ट्रेडिंग
ईबीसी के बारे में
अपनी भाषा का चयन करें
2025-08-29
तकनीकी विश्लेषण ऐतिहासिक मूल्य और मात्रा का अध्ययन है जो संभावित चालों का अनुमान लगाने में मदद करता है। यह रुझानों, गति में बदलाव और समर्थन व प्रतिरोध जैसे प्रमुख स्तरों पर नज़र रखता है। इसका ध्यान इस बात पर होता है कि बाज़ार क्या कर रहा है, न कि क्यों, और इसे किसी भी समय-सीमा या परिसंपत्ति वर्ग में लागू किया जा सकता है।
समय ही तय करता है कि कोई अच्छा विचार एक अच्छा व्यापार बनेगा या नहीं। प्रवेश बिंदु, स्टॉप-लॉस स्थान और यथार्थवादी लक्ष्यों को परिभाषित करके, तकनीकी विश्लेषण अस्पष्ट राय को विस्तृत योजनाओं में बदल देता है। यह संरचना भावनात्मक निर्णयों को कम करने और लगातार जोखिम नियंत्रण में मदद करती है।
कई व्यापारी इसे मौलिक विश्लेषण के साथ भी इस्तेमाल करते हैं। मौलिक विश्लेषण पूर्वाग्रह को परिभाषित कर सकते हैं, जबकि तकनीकी विश्लेषण सटीक समय और जोखिम मापदंडों को परिष्कृत करते हैं।
निम्नलिखित तालिका सामान्य संकेतक श्रेणियों और व्यापारियों द्वारा आमतौर पर उनके उपयोग का सारांश प्रस्तुत करती है:
| संकेतक प्रकार | यह क्या मापता है | विशिष्ट उपयोग | सामान्य उपकरण |
|---|---|---|---|
| रुझान | मूल्य चाल की दिशा और दृढ़ता | प्रचलित दिशा के साथ व्यापार करें | मूविंग एवरेज, MACD |
| गति | चालों के पीछे गति या ताकत | स्पॉट थकावट या निरंतरता | आरएसआई, स्टोचस्टिक |
| आयतन | मूल्य कार्रवाई के पीछे प्रतिबद्धता | ब्रेकआउट या विचलन की पुष्टि करें | ओबीवी, वॉल्यूम प्रोफ़ाइल |
| अस्थिरता | मूल्य की सीमा और परिवर्तनशीलता | स्टॉप सेट करें और स्थिति आकार को अनुकूलित करें | एटीआर, बोलिंगर बैंड |
एक छोटा सा उदाहरण दिखाता है कि पढ़े गए चार्ट को योजना में कैसे बदला जाए। कल्पना कीजिए कि एक $10,000 के खाते में एक शेयर का रुझान ऊपर की ओर है और वह 50-दिवसीय मूविंग एवरेज और पिछले सपोर्ट ज़ोन की ओर वापस आ रहा है।
नियोजित प्रवेश: 50-दिवसीय चलती औसत और समर्थन के निकट $49.50
स्टॉप-लॉस: हाल के स्विंग लो से $48.80 नीचे
प्रति शेयर जोखिम: $0.70
अधिकतम खाता जोखिम: 1% या $100
स्थिति का आकार: $100 ÷ $0.70 ≈ 142 शेयर (140 तक पूर्णांकित)
लक्ष्य: पूर्व उच्चतम स्तर पर $52.50
जोखिम से लाभ: लगभग 1:4.3
यदि लक्ष्य प्राप्त हो जाता है, तो लाभ लगभग 420 डॉलर या खाते का लगभग 4.2% होगा, जबकि स्टॉप $100 के आसपास हानि को सीमित कर देगा।
शॉर्ट ट्रेड परिदृश्य: कमजोर RSI और घटती मात्रा के साथ एक शेयर $65 के प्रतिरोध स्तर तक पहुँच जाता है। एक व्यापारी $64.80 पर शॉर्ट सेल कर सकता है, प्रतिरोध स्तर से ऊपर $65.50 पर स्टॉप लॉस लगा सकता है, और $62.00 का लक्ष्य रख सकता है। योजना प्रवेश से पहले ही तय कर ली जाती है, जिससे जोखिम नियंत्रित रहता है।
तकनीकी को संभाव्यता के बजाय पूर्वानुमान के रूप में देखना
बहुत अधिक संकेतकों का उपयोग करना और परस्पर विरोधी संकेत उत्पन्न करना
