Stop Loss Hunting бол зах зээлийн хэлбэлзэл мөн үү? Ялгааг нь мэдэх

Хурдтай хөдөлж буй зах зээлд ердийн үнийн өсөлт, бууралт болон зориудын манипуляцийг ялгахад хэцүү байдаг. "Stop loss hunting" гэдэг нь арилжаачдын хамгаалалттай захиалгуудыг идэвхжүүлэх зорилгоор гэнэт үнийн хөдөлгөөн үүсгэдэг гэж үздэг, маргаантай ойлголт юм.

Гэхдээ энэ нь зах зээлийн механик үйл явц уу, эсвэл зориудын чиглүүлэлт үү? Энэхүү нийтлэлд байгалийн хэлбэлзэл болон stop loss hunting-ын ялгаа, арилжаачид үүнээс хэрхэн урьдчилан сэргийлж болох талаар тайлбарлана.

Stop Loss Hunting гэж юу вэ?

Stop loss hunting гэдэг нь томоохон зах зээлийн оролцогчид (ихэнхдээ институц эсвэл ликвид нийлүүлэгчид) жижиг арилжаачид stop loss захиалгаа ихэвчлэн байршуулдаг түвшинд үнийг түлхэн авчрах гэж сэжиглэгддэг стратегийг хэлнэ. Эдгээр захиалгууд идэвхжсэнээр нэмэлт импульс үүсч, үүнийг эхлүүлэгчид ашиглах боломжтой болдог. Үр дүн нь ихэвчлэн stop захиалгууд цэвэрлэгдсэний дараа хурдан буцах хурц үнийн өсөлт байдаг.

Энэ үзэгдлийг ихэвчлэн форекс арилжаанд ярилцдаг бөгөөд ликвидийн нөхцөл, төвлөрсөн бус захиалгын урсгал нь stop loss hunting-ыг илүү үндэслэлтэй болгодог. Олон арилжаачид өөрсдийн байр сууриас хэдхэн пипсийн зайтай stop идэвхжиж, дараа нь анхны чиглэлдээ буцах нөхцөл байдлыг туулж байгаагаа тайлбарладаг. Ийм туршлага, ялангуяа өргөн ажиглагддаг дэмжлэг эсвэл эсэргүүцлийн түвшинд давтагдвал, манипуляци мэт санагддаг.

Stop loss hunting нь заавал хууль бус эсвэл зохион байгуулалттай байх албагүй гэдгийг анхаарах нь чухал. Ихэнхдээ stop захиалгуудын урьдчилж таамаглах боломжтой үнийн түвшинд төвлөрөх нь эдгээр хөдөлгөөнийг байгалийн үйл явцаар үүсгэдэг. Гол нь үнийн хөдөлгөөн ердийн хэлбэлзэл эсвэл төвлөрсөн захиалгын урсгалын үр дүн эсэхийг ойлгох юм.

Хэлбэлзэл ямар үүрэг гүйцэтгэдэг вэ

Зах зээлийн хэлбэлзэл гэдэг нь тодорхой хугацааны дотор үнийн хэлбэлзлийн давтамж, хэмжээг хэлнэ. Хэлбэлзэл ихтэй сессийн үед үнэ stop-уудыг идэвхжүүлэх зорилгогүйгээр хоёр чиглэлд ч өргөн хэлбэлзэж болно. Өндөр нөлөөтэй мэдээ, макро эдийн засгийн өгөгдөл, геополитикийн хөгжлүүд нь stop loss hunting-ын нөлөөг дуурайдаг байгалийн үсрэлтүүдийг үүсгэдэг.

Жишээлбэл, АНУ-ын CPI-ийн тайлан хүлээгдэж байснаас хамаагүй хүчтэй гарвал USD хэдхэн секундын дотор үсрэх боломжтой. Нээлттэй байр суурьтай арилжаачид зах зээл шинэ эдийн засгийн мэдээнд хариу үзүүлэхдээ stop-уудаа идэвхжүүлсэн байж болно. Энэ нь stop loss hunting биш, харин эдийн засгийн мэдээнд хэвийн хариу үйлдэл юм.

