسعة من الأدوات المالية - أزواج العملات الأجنبية، والسلع، والأسهم، والمؤشرات، وحتى العملات المشفرة - دون الحاجة إلى ملكية مباشرة. وتتيح هذه المرونة فرصًا استثمارية، ولكنها تنطوي أيضًا على مخاطر تتفاقم بفعل الرافعة المالية والتقلبات.

يكمن الفرق بين المضاربة والتداول الاستراتيجي في التخطيط. توفر استراتيجيات تداول العقود مقابل الفروقات هيكلًا وانضباطًا، مما يضمن اعتماد المتداولين على أطر عمل مثبتة بدلًا من اتخاذ القرارات العاطفية. في هذا الدليل المطول، نستكشف خمس استراتيجيات لتداول العقود مقابل الفروقات ينبغي على كل متداول معرفتها، باستخدام هيكل الأسئلة والأجوبة والأدلة، بحيث يجيب كل قسم على استفسارات المتداولين الشائعة، ويشرح كيفية نجاح الاستراتيجية، ويقدم أمثلة من سيناريوهات السوق الحقيقية.

1. استراتيجية المضاربة السريعة

السؤال: ما هو المضاربة السريعة في تداول العقود مقابل الفروقات، ومن الذي ينبغي عليه استخدامها؟

الإجابة: السكالبينج استراتيجية عالية التردد تهدف إلى تحقيق أرباح صغيرة وسريعة من تحركات الأسعار الطفيفة. عادةً ما تستغرق الصفقات ثوانٍ أو دقائق، مع تنفيذ العشرات - بل المئات - من الصفقات في جلسة واحدة.

الدليل: قد يفتح متداول عقود الفروقات (CFD) الذي يتداول بمضاربة سريعة على زوج اليورو/الدولار الأمريكي صفقةً عند ارتفاع التقلبات خلال تداخل ساعات تداول لندن ونيويورك. قد تستهدف كل صفقة ربحًا يتراوح بين 3 و5 نقاط فقط، لكن حجم الصفقات يسمح بتراكم الأرباح. في عام 2021، عندما كان زوج اليورو/الدولار الأمريكي يتمتع بسيولة عالية خلال إعلانات التضخم الأمريكية، استغلّ المتداولون المضاربون التقلبات السريعة بالدخول والخروج في ثوانٍ.

يتطلب تداول السكالبينج فروق أسعار ضيقة، وتنفيذًا سريعًا، وانضباطًا لتقليص الخسائر بسرعة. غالبًا ما يستخدم المتداولون المحترفون السكالبينج كمكمل لاستراتيجيات أخرى، نظرًا للضغط النفسي وتكرار الصفقات. على النقيض من ذلك، قد يجده المبتدئون صعبًا للغاية دون أدوات أو خبرة كافية.

2. استراتيجية التداول اليومي

السؤال: كيف يختلف التداول اليومي عن التداول المضاربي في العقود مقابل الفروقات؟

الإجابة: يتضمن التداول اليومي الاحتفاظ بالمراكز لساعات خلال يوم تداول واحد. بخلاف المضاربة السريعة (Scalping)، حيث تكون الأرباح من كل صفقة ضئيلة، يهدف المتداولون اليوميون إلى تحقيق تحركات أكبر مع تجنب مخاطر التداول خلال الليل.

الدليل: خلال إعلانات سياسات الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في عام ٢٠٢٢، تجاوز سعر عقود فروقات الذهب (XAU/USD) ٤٠ دولارًا أمريكيًا في غضون ساعات. يمكن للمتداول اليومي الدخول في صفقات شراء عندما يُشير الاحتياطي الفيدرالي إلى الحذر، والاستفادة من حركة التداول اليومية، والخروج قبل إغلاق السوق لتجنب المزيد من التقلبات الليلية.

يُناسب التداول اليومي المتداولين الذين لديهم الوقت الكافي لمراقبة الأسواق طوال اليوم. فهو يُوازن بين سرعة التداول المضاربي وفرص الربح الكبيرة. تُظهر البيانات التاريخية أن المتداولين اليوميين الذين يتابعون التقويمات الاقتصادية ويُوقّتون صفقاتهم بناءً على الأحداث الإخبارية الرئيسية يتفوقون باستمرار على أولئك الذين يعتمدون فقط على الأنماط الفنية دون سياق.

3. استراتيجية التداول المتأرجح

السؤال: لماذا يعد تداول التأرجح أحد أكثر استراتيجيات تداول العقود مقابل الفروقات شيوعًا للمتداولين بدوام جزئي؟

الإجابة: يرصد تداول التأرجح تحركات السوق متوسطة المدى، والتي تتراوح من أيام إلى أسابيع. ويتيح للمتداولين المشاركة في اتجاهات السوق دون عناء مراقبة الأسواق باستمرار.

الدليل: في أوائل عام ٢٠٢١، ارتفعت أسعار النفط الخام بشكل مطرد بفضل انتعاش الطلب وتخفيضات الإنتاج. حقق متداولو التأرجح الذين دخلوا في صفقات عقود فروقات طويلة الأجل واحتفظوا بها لأسابيع مكاسب تجاوزت ٢٠٪. على عكس المضاربين المضاربين أو المتداولين اليوميين، يجمع متداولو التأرجح بين المؤشرات الفنية - مثل المتوسطات المتحركة ومؤشر MACD - والعوامل الأساسية مثل اتجاهات العرض والطلب لتحديد التحركات المستمرة.

يُنصح عادةً بالتداول المتأرجح للمبتدئين لأنه يوفر وقتًا لتحليل القرارات، ويعتمد بشكل أقل على سرعة التنفيذ. يُظهر التحليل التاريخي أن المتداولين الذين يعتمدون التداول المتأرجح يميلون إلى الموازنة بين نمط حياتهم وتحقيق الربحية، مما يجعله مستدامًا على المدى الطويل.

