Руководство по инвестированию в индексные фонды

2024-01-05
Краткое содержание:

Индексные фонды — это пассивные, диверсифицированные инвестиционные варианты, отслеживающие общие, отраслевые или стратегические индексы. Идеально подходящие для обычных инвесторов, они обеспечивают недорогой и долгосрочный подход к построению портфелей.

На инвестиционном рынке, если вы не можете выбрать сильные отдельные акции, вы не только не сможете получить прибыль, но и существует вероятность потери денег. И чтобы этого избежать, фонды становятся хорошим выбором. В соответствии с целями инвестирования те, кто хочет получить долгосрочный стабильный доход, могут выбрать фонды облигаций, а те, кто хочет получить более высокую прибыль, могут выбрать фонды акций. Но индексные фонды выбирают реже, потому что большинство людей мало что о них знают. Таким образом, эта статья дает вам руководство по инвестированию в индексные фонды, в надежде оказать некоторую помощь.

Index Fund Что такое индексный фонд?

Его английское название — индексный фонд, и по названию видно, что он следует за индексом. Этим индексом может быть промышленный индекс Доу-Джонса или S&P 500. Это также может быть индекс конкретной отрасли, например железных дорог, авиалиний, технологий, потребительских товаров и т. д. Затем менеджер индексного фонда покупает акции или ценные бумаги в соответствии с этим индексом, чтобы создать портфель, который идентичен или по существу идентичен индексу.


Его историю можно проследить с 1974 года. Джон Богер (John Boger) выпустил первый индексный фонд. В то же время появилось совершенно новое семейство инвестиций — серия пассивных инвестиций. Поскольку большинство индексных фондов лишь пассивно отслеживают индекс без какого-либо вмешательства человека, его часто называют пассивным фондом.


Это вариант взаимного фонда. Это означает, что не все взаимные фонды являются индексными фондами, но все индексные фонды должны быть взаимными фондами. Но в отличие от взаимного фонда, который объединяет деньги для покупки только одной акции, индексный фонд объединяет деньги для покупки всех акций на всем фондовом рынке США.


Поскольку он владеет всеми или большей частью активов, включенных в отслеживаемый им индекс, он обеспечивает диверсификацию портфеля. Это помогает снизить риск конкретных акций или секторов, поэтому индексный фонд будет иметь более широкий охват и несколько меньший риск.


Кроме того, поскольку управление фондом пассивное, это означает, что управляющие фондами не будут часто принимать решения о покупке и продаже. Вместо этого они будут стараться поддерживать портфель фонда на уровне целевого индекса. Именно поэтому у него гораздо более низкие торговые комиссии по сравнению с активно управляемыми фондами. Это связано с тем, что они не требуют сложных исследований или тайминга сделок, а просто воспроизводят производительность индекса.


Пассивный фонд — это фонд, который привязан к индексу, а затем портфель сопоставляется с этим индексом. Индекс имеет формулу для расчета, и пассивные инвестиции просто следуют этой формуле. Сколько позиций должно быть построено в этой акции и сколько позиций должно быть построено в этой акции. Затем, когда происходит изменение веса, инвестор соответствующим образом корректирует позицию. Этот простой метод работы значительно снижает плату за управление.


В США плата за управление пассивным фондом, также известным как индексный фонд, составляет около 0,2% или меньше в год. Вот почему так много людей выбирают индексные фонды на рынке США. Это связано с тем, что инвестиционные расходы очень низкие, а также существует схема реинвестирования дивидендов, которая в основном отвечает всем требованиям долгосрочных инвесторов с точки зрения борьбы с инфляцией.


В Соединенных Штатах существует множество соответствующих исследований, которые доказывают, что в долгосрочной перспективе, например, в течение более 10 лет, активные инвестиции будут не намного лучше, чем пассивные инвестиции, а иногда даже хуже, чем пассивные инвестиции. В сочетании с тем фактом, что активные инвестиции требуют высоких комиссий за управление, бог акций Уоррен Баффет и другие считают, что умным инвесторам не следует выбирать активные фонды с высокими комиссиями за управление.


Поскольку на рынке появляется все больше и больше индексных фондов, их становится все труднее выбирать. И их довольно много категорий, которые совсем немного отличаются друг от друга. Поэтому, прежде чем инвестор выберет один, он должен сначала выяснить, какой тип индексного фонда больше подходит для его инвестиционных целей.

Характеристики индексных фондов
Характеристики Описание
Широкий диапазон Высокая репрезентативность, отражающая разнообразие отраслей и показателей рынка.
Бюджетный Более низкие комиссии сокращают затраты инвесторов по сравнению с активными фондами.
Пассивные инвестиции Отражает индекс, нет необходимости в активном управлении.
Высокая прозрачность Прозрачный портфель, инвесторы могут проверить распределение активов в любое время.
Диверсификация рисков Несколько акций диверсифицируют риск, снижая общую волатильность портфеля.

