प्रकाशित तिथि: 2025-10-30
आयत पैटर्न एक चार्ट-संरचना है, जहां समेकन के दौरान मूल्य समानांतर क्षैतिज समर्थन और प्रतिरोध रेखाओं के बीच दोलन करता है, फिर नए सिरे से प्रवृत्ति गति के साथ टूट जाता है।
आगे के पैराग्राफ में, हम आयत पैटर्न की वास्तविक परिभाषा से आगे बढ़कर, इसकी पहचान, प्रकार, ट्रेडिंग रणनीति, सामान्य नुकसान, वास्तविक जीवन के अनुप्रयोगों, आपके व्यापक ढांचे में एकीकरण और आपके ट्रेडिंग के लिए एक उपयोगी चेकलिस्ट के बारे में विस्तार से बताएंगे।
आयताकार पैटर्न बाजार की अनिर्णयता की पहचान है, जहां आपूर्ति और मांग एक अस्थायी संतुलन पर पहुंच जाती है और कीमत एक निर्धारित सीमा के भीतर चलती रहती है।
इस चरण की प्रमुख विशेषताएं इस प्रकार हैं:
समर्थन और प्रतिरोध की क्षैतिज रेखाएं जो व्यापारिक सीमा के शीर्ष और निचले भाग का अनुमान लगाती हैं।
प्रत्येक सीमा के कई परीक्षण: कम से कम दो स्विंग उच्च प्रतिरोध को छूते हैं और दो स्विंग निम्न समर्थन को छूते हैं।
समेकन अवधि से पहले की एक पूर्व प्रवृत्ति (ऊपर या नीचे) ; आयत तब या तो प्रवृत्ति को जारी रख सकती है या कुछ परिस्थितियों में इसे उलट सकती है।
समेकन के दौरान वॉल्यूम में आम तौर पर गिरावट आती है , जो ब्रेकआउट होने तक विश्वास में कमी को दर्शाता है।
मनोवैज्ञानिक दृष्टिकोण से, आयताकार पैटर्न क्रेता और विक्रेता के बीच एक समझौता है: कोई भी पक्ष कीमत को सीमा से आगे नहीं बढ़ा सकता है और इसलिए बाजार "ठप" हो जाता है।
एक बार जब एक पक्ष ब्रेकआउट के माध्यम से जीत जाता है, तो पूर्व प्रवृत्ति अक्सर फिर से शुरू हो जाती है या उलट जाती है, जिससे आयत एक ऐसी संरचना बन जाती है जिसे तकनीकी विश्लेषकों द्वारा निगरानी के लिए विशेष रूप से उपयोगी पाया जाता है।
अगर आप आत्मविश्वास के साथ ट्रेड करना चाहते हैं, तो एक मान्य आयत पैटर्न की सही पहचान करना ज़रूरी है। नीचे विस्तृत मानदंड दिए गए हैं, और उसके बाद तालिका के रूप में सारांश दिया गया है।
दो समानांतर या लगभग क्षैतिज रेखाएँ बनाएँ: एक ऊपरी स्तर (प्रतिरोध) पर और एक निचले स्तर (समर्थन) पर। जितनी ज़्यादा क्षैतिज रेखाएँ होंगी, उतना ही बेहतर होगा (हालाँकि थोड़ा झुकाव स्वीकार्य है)।
प्रत्येक सीमा (समर्थन और प्रतिरोध) पर कम से कम दो अलग-अलग स्पर्श होने चाहिए। जितने ज़्यादा स्पर्श होंगे, सीमाएँ उतनी ही मज़बूत होंगी।
एक पूर्व पहचान योग्य प्रवृत्ति (ऊपर या नीचे) मौजूद होनी चाहिए; यदि नहीं, तो पैटर्न कम विश्वसनीय हो सकता है या केवल महत्वहीन एक पार्श्व सीमा हो सकती है।
समेकन एक सार्थक अवधि तक चलना चाहिए (आमतौर पर दैनिक चार्ट पर कई सप्ताह से लेकर महीनों तक) ताकि पैटर्न का निर्माण मूल्य हो।
