इक्विटी निवेश रिटर्न और जोखिम कैसे करें?

मेरा मानना ​​है कि जब तक आप वित्तीय दायरे में हैं, आपने यह कहावत सुनी होगी कि इक्विटी के बिना कोई भी अमीर नहीं है। इसका मतलब है कि अगर आप अमीर आदमी बनना चाहते हैं तो आपको इक्विटी निवेश पर निर्भर रहना होगा। यह देखा जा सकता है कि यह आज निवेश के सबसे आकर्षक और लाभदायक तरीकों में से एक रहा है। दूसरे शब्दों में, यदि आपको निवेश करने के लिए कोई संभावित व्यवसाय मिल जाए, तो पैसा कमाना सांस लेने से भी आसान है। लेकिन औसत निवेशक के लिए यह एक नवीनता है। इसलिए, इस लेख में हम आपसे इक्विटी निवेश के रिटर्न और जोखिम के बारे में अच्छी बातचीत करेंगे।

इक्विटी निवेश का क्या मतलब है?

यह पूंजी प्रशंसा, लाभांश या अन्य माध्यमों के माध्यम से निवेश पर रिटर्न की उम्मीद के साथ कंपनी में शेयरों या इक्विटी की खरीद के माध्यम से कंपनी के स्वामित्व में एक निवेशक की भागीदारी को संदर्भित करता है। निवेश का यह रूप निवेशक को कंपनी का शेयरधारक बनाता है और इस प्रकार उसे संबंधित अधिकार और लाभ प्राप्त होते हैं, जिसमें कंपनी के निर्णयों में भागीदारी, कंपनी के मुनाफे को साझा करना और संपत्ति की सराहना शामिल है।

इस प्रकार का निवेश खुले बाज़ार में शेयरों की खरीद के माध्यम से या निजी इक्विटी के माध्यम से किया जा सकता है, उदाहरण के लिए, कंपनी से सीधे इक्विटी खरीदकर या उद्यम पूंजी निधि और निजी इक्विटी फंड जैसे चैनलों के माध्यम से। इक्विटी निवेश पर रिटर्न किसी कंपनी में स्टॉक या इक्विटी की खरीद के माध्यम से प्राप्त रिटर्न भी है, यानी पूंजी प्रशंसा और लाभांश आय के दो भाग।

आम तौर पर, जब किसी निवेशक द्वारा खरीदे गए स्टॉक या इक्विटी शेयरों का बाजार मूल्य बढ़ता है, तो वे उन स्टॉक या इक्विटी शेयरों को बेचकर पूंजीगत प्रशंसा लाभ कमा सकते हैं। यह सराहना कंपनी के बेहतर प्रदर्शन, बढ़ी हुई बाज़ार मांग और बेहतर उद्योग दृष्टिकोण जैसे कारकों के कारण हो सकती है। और कुछ कंपनियाँ अपने शेयरधारकों को नियमित लाभांश देती हैं, जो कंपनी के मुनाफे का हिस्सा होता है। किसी निवेशक के पास जितने अधिक शेयर या इक्विटी होंगे, उसे उतनी अधिक लाभांश आय प्राप्त हो सकती है।

ऐसा आमतौर पर कंपनी के सार्वजनिक होने से पहले होता है, और रिटर्न आमतौर पर अधिक होता है। कई सफलता की कहानियों से पता चला है कि आशाजनक कंपनियों में निवेश करने से बढ़िया रिटर्न मिल सकता है। इसीलिए इसे सबसे आकर्षक और लाभदायक निवेश मॉडल में से एक माना जाता है।

उदाहरण के लिए, 15 जनवरी 1999 को। एक सपने के साथ 18 युवाओं ने मिलकर अलीबाबा बनाया, जिसे 2014 में अमेरिका में 200 अरब डॉलर से अधिक के बाजार पूंजीकरण के साथ सफलतापूर्वक सूचीबद्ध किया गया था, जो कि कुल बाजार पूंजीकरण के बराबर था। चीन का औद्योगिक और वाणिज्यिक बैंक।

ये 18 संस्थापक अब अरबपति बन गए हैं, केवल 500.000 युआन के अपने निवेश की शुरुआत से लेकर अलीबाबा के बाजार मूल्य 200 बिलियन अमेरिकी डॉलर की लिस्टिंग तक, 200.000 गुना से अधिक की वृद्धि का एहसास हुआ। सॉफ्टबैंक के चेयरमैन मासायोशी सन, अलीबाबा में अपने निवेश की बदौलत जापान के नए सबसे अमीर आदमी बन गए हैं।

