美联储保持鹰派姿态,明年金价预计升至1850美元

2023年03月09日
摘要:

在近期美国通胀数据持续下滑和美联储预期的管理下,会议前基本确认将加息50个基点。黄金被认为是对冲通胀的工具,但利率增加了持有非生产性黄金的机会成本。德国商业银行预计,在美联储当前加息周期结束之前,黄金将回落至每盎司1750美元,到2023年底,金价将升至1850美元。

国际要闻

阿根廷击败法国,第三次夺得世界杯冠军

北京时间12月19日凌晨,阿根廷队以7:5(点球大战4:2)击败卫冕冠军法国队,时隔36年后再次夺得世界杯冠军,也是阿根廷球星梅西生涯首夺世界杯冠军。


美联储鹰派姿态持续打压贵金属

COMEX黄金期货上周五反弹,但上周创下11月中旬以来最大周跌幅。

此前的FOMC议息会议是2023年最后一次利率会议。在近期连续回落的美国通胀数据以及美联储的预期管理下,会议前已经基本确认将会加息50bps。美联储主席鲍威尔表示,尽管对经济衰退的担忧与日俱增,但联储明年将进行更多加息。欧洲央行和英国央行也暗示会采取类似加息策略。黄金被认为是对冲通胀的工具,但加息提高了持有无收益黄金的机会成本。德国商业银行预计,在美联储本轮加息周期明确结束之前,黄金会向每盎司1750美元回落,并预计到2023年底金价会升至1850美元。


日本央行无视美联储,继续货币宽松政策

外界普遍预计,日本央行将在未来一周继续实行与世界其他主要央行不同的负利率政策。日本央行行长黑田东彦料将在周二的决定中重申他的立场,即必须保持货币刺激政策,以确保持续通胀。这与过去一周全球央行在价格和利率问题上的鹰派言论形成了鲜明对比,尽管美联储、欧洲央行和英国央行选择了比以前更小的加息幅度。接受调查的47位经济学家都预计,日本央行的政策设置不会发生变化,包括将10年期债券收益率上限设定在0.25%。

黑田东彦

欧盟达成协议,以加强和扩大碳市场发展

欧盟达成了一项协议,将加强和扩大碳市场,支持“绿色协议”战略的核心内容,该战略旨在到本世纪中叶使欧洲经济实现气候中和。了解谈判情况的欧盟官员称,根据上周六的一项临时协议,碳排放权交易范围将扩大到供暖和道路运输,还将涵盖航运。欧盟还将加快从电力生产商到钢铁厂等企业履行减排义务的步伐。该绿色协议提出,到2030年将排放量在1990年的基础上至少减少55%,并在2050年之前实现净零排放。


美国2022:科技公司现“裁员潮”

2022年以来,美国多家科技公司先后开启幅度空前的裁员计划。11月,“裁员潮”达到高峰。当月3日,在线支付公司Stripe和出行共享公司Lyft的高管在给各自员工的信中分别宣布幅度为14%和13%的裁员计划。次日,推特公司高管在一条推文中证实,公司约50%的员工被解雇。11月9日,Meta已决定将公司团队规模缩减约13%,超过11000名员工将被辞退。11月17日,亚马逊首席执行官贾西告诉员工,公司目前的裁员计划将持续至2023年,预计亚马逊本轮裁员将影响约1万人。据美国就业咨询公司Challenger, Gray&Christmas于12月1日发布的数据,美国企业今年11月共宣布裁员76835人,同比增长417%。其中,科技行业宣布裁员52771人,创下自2000年该公司开始统计相关数据以来的最高纪录。


本周关注耐用品订单和PCE数据

在美联储明确了政策走向后,市场开始聚焦于美国经济数据的市场表现。上周美国零售销售数据差于预期,市场担忧持续紧缩性的货币政策已经对美国经济造成了负面影响,美股承压。

本周还将公布耐用品订单数据和PCE数据。目前,市场预计美国11月PCE的同比与环比增幅都将延续此前连月下降的趋势,不过,这些指标眼下仍处于1983年以来的最高水平,投资者将密切关注数据所反映的工资与通胀螺旋上升的风险。


关注事件

特斯拉一周惨跌16%,今年累跌60%,引发股东不满

前Facebook安全高管称,如果特斯拉股价持续下跌,马斯克可能会失去对特斯拉的控制。作为特斯拉的网红股东,今年1月份廖凯原还在坚定看多特斯拉。而如今,面对马斯克的不断卖出,廖凯原虽然还在买入,但也有点坐不住了。


币安币BNB暴跌,重演FTX崩盘前一幕

FTX的崩盘并没有令币安高枕无忧,相反,币安面临的最大问题就在于此。赵长鹏费力安抚,而市场已如惊弓之鸟。周末期间,加密货币交易所币安的原生代币BNB 24小时内一度下跌了近15%,一周累计下跌近21%,创下7月以来的最低水平。


全球市场

美股:道指跌0.85%,全周累跌1.66%,标普500指数跌1.11%,全周累跌2.08%,纳斯达克跌0.97%,全周累跌2.72%。

欧股:欧洲STOXX 600指数收跌1.20%,全周累计下跌3.28%。德国DAX 30指数收跌0.67%,全周累计下跌3.32%。法国CAC 40指数收跌1.08%,全周累跌3.37%。英国富时100指数收跌1.27%,全周累跌1.93%。

A股:沪指收报3167.86点,跌0.02%,成交额3072亿元。深成指收报11295.03点,跌0.56%,成交额4505亿元。创业板指收报2373.72点,跌1.06%,成交额1505亿元。

债市:美国10年期基准国债收益率上涨3.41个基点,报3.4804%,全周累计下跌9.98个基点。两年期美债收益率跌6.01个基点,报4.1762%,全周累跌16.81个基点。

商品:WTI 1月原油期货收跌1.82美元,跌幅2.39%,报74.29美元/桶,全周累计上涨4.60%。布伦特2月原油期货收跌2.17美元,跌幅2.67%,报79.04美元/桶,全周累涨3.86%。COMEX 2月黄金期货收涨0.7%,报1800.20美元/盎司。LME期铜收跌27美元,报8266美元/吨。


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EBC

普京威胁核打击 黄金成功抗通胀-EBC环球焦点

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黄金在美国通胀数据符合预期后整理,市场预计美联储6月降息概率为62%。核心消费物价指数上升,薪资跳升,经济向服务业倾斜。地缘政治升温促使黄金突破。

2024年03月01日
美国库存连涨五周 油价力不从心-EBC环球焦点

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周四油价微跌,美国原油库存增加,炼厂活动降至低位。哈马斯呼吁游行提升谈判砝码。俄油折价收窄至零。预计布伦特原油将在200日移动均线附近震荡,个人消费数据或成价格催化。

2024年02月29日
三重噩梦萦绕天然气 今年涨价无望-EBC研究院热点分析

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美国天然气价格创下逾3年新低,因暖冬、库存过剩和高产能三重压力。资金管理机构大量抛售期货合约,技术交易机会受挫,欧洲天然气价格下滑至俄罗斯入侵乌克兰之前的水平。

2024年02月28日