ब्रेकआउट पर (कीमत निर्णायक रूप से प्रतिरोध से ऊपर या समर्थन से नीचे चली जाती है), पुष्टि के लिए निम्न देखें:
आयत सीमा के बाहर एक बंद (सिर्फ एक बाती नहीं)।
समेकन चरण के सापेक्ष मात्रा में वृद्धि।
| विशेषता | आवश्यकता / दिशानिर्देश |
|---|---|
| सीमाएँ | दो लगभग क्षैतिज रेखाएँ (समर्थन और प्रतिरोध) |
| छूता | प्रत्येक पंक्ति पर न्यूनतम 2 स्पर्श |
| पूर्ववर्ती प्रवृत्ति | स्पष्ट प्रवृत्ति दिशा मौजूद है (अपट्रेंड या डाउनट्रेंड) |
| अवधि | समेकन में सार्थक समय लगता है (सप्ताह से महीनों तक) |
| ब्रेकआउट पुष्टिकरण | बाहरी सीमा बंद करें + वॉल्यूम बढ़ाएँ |
यद्यपि समान ज्यामितीय संरचना लागू होती है, संदर्भ (प्रवृत्ति दिशा) और ब्रेकआउट दिशा दो प्रमुख प्रकार के आयत पैटर्न को परिभाषित करते हैं।
यह एक अपट्रेंड के बाद होता है। इसके बाद कीमत एक समेकन चरण में प्रवेश करती है और एक आयत बनाती है।
उम्मीद है कि यह ऊपर की ओर (प्रतिरोध रेखा के ऊपर) बढ़ेगा।
ब्रेकआउट के बाद लक्ष्य अक्सर ब्रेकआउट बिंदु से ऊपर की ओर प्रक्षेपित आयत की ऊंचाई होती है।
स्टॉप-लॉस को आमतौर पर ब्रेकआउट बिंदु के ठीक नीचे या आयत की समर्थन रेखा के ठीक नीचे रखा जाता है।
यह गिरावट के बाद होता है। बाज़ार रुक जाता है और एक आयताकार समेकन बनाता है।
उम्मीद है कि यह ब्रेकडाउन (समर्थन रेखा से नीचे) होगा, जिससे आगे और गिरावट आएगी।
लक्ष्य ब्रेकआउट बिंदु से नीचे की ओर प्रक्षेपित आयत की ऊंचाई है।
स्टॉप-लॉस आमतौर पर आयत की प्रतिरोध रेखा या ब्रेकआउट बिंदु के ठीक ऊपर होता है।
जबकि आयतें सामान्यतः निरंतरता पैटर्न होती हैं, वे कभी-कभी उत्क्रमण संरचनाओं के रूप में कार्य कर सकती हैं - विशेषकर तब जब पूर्व प्रवृत्ति समाप्त हो जाती है।
इसलिए संदर्भ मायने रखता है: मात्रा, बाजार की भावना, पूर्ववर्ती प्रवृत्ति की मजबूती और व्यापक बाजार स्थितियों पर ध्यान दें।
एक बार जब आप एक मान्य आयत पैटर्न की पहचान कर लेते हैं, तो अगला चरण संरचित निष्पादन होता है। नीचे एक विस्तृत रणनीति दी गई है, जिसमें प्रवेश नियम, स्टॉप-लॉस, लक्ष्य निर्धारण और पुष्टिकरण फ़िल्टर शामिल हैं।
केवल बाती पर प्रवेश करने के बजाय, आयत सीमा के बाहर मूल्य के बंद होने की प्रतीक्षा करें।
औसत से ज़्यादा वॉल्यूम के ज़रिए ब्रेकआउट की पुष्टि करें। वॉल्यूम में यह उछाल ब्रेकआउट के प्रति प्रतिबद्धता का संकेत देता है।
आदर्श रूप से, ब्रेकआउट पूर्ववर्ती प्रवृत्ति की दिशा में होता है, जो निरंतरता तर्क को मजबूत करता है।
तेजी वाले ब्रेकआउट के लिए: ब्रेकआउट बिंदु के ठीक नीचे या आयत की समर्थन रेखा के नीचे स्टॉप रखें।
मंदी के ब्रेकआउट के लिए: ब्रेकआउट बिंदु के ठीक ऊपर या प्रतिरोध रेखा के ऊपर स्टॉप रखें।