Что такое индексные фонды

Индекс обычно представляет собой средневзвешенное значение ряда акций, и разные индексы имеют разные критерии выбора акций, которые могут участвовать в его расчетах. Существует много разных типов индексов, поэтому существует много разных типов индексных фондов. На рынке существуют три общие категории индексных фондов: индексы широкой базы, отраслевые индексы и стратегические индексы.


Индексы широкой базы полностью основаны на уже существующих на рынке индексах для описания рыночных тенденций, таких как CSI 300. SSE 50. CSI 500. и так далее. Это пассивный, полностью копируемый рыночный фонд акций без каких-либо субъективных факторов.


Его преимущество заключается в том, что он позволяет всесторонне охватить основные акции на рынке с относительно небольшой ошибкой отслеживания. Он подходит для инвесторов, которые держат его в течение длительного времени и стремятся к простым и стабильным инвестициям. Особенно для обычных инвесторов долгосрочные инвестиции в фиксированные фонды в индексные фонды с широкой базой представляют собой недорогой и малорискованный способ финансового управления.


Отраслевые индексы выбирают акции внутри определенной вертикальной отрасли, например фармацевтические индексы, военные индексы, индексы потребительских товаров, технологические индексы и т. д. По сравнению с индексами на широкой основе, отраслевые индексы немного более субъективны, но относительно менее субъективны.


Преимущество состоит в том, что инвесторы могут выборочно распределять средства по секторам, которые им интересны или в которых они настроены оптимистично. Подходящие для инвесторов, которые понимают динамику конкретной отрасли и обладают возможностями отраслевых исследований, отраслевые индексы могут использоваться для более точного отслеживания развития конкретного сектора.


Индексы стратегии основаны на концепции факторного инвестирования, согласно которой индекс формируется путем выбора акций по определенным критериям, например, дивидендные фонды, фундаментальные фонды, фонды стоимости и т. д. Индексы стратегии относительно субъективны: управляющие фондами выбирают и взвешивают их в соответствии с разными критериями и алгоритмами.


Его преимущество заключается в том, что он может искать относительно более перспективные акции с помощью конкретных стратегий и добиваться доходности, превышающей среднюю по рынку. Он подходит для инвесторов, которые имеют некоторый инвестиционный опыт и готовы получать сверхдоходность, а также могут выбирать различные индексы стратегии в соответствии со своими личными предпочтениями в отношении риска.


Обычным инвесторам рекомендуется предлагать индекс на широкой основе, поскольку он обычно больше по размеру, имеет низкие инвестиционные затраты и относительно небольшую ошибку отслеживания. При выборе индексного фонда с широкой базой можно учитывать такие факторы, как размер, ставка комиссии и ошибка отслеживания.


Чем больше масштаб, тем лучше, чем ниже ставка, тем лучше, в то время как ошибка отслеживания не сильно различается среди компаний государственных фондов. Долгосрочные инвестиции в фиксированный капитал в недорогие индексные фонды с широкой базой — это простой и эффективный метод инвестирования для обычных инвесторов.

How to buy index funds Как купить индексные фонды

Чтобы купить индексный фонд, вам необходимо сначала выбрать брокера с хорошей репутацией, чтобы убедиться, что он предоставляет услуги по покупке индексных фондов. Затем зайдите и зарегистрируйте брокерский счет по мере необходимости и используйте инструменты и информацию, предоставленные на брокерском счете, для исследования различных индексных фондов. Учитывайте инвестиционные цели фонда, комиссии, исторические результаты и классы активов, чтобы выбрать фонд, соответствующий инвестиционным целям.


Определите, какую сумму вы планируете инвестировать и как часто. Вы можете инвестировать единовременно или выбрать фиксированную сумму через регулярные промежутки времени, чтобы диверсифицировать колебания рынка. Найдите выбранный индексный фонд на своем брокерском счете, введите количество и цену для покупки и разместите заказ на покупку.


Если вы решите инвестировать фиксированную сумму, определите сумму, которую вы планируете инвестировать, частоту и продолжительность инвестиций. Например, вы можете инвестировать определенную сумму денег на регулярной ежемесячной основе. Найдите выбранный индексный фонд на брокерском счете и создайте инвестиционный ордер с фиксированной стоимостью. Вы можете выбрать конкретное число месяца и сумму для инвестирования. Подтвердите заказ на инвестиции в основной капитал, чтобы убедиться, что заказ настроен в соответствии с инвестиционным планом. Некоторые брокеры также предлагают функцию моделирования инвестиций, которая позволяет вам протестировать свой инвестиционный план, прежде чем инвестировать по-настоящему.