4. استراتيجية التحوط

السؤال: كيف يمكن للمتداولين استخدام العقود مقابل الفروقات كأداة للتحوط ضد المخاطر؟

الإجابة: التحوّط في عقود الفروقات يعني فتح مراكز تُعوّض مخاطر استثمارات أخرى. يسمح هذا للمتداولين أو المستثمرين بحماية محافظهم الاستثمارية دون بيع استثماراتهم.

الأدلة: خلال الأزمة المالية عام ٢٠٠٨، لجأ المستثمرون ذوو محافظ الأسهم طويلة الأجل إلى البيع على المكشوف باستخدام عقود الفروقات على مؤشر ستاندرد آند بورز ٥٠٠ لتخفيف الخسائر. وبالمثل، في عام ٢٠٢٠، قام العديد من المستثمرين ببيع أسهم شركات الطيران على المكشوف عبر عقود الفروقات مع الحفاظ على محافظهم الاستثمارية الأوسع.

تتميز عقود الفروقات بمرونتها، فهي تتيح البيع على المكشوف دون قيود، مما يجعلها مثالية للتحوط من فترات الركود. على سبيل المثال، يمكن لمستثمر يملك أسهمًا هندية في قطاع تكنولوجيا المعلومات ويخشى من تقلبات الروبية التحوط من خلال بيع عقود الفروقات لزوج الدولار الأمريكي/الروبية الهندية على المكشوف. وبهذه الطريقة، تُوازن مخاطر صرف العملات دون الحاجة إلى تصفية محفظة الأسهم. وتُظهر الأدلة المستمدة من الأزمات السابقة أن التحوط يُقلل من تقلبات العوائد، وإن لم يُلغِ المخاطر تمامًا.

5. استراتيجية تداول الاختراق

السؤال: ما هو تداول الاختراق، ولماذا يعد قوياً في أسواق العقود مقابل الفروقات؟

الإجابة: تتضمن تجارة الاختراق الدخول في صفقات عندما تخترق الأسعار مستويات الدعم أو المقاومة المهمة، وغالبًا ما يكون ذلك مصحوبًا بارتفاعات في الحجم تشير إلى الزخم.

الدليل: عندما استقر سعر بيتكوين حول 30,000 دولار أمريكي في عام 2021 قبل أن يرتفع أكثر، حقق المتداولون الذين حققوا اختراقًا في السوق، والذين دخلوا مراكز شراء طويلة، ارتفاعًا حادًا تجاوز 20%. وبالمثل، غالبًا ما تُولّد صفقات الاختراق في مؤشرات الأسهم خلال موسم الأرباح فرصًا سريعة لتحقيق زخم.

تجعل عقود الفروقات تداول الاختراقات فعّالاً بشكل خاص، إذ تتيح الشراء أو البيع فوراً. يمكن للمتداول الذي يتوقع اختراقاً دون مستوى الدعم في مؤشر داكس 40 الدخول في صفقة بيع عبر عقود الفروقات، مستفيداً من الزخم الهبوطي. تُظهر الأدلة المستمدة من تحليل الرسوم البيانية أن الاختراقات غالباً ما تؤدي إلى تحركات اتجاهية قوية، مع أن الاختراقات الزائفة لا تزال تشكل خطراً. يساعد استخدام أوامر وقف الخسارة أسفل مستويات الدخول على الحد من التعرض عند فشل الاختراقات.

الأفكار النهائية

تُمثل استراتيجيات تداول العقود مقابل الفروقات الفرق بين المضاربة والمشاركة المنظمة في الأسواق العالمية. يوفر السكالبينج فرصًا سريعة للخبراء والمنضبطين، بينما يوفر التداول اليومي تحركات يومية للمتداولين النشطين، ويرصد تداول التأرجح الاتجاهات متوسطة الأجل لمن لديهم وقت محدود، ويوفر التحوط الحماية في أوقات التقلب، ويستفيد تداول الاختراق من الزخم.

الأسئلة الشائعة حول استراتيجيات تداول العقود مقابل الفروقات

1. ما هي استراتيجية تداول العقود مقابل الفروقات الأفضل للمبتدئين؟

غالبًا ما تكون تجارة التأرجح هي الأكثر ملاءمة لأنها تسمح بالوقت للتحليل المدروس دون المراقبة المستمرة المطلوبة في التداول المضارب أو التداول اليومي.

2. ما هو مقدار رأس المال الذي أحتاجه للتداول بعقود الفروقات؟

رغم عدم وجود حد أدنى محدد، يتطلب التداول بالمضاربة السريعة رأس مال كافٍ لاستيعاب الخسائر الصغيرة المتكررة وتكاليف المعاملات. قد تواجه الحسابات الصغيرة صعوبة في الحفاظ على هذه الاستراتيجية.

3. هل يمكن للتحوط ضمان الأرباح في العقود مقابل الفروقات؟

لا. التحوّط يُقلّل الخسائر المحتملة، ولكنه يُقلّل الأرباح أيضًا. إنه أداة لإدارة المخاطر، وليس ضمانًا لتحقيق الربح.

إخلاء مسؤولية: هذه المادة لأغراض إعلامية عامة فقط، وليست (ولا ينبغي اعتبارها كذلك) نصيحة مالية أو استثمارية أو غيرها من النصائح التي يُعتمد عليها. لا يُمثل أي رأي مُقدم في المادة توصية من الكاتب بأن أي استثمار أو ورقة مالية أو معاملة أو استراتيجية استثمارية مُعينة مُناسبة لأي شخص مُحدد.