“余震”仍待观察,全球银行业危机是否具有传导效应?

2023年03月22日
摘要:

今年2月,瑞士信贷宣布2022年净亏损73亿瑞士法郎。不仅瑞士,其他国家也高度重视瑞士信贷危机。瑞士联邦政府如此煞费苦心地“打开后门”,真的能阻止瑞信危机带来的后续风险吗?

近日,瑞银收购瑞信的消息让各方惊呼“见证历史”。


当地时间3月19日,瑞士第一大金融机构瑞银集团(简称“瑞银”)宣布,将以30亿瑞士法郎的价格收购瑞士第二大金融机构瑞士信贷(简称“瑞信”)。而这笔交易将创建一个拥有超过5万亿美元投资资产的“巨无霸”公司。

UBS瑞银集团

UBS瑞银集团中国官网截图。


百年“超级银行”黯然离场引多国关注

今年2月,瑞信宣布2022年净亏损73亿瑞士法郎,连续第二年净亏损。3月14日,瑞信发布报告称,该行对财务报告的内部控制存在“重大缺陷”。


在19日召开的新闻发布会上,瑞士联邦政府表示,面对目前困难形势,瑞银集团收购瑞信是恢复金融市场最近缺乏的信心的最佳解决方案,同时也是管理瑞士及其公民面临风险的最佳解决方案。


瑞信成立于1856年,距今已有167年的历史。瑞信曾是2008年次贷危机中为数不多损失较少的金融机构之一。同时,瑞信位列监管机构密切关注的30家全球系统重要性银行。


正是因为瑞信在全球资本市场的重要影响力,其被视为“大到不能倒”的金融机构。瑞士监管机构担心,如果不采取措施,信心危机可能会蔓延到其他银行。


不仅瑞士,其他多国也十分重视瑞信危机。瑞士央行发布的一则新闻稿提及,加拿大银行(加拿大中央银行)、英格兰银行(英国中央银行)、日本银行(日本中央银行)、欧洲中央银行、美联储和瑞士央行于欧洲时间3月19日宣布了一项协调行动,通过美元流动性互换协议加强流动性的提供。


瑞士政府全力斡旋,“余震”仍待观察

瑞银集团19日的公告称,此次收购是在瑞士联邦政府、瑞士金融市场监管局和瑞士国家银行的支持下实现的。两家银行都可以通过瑞士国家银行获得流动性支持。


除了大幅折价外,此次交易还打破诸多常规,如交易跳过股东批准流程、160亿瑞士法郎的瑞信AT1债券被瑞士金融监管局宣布清零等。


瑞士联邦政府如此大费周章地“开后门”,真的能够止住瑞信危机所带来的后续风险吗?

美国加州圣克拉拉市硅谷银行总部

资料图:当地时间3月13日,客户在美国加州圣克拉拉市硅谷银行总部门前排队等候办理业务。


瑞信在流动性方面本就脆弱,在美国三家中小银行破产后,投资者风险偏好更低,出现了恐慌性的资金转移,最终导致瑞信无力回天。


随着瑞信暴跌,欧美股市的银行股也都应声大跌,关于“雷曼时刻2.0”的担忧再次甚嚣尘上。毕竟,硅谷银行倒闭的余波还未散去。


【EBC平台风险提示及免责条款】:市场有风险,投资需谨慎。本文不构成投资建议。

普京威胁核打击 黄金成功抗通胀-EBC环球焦点

普京威胁核打击 黄金成功抗通胀-EBC环球焦点

黄金在美国通胀数据符合预期后整理,市场预计美联储6月降息概率为62%。核心消费物价指数上升,薪资跳升,经济向服务业倾斜。地缘政治升温促使黄金突破。

2024年03月01日
美国库存连涨五周 油价力不从心-EBC环球焦点

美国库存连涨五周 油价力不从心-EBC环球焦点

周四油价微跌,美国原油库存增加,炼厂活动降至低位。哈马斯呼吁游行提升谈判砝码。俄油折价收窄至零。预计布伦特原油将在200日移动均线附近震荡,个人消费数据或成价格催化。

2024年02月29日
三重噩梦萦绕天然气 今年涨价无望-EBC研究院热点分析

三重噩梦萦绕天然气 今年涨价无望-EBC研究院热点分析

美国天然气价格创下逾3年新低,因暖冬、库存过剩和高产能三重压力。资金管理机构大量抛售期货合约,技术交易机会受挫,欧洲天然气价格下滑至俄罗斯入侵乌克兰之前的水平。

2024年02月28日