Хэцүү зүйл нь хэлбэлзэл болон stop loss hunting аль аль нь ижил үнийн хэв маягийг үүсгэдэг: огцом хөдөлгөөн, түр зуурын breakout, буцах хөдөлгөөн. Эдгээр хөдөлгөөний шалтгааныг ойлгохын тулд контекст хэрэгтэй. Үсрэлтэд үндэслэлтэй шалтгаан байсан уу? Техникийн түвшинг зорилтот болгосон уу? Урт сүүдэр үлдсэн үү? Эдгээр бүх зүйлс нь үнийн хөдөлгөөн зүгээр л хэлбэлзэлтэй байсан эсвэл stop-уудын төвлөрөлөөс үүдсэн эсэхийг тодорхойлоход тусална.

Stop Loss Hunting ихэвчлэн тохиолдах үе

Stop loss hunting нь ихэвчлэн тодорхой техникийн түвшний ойролцоо гардаг - өмнөх өндөр, доод үнэ, дугуй тоо, гол дэмжлэг эсвэл эсэргүүцлийн бүсүүд. Эдгээр бүсүүд нь ихэвчлэн туршлага багатай арилжаачдын захиалгуудыг татаж, тэд энгийн графикийн хэв маягийг дагаж, харагдах түвшнээс арай хол stop байршуулдаг.

Жишээ нь: EUR/USD ханш өмнөх swing high-аас 1.0850 түвшинд арилжаалагдаж байхад олон арилжаачид stop loss-оо энэ түвшнээс арай дээш 1.0855 эсвэл 1.0860-д байршуулж болно. Энэ зан төлөвийг ойлгодог институцууд үнэд түр зуур дарамт үзүүлж 1.0862 хүртэл авчраад stop-уудыг идэвхжүүлсний дараа буцаан тайвшруулж болно. Энэ тохиолдолд pin шиг ханшийн хөдөлгөөн зохиомол мэт санагдаж, арилжаачид stop loss hunting гэж тодорхойлдог зүйлтэй таарч байна.

Эсрэгээр, эдийн засгийн импульсээр үүссэн жинхэнэ breakout нь ихэвчлэн түвшнээс цааш тогтвортой хөдөлж, эзлэхүүн нэмэгдэж, дагах хөдөлгөөнтэй байдаг. Хэрэв хөдөлгөөн stop-уудын төвлөрсөн бүс рүү хүрээд огцом буцах юм бол арилжаачид stop loss hunting-ийг ажигласан байж магадгүй.

Ялгааг тодорхойлох

Шаардлагагүй алдагдлаас зайлсхийх гол зүйл бол нөхцөл байдлыг таньж мэдэх явдал юм. Хэрэв үнийн өөрчлөлт нь эдийн засгийн томоохон мэдэгдлүүдийн эргэн тойронд эсвэл идэвхтэй арилжааны цагаар тохиолдвол өсөлт нь байгалийн тогтворгүй байх магадлалтай. Гэсэн хэдий ч, хэрэв нүүдэл нь ямар ч мэдээгүй, техникийн түвшинд хийгдсэн мэт санагдаж, тэр даруй буцаах юм бол тэд алдагдлыг агнахаа зогсоохыг санал болгож магадгүй юм.

Лааны суурь тогтоц нь мөн ойлголт өгөх боломжтой. Нэг чиглэлд урт зулын гол, дараа нь эсрэг чиглэлд хаагдах нь цэвэрлэгээ зогссоныг илтгэнэ. Эдгээр төрлийн формацууд, ялангуяа бага хугацаанд, бөөгнөрөлтэй жижиглэн худалдааны үйл ажиллагаа, бага хөрвөх чадвартай давхцдаг.

Эзлэхүүн нь бас чухал юм. Өндөр хөрвөх чадвартай зах зээл дээр хувь тоглогчид үнийг удирдах нь илүү хэцүү байдаг. Ази тивийн эхэн үед гэх мэт шингэн багатай сессүүдэд зогсолтын бүсийн эргэн тойронд үнийн хэвийн бус байдал илүү олон удаа, сэжигтэй байж болно.