स्पष्ट गोल संख्याओं पर स्टॉप लगाना जिन्हें आसानी से खोजा जा सके
अस्थिर बनाम प्रवृत्ति शासन के लिए तरीकों को अनुकूलित करने में विफलता
ब्रेकआउट या ब्रेकडाउन पर वॉल्यूम पुष्टिकरण को अनदेखा करना
टाइट-एज प्रणालियों में फिसलन और लेनदेन लागत की अनदेखी करना
प्रवृत्ति: मूल्य की सामान्य दिशा, जिसे अक्सर उच्चतर उच्च और उच्चतर निम्नतर या चलती औसत द्वारा परिभाषित किया जाता है
समर्थन और प्रतिरोध: वे क्षेत्र जहाँ बार-बार खरीद या बिक्री का दबाव उभरा है
मूविंग एवरेज: एक अवधि में औसत मूल्य जो शोर को कम करता है और गतिशील समर्थन या प्रतिरोध के रूप में कार्य कर सकता है
आरएसआई: एक गति दोलक जो ओवरबॉट या ओवरसोल्ड स्थितियों को उजागर करता है
चार्ट पैटर्न: एक आवर्ती मूल्य संरचना, जैसे कि डबल बॉटम या हेड एंड शोल्डर
अनुभवी ट्रेडर तकनीकी विश्लेषण को एक नियम-आधारित निष्पादन ढाँचे के रूप में देखते हैं। वे प्रवेश पर संगम की तलाश करते हैं, अस्थिरता-जागरूक स्टॉप का उपयोग करते हैं, और अमान्यता की दूरी के आधार पर पोजीशन का आकार निर्धारित करते हैं ताकि डॉलर का जोखिम स्थिर रहे।
बहु-समय-सीमा संरेखण: उच्च समय-सीमा की दिशा में व्यापार और निम्न समय-सीमा पर समय प्रविष्टियाँ
संगम: समर्थन, गतिमान औसत और गति पुष्टि जैसे स्तरों और संकेतों को संयोजित करें
अस्थिरता-आधारित स्टॉप: संरचना से परे स्टॉप रखें और एटीआर में परिवर्तन के अनुसार आकार को समायोजित करें
पैटर्न आँकड़े: जीत दर, औसत जीत और हार, और सेटअप के अनुसार प्रत्याशा को ट्रैक करें
शासन अनुकूलन: जोखिम और लक्ष्यों को सीमाओं में कड़ा करें, मजबूत प्रवृत्तियों में लक्ष्यों का विस्तार करें
स्तर-प्रथम दृष्टिकोण: प्रमुख समर्थन और प्रतिरोध को चिह्नित करें, फिर गति और मात्रा से पुष्टि की तलाश करें
एटीआर स्टॉप लॉजिक: एक स्तर से 1 से 2 गुना एटीआर पर स्टॉप का उपयोग करें, ताकि सामान्य शोर आपको जल्दी बाहर न कर दे
जोखिम बजट: प्रति ट्रेड 0.5% से 1.5% तक का जोखिम लें और एकाधिक सहसंबद्ध पोजीशन रखने से बचें
उन स्तरों पर प्रविष्टियाँ परिभाषित करें जो उच्च समय सीमा प्रवृत्ति के साथ संरेखित हों
गोल संख्याओं के बजाय, जहाँ व्यापार सिद्धांत विफल हो जाता है, वहाँ स्टॉप लगाएं
स्टॉप दूरी से पोजीशन का आकार तय करें ताकि प्रत्येक ट्रेड में समान डॉलर का जोखिम हो
जब संभव हो तो वॉल्यूम के साथ कुंजी चाल की पुष्टि करें
सेटअप के अनुसार परिणाम रिकॉर्ड करें और समय के साथ प्लेबुक को परिष्कृत करें
तकनीकी विश्लेषण का मतलब बाज़ार में आने वाले हर उतार-चढ़ाव का अनुमान लगाना नहीं है, बल्कि ट्रेडों को इस तरह से संरचित करना है कि जोखिम नियंत्रित रहे और अवसरों का उद्देश्यपूर्ण उपयोग किया जाए। चार्ट रीडिंग को मज़बूत जोखिम प्रबंधन के साथ जोड़कर, ट्रेडर्स अपनी टाइमिंग में सुधार कर सकते हैं, महंगी गलतियाँ कम कर सकते हैं, और छोटी-छोटी, लगातार बढ़त को सार्थक दीर्घकालिक परिणामों में बदलने का मौका दे सकते हैं।
