كيفية رصد وتداول نموذج التوسع في الرسوم البيانية

يتكون نمط الاتساع من خطي اتجاه متمايزين. يربط خط الاتجاه العلوي بين القمم الأعلى المتتالية، بينما يربط خط الاتجاه السفلي بين القيعان الأدنى المتتالية. وعلى عكس القنوات التي تحافظ على مسافة متساوية نسبيًا بين الدعم والمقاومة، يتسع نمط الاتساع بمرور الوقت. وهذا التباعد هو السمة المميزة للنمط.

لكي يُعتبر التكوين صحيحًا، يجب أن يلمس السعر كل خط اتجاه مرتين على الأقل، مع العلم أن المزيد من اللمسات يُعزز موثوقيته. يشير اتساع نطاق السعر إلى فقدان السوق للإجماع حول قيمته، حيث يبدي المشترون استعدادًا لدفع أسعار أعلى باستمرار، كما يبدي البائعون استعدادًا مماثلًا لقبول أسعار أقل باستمرار.

غالبًا ما يلعب حجم التداول دورًا حاسمًا في تأكيد النمط. في كثير من الحالات، يزداد نشاط التداول مع تطور النموذج، مما يعكس تزايد المشاركة والتقلب. يتمتع المتداولون الذين يراقبون كلًا من السعر وحجم التداول بفرصة أفضل لتمييز نموذج توسع حقيقي عن ضوضاء السوق العشوائية.

أنواع التشكيلات المتسعة

ليست جميع تشكيلات الاتساع متشابهة. تكمن الاختلافات في ميل خطوط الاتجاه والسياق الذي يظهر فيه النمط. يساعد إدراك الاختلاف الذي تتعامل معه في تصميم استراتيجية تداول مناسبة.

يحدث نموذج الاتساع الصاعد عندما ترتفع كلٌّ من القمم والقيعان، ولكن القمم ترتفع بوتيرة أسرع. يتشكل هذا التباين عادةً في الظروف الصعودية، ويشير إلى سوقٍ يشهد ضغط شراء قويًا، يخففه إقبالٌ كبيرٌ على البيع. مع أنه قد يؤدي إلى اختراقات صعودية، إلا أنه يجب على المتداولين عدم تجاهل احتمالية انعكاس الاتجاه إذا تغلب ضغط البيع على المشترين.

النمط الهابط المتسع هو العكس، حيث تنخفض كلٌّ من القمم والقيعان، لكن الانخفاضات تكون أكثر حدة. يظهر هذا النمط غالبًا في الأسواق الهابطة، مما يعكس ضغط بيع مستمرًا مع هجمات مضادة متزايدة العدوانية من المشترين. مع أنه قد ينخفض في النهاية، إلا أن هناك حالات يُقلب فيها زخم الشراء القوي الاتجاه.

يتميز نموذج الاتساع المتماثل بارتفاعات وانخفاضات تتوسع بمعدلات متساوية تقريبًا. يُظهر هذا النموذج سوقًا يتطابق فيها البائعون والمشترون بالتساوي، مما يجعل الاتجاه أصعب للتنبؤ. قد يحدث الاختراق النهائي في أي اتجاه، وغالبًا ما يكون مدفوعًا بعوامل خارجية مثل الأخبار أو التحولات في معنويات السوق.

التداول داخل النمط

يختار بعض المتداولين التداول داخل نموذج الاتساع بدلاً من انتظار اختراق حاسم. يتضمن هذا النهج تداول التقلبات بين خطي الاتجاه العلوي والسفلي، أي الشراء عند اقتراب السعر من الخط السفلي والبيع بالقرب منه في الأنماط الصعودية أو المتماثلة، أو البيع على المكشوف بالقرب من الخط العلوي والتغطية بالقرب من الخط السفلي في الأنماط الهبوطية.

ميزة هذه الاستراتيجية أنها تتيح صفقات متعددة قبل الاختراق النهائي، مما قد يؤدي إلى جني أرباح من كل تأرجح. يكمن التحدي في أن التقلبات داخل النموذج قد تؤدي إلى انعكاسات مفاجئة، مما يجعل وضع أوامر إيقاف الخسارة أمرًا بالغ الأهمية. يجب وضع أوامر إيقاف الخسارة خلف خطوط الاتجاه مباشرةً لاحتساب تجاوزات السعر دون تعريض المركز لخسارة فادحة.

يتطلب هذا الأسلوب من التداول ثقةً في قراءة حركة السعر داخل النموذج، وانضباطًا في الالتزام بقواعد الدخول والخروج المحددة مسبقًا. بدون هذه القواعد، قد تؤدي التحركات غير المنتظمة التي تُحدد نمط الاتساع إلى خروج مبكر أو دخول غير مُوفق.