स्टॉप का आकार आपकी जोखिम सहनशीलता और खाते के आकार को दर्शाने के लिए होना चाहिए।
आयत की ऊंचाई मापें (प्रतिरोध स्तर घटा समर्थन स्तर)।
लक्ष्य का अनुमान लगाने के लिए ब्रेकआउट बिंदु से ब्रेकआउट दिशा में उस ऊंचाई को प्रोजेक्ट करें।
उदाहरण: यदि आयत 50 से 55 तक फैला है (ऊंचाई = 5), और ब्रेकआउट 55 पर होता है, तो तेजी वाले ब्रेकआउट के लिए लक्ष्य 60 के आसपास होगा।
ताकत का आकलन करने के लिए RSI या MACD जैसे गति संकेतकों का उपयोग करें। समेकन और ब्रेकआउट के दौरान बढ़ता RSI वज़न बढ़ाता है।
वॉल्यूम प्रवृत्ति की जांच करें - समेकन के दौरान घटती हुई वॉल्यूम और उसके बाद ब्रेकआउट पर वॉल्यूम में वृद्धि से विश्वसनीयता बढ़ती है।
ब्रेकआउट संरेखित है (केवल तकनीकी रूप से अलग नहीं) यह सुनिश्चित करने के लिए व्यापक बाजार प्रवृत्तियों और बुनियादी बातों पर विचार करें।
जहां तक संभव हो, जोखिम/इनाम अनुपात कम से कम 1:2 (अर्थात, संभावित इनाम आपके जोखिम से कम से कम दोगुना) रखने का लक्ष्य रखें।
समय-क्षितिज: दैनिक चार्ट पर, आयत पैटर्न अक्सर ब्रेकआउट से पहले औसतन तीन महीने (लगभग 90 दिन) तक फैले होते हैं।
पूर्ववर्ती प्रवृत्ति की पहचान करें।
कम से कम दो स्पर्शों के साथ समर्थन और प्रतिरोध रेखाएँ खींचें।
समेकन अवधि और मात्रा में गिरावट की पुष्टि करें।
ब्रेकआउट क्लोज + वॉल्यूम वृद्धि की प्रतीक्षा करें।
ब्रेकआउट दिशा में व्यापार (खरीद या बिक्री) दर्ज करें।
स्टॉप-लॉस और प्रोजेक्ट लक्ष्य निर्धारित करें।
ट्रेड पर नजर रखें, यदि लागू हो तो स्टॉप समायोजित करें, तथा गलत ब्रेकआउट के लिए तैयार रहें।
यहां तक कि अच्छी तरह से पहचाने गए आयताकार पैटर्न भी विफल हो सकते हैं - मुख्य बात यह है कि सामान्य त्रुटियों को पहचान कर और उनसे बचकर जोखिम को कम किया जाए।
समयपूर्व प्रविष्टियाँ: स्पष्ट ब्रेकआउट पुष्टि (बाहर बंद, वॉल्यूम वृद्धि) से पहले प्रवेश करने से अक्सर नुकसान होता है।
ब्रेकआउट पर कमजोर वॉल्यूम: वॉल्यूम समर्थन के बिना, ब्रेकआउट के उलट होने की उच्च संभावना होती है।
सीमाओं की गलत पहचान: समर्थन/प्रतिरोध रेखाओं को गलत तरीके से या किसी रेखा पर केवल एक स्पर्श से खींचने से पैटर्न कमजोर हो जाता है।
व्यापक संदर्भ की अनदेखी करना: अत्यधिक अस्थिर बाजार में या बिना किसी पूर्व प्रवृत्ति के आयताकार पैटर्न अविश्वसनीय हो सकता है।
खराब जोखिम-इनाम: यदि आयत बहुत संकीर्ण है, तो लक्ष्य छोटा हो सकता है और जोखिम को उचित नहीं ठहरा सकता।
आयत सीमा के बाहर एक मजबूत बंद की आवश्यकता है, न कि केवल एक स्पाइक या विक की।
ब्रेकआउट पर हाल के औसत के सापेक्ष वॉल्यूम वृद्धि पर जोर दें।
सुनिश्चित करें कि पैटर्न प्रवृत्ति और विश्वसनीय समेकन के संदर्भ में दिखाई दे (अनियमित पार्श्व गति नहीं)।