Stop loss hunting-с өөрийгөө хамгаалах

Stop loss hunting-аас бүрэн зайлсхийх төгс арга байхгүй ч арилжаачид өртөлтийг багасгах хэд хэдэн алхмуудыг хийж болно. Нэг үр дүнтэй арга бол stop loss-оо урьдчилан таамаглахад хэцүү түвшинд байршуулах юм. Сүүлийн өндөр, доод үнээс арай хол stop тавихын оронд structure-based exit, ATR (Average True Range) хэмжилт эсвэл зарим нөхцөлд сэтгэлзүйн stop ашиглаж болно.

Өөр нэг арга бол илүү өргөн stop хэрэглэж, байр суурийн хэмжээг багасгах юм. Энэ нь хэлбэлзэлтэй бүсүүдийн ойролцоо илүү их зай өгөх бөгөөд хэтэрхий эрсдэлд орохоос сэргийлнэ. Идэвхтэй ликвидийн үед арилжаа хийх, баталгаажсан үндсэн катализаторуудын ойролцоо ажиллах нь stop цэвэрлэгээний үнийн хөдөлгөөнд өртөх магадлалыг багасгаж чадна.

Зарим арилжаачид хуурамч дохионоос зайлсхийхийн тулд олон баталгаажуулалтын хэрэгслүүдийг ашигладаг. Үүнд захиалгын номын өгөгдөл, divergence индикаторууд эсвэл trend шүүлтүүр орно. Pin bar эсвэл engulfing хэв маягийг дэмжлэгийн бүстэй хослуулан ашиглах нь хөдөлгөөн жинхэнэ эсвэл хавх мөн эсэхийг баталгаажуулахад тусална.

Stop loss Hunting нь хуурамч уу?

Stop loss hunting гэх ойлголт бүрэн хуурамч биш ч ихэвчлэн буруу ойлгогддог. Ихэнх тохиолдолд stop-уудыг идэвхжүүлдэг үнийн хөдөлгөөн нь зах зээлийн хэвийн үйл ажиллагааны нэг хэсэг юм - захиалгын урсгал, ликвидийн цоорхой, техникийн даралтад хариу үзүүлэх. Зөвхөн ховор тохиолдолд л ийм хөдөлгөөнүүд томоохон оролцогчид жижиг арилжаачдыг ашиглахын тулд зориудын оролдлого байдаг.

Гэсэн хэдий ч зах зээл нь өрсөлдөөнтэй байдаг. Хэрэв үнэ stop-ууд ихтэй бүс рүү байгалийн гүйдлээр орвол томоохон нөөцтэй арилжаачид үүний үр дүнд бий болсон захиалгын урсгалыг ашиглах боломжтой. Энэ нь stop loss hunting тооцогдох уу, эсвэл зүгээр л ухаалаг арилжаа гэж үзэх нь маргаантай хэвээр байна. Хувь хүний арилжаачдын хувьд эрсдэлийг мэдэж, зохицох нь чухал.

Эцсийн бодол

Stop loss hunting болон ердийн хэлбэлзлийн ялгааг ойлгох нь тогтвортой үр дүнд хүрэхийг хүсэгч арилжаачид чухал юм. Бүх үсрэлт муу санаатай байдаггүй, бүх буцах хөдөлгөөн санамсаргүй ч биш.

Үнийн контекстийг судлах, тодорхой stop байршуулалтаас зайлсхийх, зохицуулалттай стратеги ашиглах замаар арилжаачид уур хилэнгээ багасгаж, эрсдэлийн менежментийг сайжруулж чадна. Гол нь stop loss hunting-аас бүрэн зайлсхийх биш, харин урьдчилан таамаглаж, түүгээр дамжих, тодорхой байдлыг хадгалан даван гарах явдал юм.

Анхааруулга: Энэ материал нь зөвхөн ерөнхий мэдээллийн зорилгоор зориулагдсан бөгөөд санхүү, хөрөнгө оруулалт болон бусад зөвлөгөө өгөхөд зориулагдаагүй болно. Материалд өгөгдсөн ямар ч санал нь EBC эсвэл зохиогчийн зүгээс аливаа тодорхой хөрөнгө оруулалт, аюулгүй байдал, гүйлгээ, хөрөнгө оруулалтын стратеги нь тодорхой хүнд тохиромжтой гэсэн зөвлөмж биш юм.