Регулярно контролируйте эффективность своего портфеля. Корректировка портфеля или ребалансировка могут потребоваться при изменении рыночных условий. Если выбранный вами индексный фонд выплачивает дивиденды или выплаты, вы можете реинвестировать его денежную часть в фонд, чтобы увеличить свою позицию. Имейте в виду, что покупка индексного фонда может потребовать некоторых затрат, таких как торговые комиссии и сборы за управление фондом. Убедитесь, что эти комиссии понятны и приняты во внимание, чтобы лучше управлять своими инвестициями.


Инвестиции в фонды в фиксированный срок могут снизить влияние волатильности рынка на ваш портфель за счет диверсификации рыночных колебаний в течение длительного периода времени и равномерной покупки акций фонда. Убедитесь, что вы понимаете размер комиссий и детали реализации программы инвестиций в основной капитал, чтобы лучше управлять своими инвестициями.


Сроки корректировки позиции индексного фонда

Сроки корректировки позиции обычно определяются инвестиционной стратегией управляющей компании и правилами индекса, который фонд намерен отслеживать. Большинство индексных фондов вносят корректировки в конце каждого торгового дня, чтобы гарантировать, что их активы остаются в соответствии с индексом, который они отслеживают. Это может включать покупку и продажу на основе изменений в компонентах индекса.


Некоторые индексные фонды могут пересматривать и корректировать свои портфели ежеквартально или раз в полгода либо в ответ на изменения индекса, либо в ответ на новую оценку рыночных условий, сделанную управляющим фондом. Другие индексные фонды могут решить провести серьезную корректировку в конце каждого года, чтобы гарантировать, что их портфели соответствуют их долгосрочным инвестиционным целям.


Если отслеживаемый индекс имеет собственные периодические корректировки составляющих, индексный фонд может корректировать соответствующим образом, когда такие корректировки происходят. Например, некоторые индексы могут перебалансироваться ежегодно. Обратите внимание, что точные сроки и частота ребалансировки могут варьироваться в зависимости от фондовой компании и продукта фонда. Кроме того, некоторые индексные фонды применяют стратегию «удержания до погашения», согласно которой они удерживают все составляющие индекса как можно дольше и вносят корректировки только при ребалансировке индекса.


Инвесторы должны внимательно читать соответствующие документы фонда, особенно проспект (Проспект) и годовой отчет, при покупке индексного фонда, чтобы получить подробную информацию о стратегии размещения фонда.

Лучшие индексные фонды
Название фонда Минимальные инвестиции Коэффициент расходов 10-летняя годовая доходность
Акции индексного фонда Vanguard 500 Admiral (VFIAX) 3000 долларов США 0,04% 11,90%
Композитный индексный фонд Fidelity Nasdaq (FNCMX) $0 0,03% 14,50%
Индексный фонд Fidelity 500 (FXAIX) $0 0,02% 11,90%
Индексный фонд Vanguard Total Stock Market Admiral (VTSAX) 3000 долларов США 0,04% 11,30%
Индексный фонд Schwab S&P 500 (SWPPX) $0 0,02% 11,90%
Индексный фонд общего фондового рынка Schwab (SWTSX) $0 0,03% 11,20%
Индексный фонд крупных компаний США Schwab Fundamental (SFLNX) $0 0,25% 10,70%
Индексный фонд USAA Victory Nasdaq-100 (USNQX) 3000 долларов США 0,45% 17,00%
Фонд Fidelity Total Bond (FTBFX) $0 0,45% 2,30%

Отказ от ответственности: этот материал предназначен только для общих информационных целей и не предназначен (и не должен считаться) финансовым, инвестиционным или другим советом, на который следует полагаться. Никакое мнение, изложенное в материале, не является рекомендацией EBC или автора о том, что какая-либо конкретная инвестиция, ценная бумага, сделка или инвестиционная стратегия подходит какому-либо конкретному человеку.

Проверенные стратегии успеха в копи-трейдинге

Проверенные стратегии успеха в копи-трейдинге

Исследуйте потенциал копи-трейдинга с помощью первоклассной платформы EBC Financial Group. Начните инвестировать разумнее и достичь своих финансовых целей уже сегодня!

2024-05-21
Путь роста Microsoft и инвестиционная ценность

Путь роста Microsoft и инвестиционная ценность

Технологическое лидерство Microsoft, разнообразные предприятия и стабильные дивиденды предлагают сильный инвестиционный потенциал и долгосрочные перспективы роста.

2024-05-17
Руководство по расчету и применению коэффициента Шарпа

Руководство по расчету и применению коэффициента Шарпа

Коэффициент Шарпа измеряет доходность с поправкой на риск, помогая выбрать надежные инвестиции, основанные на более высокой доходности на единицу риска.

2024-05-17