ब्रेकआउट विफल होने पर नुकसान को सीमित करने के लिए स्टॉप-लॉस को पर्याप्त रूप से कड़ा रखें।
गति की दिशा की पुष्टि के लिए अतिरिक्त संकेतक (आरएसआई, एमएसीडी) का उपयोग करें।
यदि कीमत पुनः आयत में आ जाए (अर्थात, ब्रेकआउट विफल हो जाए) तो तुरंत बाहर निकलने के लिए तैयार रहें।
दीर्घकालिक निवेशक जो फिर भी लगातार निगरानी करते हैं और स्थिर वृद्धि और गर्म बाजारों में वृद्धि दोनों का लक्ष्य रखते हैं, उनके लिए यहां बताया गया है कि आयताकार पैटर्न कैसे फिट हो सकते हैं:
अपने व्यापक पोर्टफोलियो में सामरिक ट्रेडों के लिए आयतों का उपयोग सेट-अप के रूप में करें।
वे आवश्यक रूप से दीर्घकालिक नहीं होते, लेकिन वे निश्चित जोखिम-लाभ के अवसर प्रदान कर सकते हैं।
क्योंकि आप अपने पोर्टफोलियो की बार-बार जांच करते हैं (आपने नोट किया कि आप दिन में सैकड़ों बार नेट वैल्यू की जांच कर सकते हैं), आयताकार ब्रेकआउट अस्पष्ट सेटअप के बजाय प्रवेश/निकास के लिए स्पष्ट ट्रिगर प्रदान करते हैं।
अपने मौजूदा अनुशासन के साथ आयत पैटर्न को संयोजित करें:
आवेगपूर्ण ट्रेडों के बजाय स्पष्टता के साथ प्रविष्टियों को परिभाषित करने के लिए इसका उपयोग करें (ब्रेकआउट होता है)।
इसका उपयोग स्टॉप-लॉस और लक्ष्य को पहले से निर्धारित करने के लिए करें, जो आपके जोखिम और लाभ के बजट के साथ संरेखित हो।
अपनी दीर्घकालिक निधि रणनीति के पूरक के रूप में इसका उपयोग करें: जबकि आपकी निधि धीरे-धीरे जमा होती है, आयताकार व्यापार अल्पकालिक, अनुशासित खेल हो सकते हैं।
सुनिश्चित करें कि आप जोखिम नियंत्रण बनाए रखें:
आयताकार ब्रेकआउट ट्रेडों को अपने निष्क्रिय धन का अत्यधिक हिस्सा न लेने दें - छोटे आकार, स्पष्ट स्टॉप-लॉस और प्रलेखित रणनीति का लक्ष्य रखें।
अपनी पहचान के मानदंड और समय को परिष्कृत करने के लिए अपने आयत व्यापारों (अच्छे और बुरे) के परिणामों को लॉग करें।
समय के साथ आप एक आंतरिक "टेम्पलेट" विकसित कर लेंगे कि आपके बाजारों के लिए एक उच्च गुणवत्ता वाला आयत कैसा दिखता है (उदाहरण के लिए, चीनी-उन्मुख स्टॉक या फंड, यदि वह आपका ध्यान केंद्रित है)।
आयत पैटर्न पर आधारित व्यापार में पूंजी लगाने से पहले, नीचे दी गई प्रत्येक वस्तु की जांच करें:
क्या कोई पूर्ववर्ती प्रवृत्ति है (तेजी आयत के लिए ऊपर की प्रवृत्ति, मंदी के लिए नीचे की प्रवृत्ति)?
क्या ऊपरी सीमा (प्रतिरोध) और निचली सीमा (समर्थन) के दो या अधिक स्पर्श हैं?
क्या समर्थन और प्रतिरोध सीमाएं स्पष्ट रूप से क्षैतिज या निकट-क्षैतिज हैं?
क्या समेकन कुछ बार के बजाय एक सार्थक अवधि (दिन/सप्ताह) तक चला है?
क्या समेकन के दौरान मात्रा में गिरावट आ रही है (जो संतुलन का संकेत है)?