और यह कोई उदाहरण नहीं है; इसके अलावा, हांगकांग पैसिफिक सेंचुरी साइबरवर्क्स के चेयरमैन रिचर्ड ली भी Tencent में निवेश से प्रभावित हुए हैं। 1.1 मिलियन अमेरिकी डॉलर के निवेश से अंततः 11.5 मिलियन अमेरिकी डॉलर का लाभ हुआ, और एक वर्ष से भी कम समय में, इक्विटी मूल्य 10 गुना से अधिक बढ़ गया। इसके बाद चीन का Baidu है, जिसने सार्वजनिक होने पर 8 अरबपति, 50 करोड़पति और 200 करोड़पति बनाए। ये सभी सफलता की कहानियाँ इस बात का अंदाज़ा देती हैं कि इक्विटी निवेश पर रिटर्न कितना अधिक हो सकता है, और उनकी ओर भागना स्वाभाविक है।

सामान्यतया, इक्विटी-आधारित निवेश विभिन्न चरणों के माध्यम से किया जा सकता है। प्रारंभिक चरण बीज चरण है, जिसे अक्सर व्यक्तिगत निवेशकों द्वारा समर्थित किया जाता है। यदि निवेश शुरुआती चरण में किया जाए तो सफलता के बाद मिलने वाला मुनाफा स्वाभाविक रूप से अधिक होता है। लेकिन फिर भी, इस दौर में आमतौर पर सबसे अधिक जोखिम होता है।

तो आम तौर पर कहें तो, निवेशक एंजेल निवेश जैसे चरणों के माध्यम से अच्छा रिटर्न कमा सकते हैं। एंजेल निवेश एक निवेश है जो स्टार्टअप चरण में स्टार्टअप को वित्तीय सहायता प्रदान करता है, जिसे आमतौर पर व्यक्तिगत निवेशकों या एंजेल निवेश फंड द्वारा वित्त पोषित किया जाता है।

एंजेल राउंड के बाद अलग-अलग फंडिंग चरण होते हैं, जैसे सीरीज ए, बी और सी, जो धीरे-धीरे बढ़ते हैं क्योंकि कंपनी अपने बिजनेस मॉडल को बढ़ाती है और मान्य करती है। सार्वजनिक होने से पहले अंतिम चरण में, कंपनी आईपीओ की तैयारी के लिए पीआईपीओ (निजी पूर्व-निवेश सार्वजनिक पेशकश) आयोजित कर सकती है।

बेशक, निवेश पर रिटर्न का निवेश के चरण से गहरा संबंध है। शुरुआती एंजेल निवेश आमतौर पर अधिक रिटर्न देते हैं, जबकि बाद के निवेश कम जोखिम भरे होते हैं लेकिन कम फायदेमंद होते हैं। प्री-आईपीओ निवेश (पीआईपीओ) आमतौर पर उच्च रिटर्न देते हैं, जबकि आईपीओ के बाद के निवेश बाजार पूंजीकरण प्रबंधन बन जाते हैं, जिसमें द्वितीयक बाजार पर शेयरों का कारोबार होता है और रिटर्न अपेक्षाकृत सीमित होता है।

यह एक दीर्घकालिक निवेश है जिसमें निवेशक इक्विटी रखने से शेयर मूल्य प्रशंसा और लाभांश आय सहित दीर्घकालिक स्थिर रिटर्न प्राप्त करने की उम्मीद करता है। इसलिए, निवेशक आमतौर पर अपने निवेश की दीर्घकालिक स्थिरता और रिटर्न सुनिश्चित करने के लिए कंपनी के बिजनेस मॉडल, प्रबंधन टीम और भविष्य के विकास पर गहन शोध और विश्लेषण करते हैं।

संक्षेप में, इक्विटी निवेश आशाजनक कंपनियों को खोजने और उनकी इक्विटी में निवेश करने का निवेश व्यवहार है। सफल मामले इसकी बड़ी कमाई क्षमता को साबित करते हैं, लेकिन निवेशकों को निवेश जोखिमों को कम करने और दीर्घकालिक स्थिर रिटर्न प्राप्त करने के लिए पर्याप्त परिश्रम और जोखिम मूल्यांकन करने की भी आवश्यकता होती है।

इक्विटी निवेश कितना जोखिम भरा है?