استراتيجية تداول الاختراق

النهج البديل هو انتظار اختراق مؤكد لنمط الاتساع قبل اتخاذ أي صفقة. يحدث الاختراق عندما يغلق السعر متجاوزًا أحد خطوط الاتجاه بزخم ملحوظ، وغالبًا ما يصاحبه ارتفاع حاد في حجم التداول.

قد يشير الاختراق الصعودي من نموذج الاتساع الصاعد إلى أن ضغط الشراء قد تغلب أخيرًا على البائعين، مما يوفر فرصة دخول طويلة الأجل. يمكن للمتداولين الدخول عند إغلاق شمعة الاختراق، مع وضع أمر إيقاف خسارة أسفل مستوى الاختراق مباشرةً. في المقابل، قد يؤكد الاختراق الهبوطي من نموذج الاتساع الهابط الزخم الهبوطي، مما يدفع إلى دخول قصير الأجل مع أمر إيقاف خسارة أعلى من نقطة الاختراق.

الصبر ضروري مع هذه الاستراتيجية، لأن التكوينات المتوسعة معرضة للاختراقات الكاذبة. انتظار التأكيد من خلال إغلاقات متعددة تتجاوز خط الاتجاه أو ارتفاعات إضافية في أحجام التداول قد يساعد في تصفية الفخاخ.

تجنب الأخطاء الشائعة

من أكثر الأخطاء شيوعًا سوء فهم تقلبات الأسعار العشوائية على أنها تشكيل توسعي. فبدون توسع واضح ومتسق في القمم والقيعان، قد يكون ما يبدو كنمط مجرد حركة سعرية غير منتظمة. ومن الأخطاء الأخرى الإفراط في التداول داخل التشكيل دون مراعاة تقلباته، مما قد يؤدي إلى عمليات إيقاف متكررة.

يُعدّ نفاذ الصبر خطرًا آخر. فالدخول في صفقة قبل تأكيد الاختراق قد يؤدي إلى الوقوع في حركة خاطئة. وبالمثل، فإن عدم تعديل حجم المركز لمراعاة النطاق السعري الأوسع يزيد المخاطرة دون داعٍ.

أمثلة عملية من الرسوم البيانية للسوق

تُقدم الرسوم البيانية التاريخية أمثلةً كثيرةً على أن نمط التوسع يسبق تحركاتٍ كبيرة. في أسواق الأسهم، غالبًا ما يظهر هذا النمط خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي، حيث تُفاقم إعلانات الأرباح، أو التقارير الاقتصادية الكلية، أو التطورات الجيوسياسية التقلبات. أما في أسواق الفوركس، فقد يظهر هذا النمط مع قرارات البنوك المركزية الرئيسية أو الأحداث السياسية.

من خلال دراسة الأمثلة السابقة، يمكن للمتداولين فهم سلوك النمط في أسواق مختلفة وفي ظل ظروف متباينة. يُعزز هذا البحث أهمية دمج التعرف على الأنماط مع تحليل السوق الأوسع.

الأفكار النهائية

يُعدّ التشكيل المتوسع أداةً فعّالة في ترسانة المتداولين لتمييز الأنماط، ولكن كجميع أنماط الرسوم البيانية، يُحقق أفضل النتائج عند استخدامه مع أشكال تحليل أخرى. يعكس نطاقه السعري المتوسع صراع إرادات بين المشترين والبائعين، صراعٌ قد يُتوّج بتحركاتٍ حاسمةٍ وسريعَة.

سواء اخترت التداول ضمن النمط أو انتظار اختراقه، يعتمد النجاح على التنفيذ المنضبط، وإدارة المخاطر بكفاءة، والصبر. إن التعرّف المبكر على العلامات وفهم العوامل النفسية الكامنة وراء نمط الاتساع يُمكّن المتداولين من تحويل ما قد يبدو حركة سعرية عشوائية إلى فرصة تداول منظمة.

بالنسبة للمتداولين الراغبين في بذل الجهد لإتقانه، فإن التشكيل المتسع يوفر فرصة للنجاح في الأسواق المتقلبة بدلاً من البقاء على الهامش بسببها.

إخلاء مسؤولية: هذه المادة لأغراض إعلامية عامة فقط، وليست (ولا ينبغي اعتبارها كذلك) نصيحة مالية أو استثمارية أو غيرها من النصائح التي يُعتمد عليها. لا يُمثل أي رأي مُقدم في المادة توصية من EBC أو المؤلف بأن أي استثمار أو ورقة مالية أو معاملة أو استراتيجية استثمارية مُعينة مُناسبة لأي شخص مُحدد.