क्या ब्रेकआउट क्लोज आयत रेखा के बाहर हुआ है (न कि केवल बाती के बाहर)?
क्या ब्रेकआउट (पुष्टि) के साथ वॉल्यूम में वृद्धि हुई है?
क्या आपने स्टॉप-लॉस को विपरीत सीमा से थोड़ा आगे तक खींचा है?
क्या आपने माप सिद्धांत (आयत की ऊंचाई) का उपयोग करके लक्ष्य की गणना की है?
क्या जोखिम-इनाम अनुपात स्वीकार्य है (उदाहरण के लिए, कम से कम 1:2)?
क्या आपने समग्र बाजार संदर्भ (व्यापक प्रवृत्ति, समाचार, भावना) पर विचार किया है?
यदि कीमत पुनः आयत में गिर जाए (ब्रेकआउट विफलता) तो क्या आप बाहर निकलने के लिए तैयार हैं?
"एंटर" पर क्लिक करने से पहले इस चेकलिस्ट को अपना अंतिम द्वार समझें।
आयत पैटर्न स्पष्ट सीमाएँ, ब्रेकआउट संकेत, मापनीय लक्ष्य और अनुशासित जोखिम नियंत्रण प्रदान करता है। उचित उपयोग से, यह सक्रिय निगरानी और दीर्घकालिक निवेश, दोनों का पूरक है।
यह पूरी तरह से सुरक्षित नहीं है, क्योंकि इसमें झूठे ब्रेकआउट और व्यक्तिपरक रेखाएँ खींची जा सकती हैं, और बाज़ार का संदर्भ मायने रखता है। अनुशासित क्रियान्वयन के साथ, यह एक संरचित उपकरण बन जाता है।
डेमो ट्रेड से शुरुआत करें, अपने दृष्टिकोण को परिष्कृत करें, और लाइव बाजारों में भी वही सावधानीपूर्वक मानसिकता लागू करें जैसा आप अपने फंड पोर्टफोलियो में करते हैं।
आयत पैटर्न एक समेकन है जहां मूल्य क्षैतिज समर्थन और प्रतिरोध के बीच बग़ल में चलता है, जो ब्रेकआउट होने से पहले अस्थायी बाजार अनिर्णय को दर्शाता है।
एक आयताकार पैटर्न की पहचान समानांतर समर्थन और प्रतिरोध रेखाओं द्वारा की जाती है, जिनमें से प्रत्येक में कम से कम दो स्पर्श होते हैं, किसी भी दिशा में एक पूर्ववर्ती प्रवृत्ति होती है, और समेकन चरण के दौरान घटती मात्रा होती है।
तेजी वाले आयत होते हैं, जो तेजी की प्रवृत्ति का अनुसरण करते हैं और आमतौर पर ऊपर की ओर टूटते हैं; मंदी वाले आयत होते हैं, जो गिरावट की प्रवृत्ति का अनुसरण करते हैं और आमतौर पर नीचे की ओर टूटते हैं; और उलट आयत होते हैं, जो कम आम होते हैं और तब प्रकट होते हैं जब पूर्व प्रवृत्ति समाप्त हो जाती है।
वॉल्यूम में उछाल के साथ एक निश्चित ब्रेकआउट के बाद ही ट्रेड में प्रवेश किया जाना चाहिए, विपरीत सीमा से थोड़ा आगे स्टॉप-लॉस का उपयोग करना चाहिए, और आयत की ऊँचाई के आधार पर लक्ष्य का अनुमान लगाना चाहिए। ब्रेकआउट की दिशा की पुष्टि के लिए RSI या MACD जैसे गति संकेतकों का उपयोग किया जा सकता है।
अस्वीकरण: यह सामग्री केवल सामान्य जानकारी के लिए है और इसका उद्देश्य वित्तीय, निवेश या अन्य सलाह के रूप में नहीं है (और इसे ऐसा नहीं माना जाना चाहिए) जिस पर भरोसा किया जाना चाहिए। इस सामग्री में दी गई कोई भी राय ईबीसी या लेखक द्वारा यह सुझाव नहीं देती है कि कोई विशेष निवेश, सुरक्षा, लेनदेन या निवेश रणनीति किसी विशिष्ट व्यक्ति के लिए उपयुक्त है।