निवेश के एक उच्च-जोखिम, उच्च-इनाम वाले रूप के रूप में, इसमें आमतौर पर निवेशक कंपनी में शेयरों के बदले में स्टार्टअप में पूंजी लगाते हैं और जब कंपनी बढ़ती है और विकसित होती है तो मुनाफा होता है। निवेशक इस प्रक्रिया में महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं, और उनका वित्तीय समर्थन कंपनी को विस्तार और विकास करने और अंततः आकर्षक रिटर्न प्राप्त करने में मदद कर सकता है। हालाँकि, इस प्रकार के निवेश में अन्य प्रकार के निवेश की तुलना में अधिक अनिश्चितता और जोखिम होता है, क्योंकि स्टार्टअप की सफलता हमेशा अनुमानित नहीं होती है और कई परियोजनाएँ विफलता में समाप्त हो सकती हैं।

हालाँकि, सफलता की कहानियाँ आम हैं, और इनमें से कुछ निवेशक तो शून्य से अरबपति बन गए हैं। उदाहरण के लिए, गूगल, फेसबुक आदि सभी ने निवेशकों के लिए महत्वपूर्ण रिटर्न अर्जित किया है। हालाँकि, इक्विटी निवेश बिल्कुल भी आसान नहीं है। ऐसी अनेक चुनौतियाँ और अनिश्चितताएँ हैं जिनका निवेशकों को सामना करना होगा।

सबसे पहले, स्टार्टअप्स की उत्तरजीविता दर कम है। वर्ल्ड मैगज़ीन के अनुसार, 18% से भी कम स्टार्ट-अप पाँच साल से अधिक समय तक टिके रहते हैं। इसका मतलब है कि, उदाहरण के लिए, 100,000 स्टार्ट-अप में से केवल 1,000 ही पाँच वर्षों के बाद जीवित रह सकते हैं। इसका मतलब है कि 80% से अधिक स्टार्ट-अप पांच वर्षों के भीतर विफल हो जाएंगे, जिसका अर्थ है कि निवेशकों को भारी नुकसान का सामना करना पड़ सकता है।

दूसरा, ऐसे निवेशों के लिए आमतौर पर दीर्घकालिक पूंजी लॉक-इन की आवश्यकता होती है, और निवेशकों को रिटर्न देखने के लिए वर्षों या उससे अधिक समय तक इंतजार करना पड़ सकता है। इसके अलावा, निवेशकों को बाजार के उतार-चढ़ाव और व्यावसायिक जोखिमों से नुकसान उठाना पड़ता है, जो औसत निवेशक के लिए एक बड़ी परीक्षा हो सकती है।

जैसा कि कहा गया है, किसी निवेश की सफलता कंपनी की रणनीतिक योजना और निष्पादन क्षमताओं पर निर्भर हो सकती है, और प्रबंधन की खराब निर्णय लेने और गलत बाजार स्थिति जैसे कारक निवेश पर नकारात्मक प्रभाव डाल सकते हैं। कुछ निवेशों में उच्च तकनीक वाले क्षेत्र या उभरते उद्योग शामिल हो सकते हैं, और अपरिपक्व प्रौद्योगिकी, लंबे उत्पाद विकास चक्र और कम बाजार स्वीकृति जैसे कारक निवेश जोखिम को बढ़ा सकते हैं।

इस बीच, लिस्टिंग के बाद भी, इसका मूल्य बाजार की आपूर्ति और मांग, समग्र आर्थिक स्थिति और उद्योग के रुझान जैसे कारकों से प्रभावित हो सकता है। बाज़ार की अस्थिरता और अनिश्चितता के कारण निवेश मूल्य में उतार-चढ़ाव हो सकता है।

इतना ही नहीं, निवेश प्राप्तकर्ता कंपनियों को बाजार प्रतिस्पर्धा, तकनीकी परिवर्तन, कुप्रबंधन और उत्पाद गुणवत्ता के मुद्दों जैसे व्यावसायिक जोखिमों का भी सामना करना पड़ सकता है, जो कंपनी की लाभप्रदता और दीर्घकालिक विकास को प्रभावित कर सकता है। कंपनी की खराब वित्तीय स्थिति, अत्यधिक कर्ज का बोझ और अपर्याप्त नकदी प्रवाह जैसी वित्तीय समस्याएं निवेश पर नकारात्मक प्रभाव डाल सकती हैं, जिनमें शेयर की कीमत में गिरावट और लाभांश में कमी या समाप्ति जैसी स्थितियां शामिल हैं।

इसके अलावा, ऐसे निवेश प्रासंगिक कानूनों और विनियमों के अधीन होंगे और इसमें अनुपालन जोखिम और कानूनी कार्यवाही शामिल हो सकती है। निवेशकों को निवेश करते समय सबसे पहले निकास तंत्र पर विचार करना चाहिए, लेकिन बाहर निकलने की प्रक्रिया विभिन्न कारकों जैसे बाजार की स्थितियों, कंपनी की स्थिति, कानूनों और विनियमों आदि से प्रभावित हो सकती है, और बाहर निकलने में कठिनाई या असफल होने का जोखिम हो सकता है। अपेक्षित रिटर्न प्राप्त करें.

