Торговля
Институт ЕВС
Учебный центр
Онлайн-курсы
Краткое содержание:
Сравните торговлю CFD и акциями для активных трейдеров. Узнайте плюсы, минусы и что лучше всего подходит для краткосрочных стратегий, кредитного плеча и управления рисками.
Для активных трейдеров, стремящихся максимально использовать рыночные возможности, выбор между торговлей контрактами на разницу (CFD) и традиционными акциями имеет решающее значение. Оба инструмента предлагают различные преимущества и риски, и понимание этих различий может помочь трейдерам согласовать свои стратегии с целями и толерантностью к риску.
В этой статье рассматриваются основные особенности торговли CFD и акциями, а также сравнивается их пригодность для активных трейдеров.
CFD — это производные финансовые инструменты, которые позволяют трейдерам спекулировать на изменении цен базовых активов, таких как акции, индексы, сырьевые товары и валюта, не владея самими активами.
Напротив, торговля акциями подразумевает покупку акций и получение права собственности на компанию, а также потенциальных дивидендов и права голоса.
Главной привлекательностью CFD является использование кредитного плеча. С CFD трейдеры могут контролировать большую позицию с относительно небольшими капитальными затратами, увеличивая как потенциальные прибыли, так и убытки. Например, трейдеру может потребоваться внести только 20% от общей стоимости сделки, увеличивая прибыль, если рынок движется благоприятно. Однако кредитное плечо также увеличивает риск, и убытки могут превысить первоначальные депозиты, если ими не управлять осторожно.
Для торговли акциями обычно требуется полная стоимость акций авансом, без кредитного плеча в большинстве случаев. Это означает меньший риск списания средств со счета, но и меньший потенциальный доход относительно инвестированного капитала.
CFD предоставляют доступ к широкому спектру рынков, включая акции, сырьевые товары, индексы и форекс, все с одной торговой платформы. Такая гибкость позволяет активным трейдерам диверсифицировать и быстро переключаться между классами активов в ответ на рыночные условия.
Акции, с другой стороны, ограничены определенными компаниями, котирующимися на фондовых биржах. Хотя это может означать меньшую гибкость, это также обеспечивает стабильность регулируемых рынков и преимущества владения, такие как дивиденды и право голоса.
CFD особенно полезны для трейдеров, которые хотят получать прибыль как от роста, так и от падения рынков. Короткие продажи просты с CFD, поскольку трейдеры могут легко открывать позиции, чтобы извлечь выгоду из снижения цен, не занимая акции и не сталкиваясь с другими ограничениями.
Торговля акциями допускает короткие продажи, но этот процесс более сложен и часто включает заимствование акций, что может повлечь за собой дополнительные расходы и нормативные препятствия. Для активных трейдеров, которые часто стремятся извлечь выгоду из краткосрочных движений цен в любом направлении, CFD предлагают явное преимущество.
Структуры затрат существенно различаются между CFD и акциями. Торговля CFD обычно влечет за собой расходы на спред, комиссии и сборы за ночные кредиты для позиций с кредитным плечом, удерживаемых после торгового дня. Эти расходы могут накапливаться, особенно для долгосрочных сделок, и должны учитываться при расчете прибыльности.
Торговля акциями обычно включает брокерские комиссии и, в Великобритании, гербовый сбор за покупки. Однако нет никаких сборов за финансирование овернайт, что делает акции более рентабельными для долгосрочного удержания. Для активных трейдеров, которые часто открывают и закрывают позиции, более низкие комиссии и отсутствие гербового сбора в торговле CFD могут быть привлекательными, но сборы овернайт могут подрывать прибыль, если позиции удерживаются слишком долго.
CFD изначально более рискованны из-за кредитного плеча. Потери могут быть увеличены, и трейдеры могут столкнуться с маржин-коллами, если рынок пойдет против них. Согласно нормативным данным, значительная часть розничных трейдеров CFD теряет деньги, часто из-за усиленного эффекта кредитного плеча и волатильности рынка.
Акции, хотя и подвержены рыночному риску, не подвергают трейдеров маржин-коллам (если только они не торгуют с маржей) или расходам на финансирование овернайт. Риск, как правило, ограничен суммой, инвестированной в акции, и стоимость инвестиций может восстановиться со временем, если компания показывает хорошие результаты.
Когда вы покупаете акции, вы владеете частью компании и можете получать дивиденды и право голоса. Это может быть привлекательным для инвесторов, ищущих долгосрочный рост и пассивный доход.
CFD не предоставляют права собственности или права голоса, и хотя некоторые брокеры корректируют дивиденды, вы не получаете их напрямую. CFD предназначены для спекуляций, а не для инвестиций.
Акции торгуются на регулируемых биржах, что обеспечивает прозрачность и защиту инвесторов. Торговля CFD осуществляется внебиржевой (OTC) торговлей с брокерами, которые могут предложить расширенные часы торговли и доступ к мировым рынкам, но могут включать различные стандарты регулирования.
Выбор зависит от вашего стиля торговли, целей и готовности к риску:
CFD лучше подходят для активных трейдеров, ищущих краткосрочные возможности, кредитное плечо и возможность торговать в обоих направлениях на нескольких рынках. Однако риски выше, и эффективное управление рисками имеет важное значение.
Акции предпочтительны для тех, кто ценит собственность, низкий риск, дивиденды и долгосрочный подход. Хотя они менее гибкие, они предлагают стабильность и более низкие текущие издержки на удержание позиций.
В заключение, активные трейдеры, которые процветают на рыночной волатильности и комфортно управляют кредитным плечом, могут найти CFD более привлекательными. Те, кто предпочитает более взвешенный подход с преимуществами владения, могут выбрать традиционную торговлю акциями.
Отказ от ответственности: этот материал предназначен только для общих информационных целей и не предназначен (и не должен считаться) финансовым, инвестиционным или иным советом, на который следует полагаться. Никакое мнение, высказанное в материале, не является рекомендацией EBC или автора о том, что какая-либо конкретная инвестиция, ценная бумага, транзакция или инвестиционная стратегия подходит для какого-либо конкретного человека.
Что не является примером стратегии управления рисками в торговле? Раскройте распространенные заблуждения, которые приводят к торговым убыткам.
2025-06-20
Какая валюта в Индии? Узнайте о ее текущей силе и ее соотношении с основными валютами, такими как USD и EUR.
2025-06-20
Узнайте, как стоп-лимитный ордер дает трейдерам больше контроля над ценой, снижает проскальзывание и повышает точность в нестабильных рыночных условиях.
2025-06-20