कुल मिलाकर, इक्विटी निवेश अपेक्षाकृत उच्च जोखिम रखता है लेकिन उच्च संभावित रिटर्न के साथ भी आता है। निवेशकों को जोखिमों का सावधानीपूर्वक आकलन करना चाहिए और अपनी जोखिम सहनशीलता, निवेश उद्देश्यों और समय प्राथमिकताओं के अनुसार उचित जोखिम प्रबंधन उपाय करना चाहिए। उदाहरण के लिए, निवेश पोर्टफोलियो में विविधता लाकर, पर्याप्त शोध और उचित परिश्रम करके और विवेकपूर्ण निवेश रणनीतियों को चुनकर जोखिमों को कम किया जा सकता है।

इक्विटी में निवेश कैसे करें

यद्यपि वही निवेशक किसी कंपनी के शेयर खरीदता है, इस प्रकार वह कंपनी का शेयरधारक बन जाता है और कंपनी के भविष्य के मुनाफे और प्रशंसा को साझा करता है, हालांकि, सामान्य स्टॉक निवेश के विपरीत, इक्विटी निवेश में, निवेशक सीधे कंपनी के शेयर या इक्विटी खरीदता है और शेयरधारक बन जाता है। कंपनी का, कंपनी के स्वामित्व और प्रबंधन निर्णयों में भाग लेता है, जबकि साधारण स्टॉक निवेश में, निवेशक शेयर बाजार के माध्यम से पहले से ही सूचीबद्ध कंपनी के शेयर खरीदता है और कंपनी का शेयरधारक बन जाता है, लेकिन आमतौर पर कंपनी में सीधे भाग नहीं लेता है। प्रबंधन और निर्णय लेना।

जोखिम और रिटर्न के संदर्भ में, कंपनी के स्वामित्व में प्रत्यक्ष भागीदारी के कारण इक्विटी निवेश में आमतौर पर अधिक जोखिम और रिटर्न होता है। निवेशकों को उच्च पूंजी प्रशंसा और लाभांश आय प्राप्त हो सकती है, लेकिन उन्हें विफलता का जोखिम भी अधिक होता है। दूसरी ओर, साधारण इक्विटी निवेश में अपेक्षाकृत कम जोखिम और पुरस्कार होते हैं, और निवेशकों को आमतौर पर शेयर मूल्य प्रशंसा और लाभांश आय के माध्यम से पुरस्कृत किया जाता है।

इसलिए यद्यपि इस प्रकार के निवेश में भारी जोखिम होता है, विफलता की संभावना सफलता की संभावना से कहीं अधिक होती है, फिर भी निवेशक इसके भारी रिटर्न से उत्साहित होंगे। और औसत निवेशक जो इक्विटी में निवेश करना चाहता है, उसके लिए सही निवेश मानसिकता का होना महत्वपूर्ण है।

सबसे पहले, अपने आप से पूछें कि क्या आप पैसे खोने का जोखिम उठा सकते हैं, और अपने बच्चों के रहने के खर्च या ट्रेडिंग फीस में निवेश न करें। दूसरे, विचार करें कि क्या पैसा खोने लायक है और क्या निवेश प्रयास करने लायक है। अंत में, निवेश के लिए शुरुआती बिंदु संबंधित उद्योग या परियोजना के प्रति एक सकारात्मक दृष्टिकोण और निवेश के माध्यम से अपनी महत्वाकांक्षाओं को साकार करने की इच्छा होनी चाहिए।

इन सब पर विचार करने के बाद, कुछ महत्वपूर्ण रणनीतियाँ और प्रथाएँ हैं जो जोखिम को कम करने और सफलता की संभावनाओं को बढ़ाने में मदद कर सकती हैं यदि कोई इस निवेश क्षेत्र में सफल होना चाहता है। सबसे पहले, निवेशकों को निवेश के लिए उन उद्योगों और कंपनियों को चुनना चाहिए जिन्हें वे जानते और समझते हैं।

यह भी तथ्य है कि निवेश लक्ष्य चुनने से पहले बाजार पर गहन शोध और विश्लेषण करना महत्वपूर्ण है। विभिन्न उद्योगों के रुझान, कंपनी के प्रदर्शन, प्रतिस्पर्धियों और बाजार पर आर्थिक माहौल के प्रभाव जैसे कारकों को समझें। किसी कंपनी के व्यवसाय मॉडल और विकास संभावनाओं की स्पष्ट समझ होने से निवेश जोखिमों को कम करने में मदद मिलेगी।

उस उद्योग, कंपनी या परिसंपत्ति प्रकार की पहचान करें जिसमें आप निवेश करना चाहते हैं। निवेश के उद्देश्यों और जोखिम उठाने की क्षमता के साथ-साथ निवेश पर वांछित रिटर्न पर भी विचार करें। वित्तीय स्थिति, लाभप्रदता, प्रबंधन टीम और बाजार की स्थिति के आकलन सहित संभावित निवेश लक्ष्य का मौलिक विश्लेषण करें। इससे कंपनी के मूल्य और संभावित जोखिमों का आकलन करने में मदद मिल सकती है।

दूसरा, निवेशकों को अपने सभी अंडे एक ही टोकरी में रखने से बचने के लिए अपने निवेश में विविधता लानी चाहिए। कई परियोजनाओं या कंपनियों में निवेश करके, एक ही निवेश से जुड़े जोखिमों को कम किया जा सकता है और निवेश पर कुल रिटर्न बढ़ाया जा सकता है। बेशक, यह किसी की पूंजी पर भी निर्भर करता है।

इसके अलावा, निवेशकों को उचित परिश्रम और जोखिम प्रबंधन पर ध्यान देना चाहिए। कोई भी निवेश निर्णय लेने से पहले, कंपनी की वित्तीय स्थिति, प्रबंधन टीम और बाजार के दृष्टिकोण पर सावधानीपूर्वक शोध और मूल्यांकन करना महत्वपूर्ण है। कंपनी की ताकत और कमजोरियों के साथ-साथ उसके सामने आने वाली चुनौतियों को समझने से निवेशकों को अपने निवेश के जोखिमों और पुरस्कारों का बेहतर आकलन करने में मदद मिल सकती है।

निवेशकों को एक उचित निकास रणनीति भी विकसित करनी चाहिए ताकि वे जरूरत पड़ने पर समय पर अपने निवेश से बाहर निकल सकें और अपनी पूंजी की सुरक्षा को अधिकतम कर सकें। क्योंकि इक्विटी निवेश आम तौर पर दीर्घकालिक निवेश होते हैं, निवेशकों को कंपनी के बढ़ने और लाभदायक होने तक धैर्यपूर्वक इंतजार करना होगा और फिर अपनी हिस्सेदारी बेचकर या कंपनी को सूचीबद्ध करके निवेश से बाहर निकलना होगा।

इसलिए इसके लिए निवेशकों के पास एक अच्छी मानसिकता और दीर्घकालिक दृष्टिकोण होना चाहिए और निवेश प्रक्रिया की चुनौतियों और उतार-चढ़ाव को स्वीकार करने में सक्षम होना चाहिए। और असफलताओं से सीखना और निवेश रणनीतियों को लगातार समायोजित और सुधारना। इसके अलावा, यह धैर्य और आत्मविश्वास बनाए रखने, दीर्घकालिक निवेश उद्देश्यों का पालन करने और अल्पकालिक बाजार के उतार-चढ़ाव और भावनाओं से प्रभावित नहीं होने में भी सक्षम है।

संक्षेप में, इक्विटी निवेश एक उच्च जोखिम वाला, उच्च रिटर्न वाला निवेश है जो औसत निवेशक के लिए आसान नहीं हो सकता है। हालाँकि, सही रणनीति और व्यावहारिक दृष्टिकोण के साथ, निवेशकों के पास अभी भी इस क्षेत्र में सफल होने और वित्तीय विकास और पूर्ति हासिल करने का अवसर है।

अस्वीकरण: यह सामग्री केवल सामान्य सूचना उद्देश्यों के लिए है और इसका उद्देश्य वित्तीय, निवेश या अन्य सलाह नहीं है जिस पर भरोसा किया जाना चाहिए। सामग्री में दी गई कोई भी राय ईबीसी या लेखक की यह सिफ़ारिश नहीं है कि कोई विशेष निवेश, सुरक्षा, लेन-देन, या निवेश रणनीति किसी विशिष्ट व्यक्ति के लिए उपयुक्त है।